Спрос на качественные облигации растет во всем мире - каждый день доходность будет снижаться
Международные инвесторы активно наращивают вложения в облигационные фонды, устанавливая новые рекорды.
По данным Emerging Portfolio Fund Research (EPFR) и отчета Bank of America, за неделю до 22 июля в глобальные фонды облигаций поступило $25,9 млрд, что на 25% превышает показатели предыдущей недели и является максимумом с июня 2020 года.
За последние 13 недель приток средств в эти фонды составил почти $220 млрд. Основной драйвер роста спроса — смягчение денежно-кредитной политики мировыми центробанками.
Средняя мировая процентная ставка за год снизилась с 4,8% до 4,4%. ФРС и Банк Англии сократили ставки на 100 базисных пунктов, ЕЦБ — на 200, а Народный банк Китая — на 40. Национальный банк Швейцарии довел ставку до 0%.
5 вещей с высокой альтернативной стоимостью:
1. Бесконечная прокрутка ленты → Убивает ваш фокус и будущее.
2. Оставаться на безопасной работе → Обменивает рост на ложную безопасность.
3. Откладывание инвестиций → Стоит вам N лет сложного процента.
4. Тусовки каждые выходные → Разрушают дисциплину и импульс.
5. Общение с посредственными людьми → Незаметно снижает ваши стандарты.
🤦♂️ Сегодня плохо спал. Приснилось, что я пропускаю уроки биологии, а на носу экзамен. Переживал. Проснулся в 4 и не сразу понял, что это был сон. Интересно к чему это?
Всем продуктивной недели!
🛑 Прежде чем инвестировать, проверьте 5 пунктов:
1. Отсутствие долгов с высокими процентами (особенно по кредитным картам).
2. Аварийный фонд: на 3–6 месяцев расходов.
3. Отсутствие крупных расходов в ближайшие 3–5 лет.
4. Начинайте безопасно с малых сумм.
5. Растите стабильно.
Всем доброе утро! Сегодня проспал. Только вышел на спорт!
Всем МЕГА дня👋
IKIGAI — японская формула жизни, ради которой стоит просыпаться утром 🇯🇵
Пока мы гонимся за деньгами, признанием и мечтами, японцы давно знают ответ на главный вопрос: «Зачем я живу?»
Ответ в одном слове — ИКИГАЙ.
Это реальный инструмент, который помогает выстроить дело (и жизнь), в котором сходятся четыре потока:
🔴 То, что ты ЛЮБИШЬ
🟢 То, что нужно МИРУ
🟡 То, за что платят ДЕНЬГИ
🔵 То, в чём ты ХОРОШ (навыки)
▶ В центре этого пересечения — твой Ikigai.
То, что даёт смысл, энергию, драйв и устойчивость.
Не только вдохновляет, но и кормит.
💡 Если ты только в зоне «Профессии» (умеешь и зарабатываешь) — ты, скорее всего, чувствуешь пустоту.
💡 Если ты в «Миссии» (любишь и это нужно миру) - ощущаешь вдохновение, но не получаешь денег.
💡 Если ты в «Призвании» (тебя платят за полезное дело, но ты это не любишь) — ты выгораешь.
🔍 Жесткий факт:
99% людей залипают в одном-двух кругах и думают, что они «реализованы».
На самом деле - просто терпят. А потом жалуются на жизнь.
🎯 Найти свой Икигай - не про эзотерику, а про стратегическую честность с собой. Ответы уже в тебе. Их надо вытащить и соединить.
❓Проверьте, вы сейчас где находитесь в этой схеме? А в комментариях практические примеры: как определить свой ИКИГАЙ👇
-
#реализуйпотенциал@BizLike
«Унция практики, как правило, стоит больше тонны теории. " Эрнст Ф. Шумахер
Как бесплатно получить акцию крупной компании в портфель. Инструкция на завтра.
Хочу протестировать предложение Альфа-Банка для инвесторов — в эту пятницу можно бесплатно получить на счёт актив.
Для этого нужно открыть приложение банка и покрутить специальный барабан. Игровая механика показывает, акция какой компании придёт. Дальше вполне привычное действие — нужно купить любые ценные бумаги на сумму от 1000 ₽. И всё, акцию отправят на счёт. Если его нет, открыть можно быстро.
💬 Это возможность начать инвестировать с небольших сумм и при этом получить реальный актив. Так что, если вы давно думали о вложениях, но всё откладывали — сейчас самое время.
Какие инвесторы обыгрывали рынок, насколько сильно и на протяжении скольких лет
По вертикали — среднегодовая доходность сверх S&P 500 (с учетом реинвестирования дивидендов), по горизонтали — сколько лет инвестор показывал результат.
И теперь самое важное.
📌 В левом верхнем углу — те, кто показывал бешеную доходность, но недолго.
📌 В правом нижнем углу — те, кто стабильно держал планку десятилетиями.
📌 А единственный в правом верхнем углу — Уоррен Баффет. Почти 20% годовых на протяжении более 50 лет.
Он не был самым доходным, но оказался единственным, кто объединил высокую доходность и максимальную продолжительность.
💡 Это и есть сила стратегии. Сила дисциплины. И сила инвесторского мышления, а не краткосрочной спекуляции.
Пока толпа метается между хайпами, Баффет просто делает своё дело. И делает это полвека.
Всем, доброе утро👋
📉 Покупать, когда страшно. Держать, когда скучно. Выигрывать, когда терпишь
Чарли Мангер однажды сказал:
Если всё, что вы делали - это покупали качественные акции на 200-недельной скользящей средней, вы бы со временем обогнали индекс S&P 500 с большим отрывом. Проблема в том, что очень немногие люди обладают такой дисциплиной!
Почему богатство приходит не сразу, но очень быстро в конце
На этом графике показано, как долго и медленно накапливается первый капитал при инвестициях $10,000 в год под 7% годовых:
🔹 с 0$ до $100,000 - за 8 лет
🔹 с $900K до $1,000,000 - всего за 1,35 лет
Это сила сложного процента: сначала скучно и медленно, потом — будто на ракете 🚀
Грамотные инвесторы выигрывают не потому, что угадывают рынок. А потому, что терпят дольше других. Если нужна стратегия на рынке США @advinvestUSA_bot
🔥 Страсть – топливо для яркой жизни! Сегодня не про деньги!
Представьте: вы просыпаетесь утром, и вместо тягостного «опять этот будильник» вас наполняет предвкушение. Почему? Потому что у вас есть дело, которое заставляет сердце биться чаще, а глаза – гореть. Это и есть страсть – тот самый внутренний огонь, который превращает рутину в приключение, а каждый день – в подарок судьбы.
Когда вы находите занятие, от которого вы без ума, жизнь обретает новый смысл. Это может быть что угодно: создание музыки, бег по утреннему лесу, разработка приложений, кулинарные эксперименты или даже коллекционирование редких монет. Страсть не знает границ и шаблонов – она уникальна для каждого. Она не обязательно должна быть связана с работой или приносить миллионы. Главное – это чувство, когда время летит незаметно, а вы полностью погружены в процесс.
💡 Почему страсть так важна?
Страсть – это не просто хобби. Это энергия, которая мотивирует вставать с постели, преодолевать трудности и радоваться мелочам. Она помогает справляться со стрессом, улучшает настроение и даже здоровье – исследования показывают, что люди, увлеченные любимым делом, реже страдают от депрессии и выгорания. Страсть дает ощущение цели, делает вас устойчивее к жизненным бурям и помогает раскрыть ваш потенциал.
Но что, если вы пока не нашли «свое»? Не переживайте – это нормально! Поиск страсти – это путешествие, полное открытий. Возможно, вы уже близко, но еще не осознали этого. Или, может быть, ваше призвание ждет вас за следующим поворотом. Главное – не стоять на месте.
🚀 Как найти свое призвание?
1. Экспериментируйте. Пробуйте новое: курсы каллиграфии, танцы, программирование, садоводство. Даже если что-то не «зайдет», вы лучше поймете, что вам ближе.
2. Вспомните детство. Часто в детских мечтах и играх скрыты подсказки о том, что вас по-настоящему вдохновляет.
3. Слушайте себя. Что вызывает у вас восторг? Может, вы теряете счет времени, когда пишете, рисуете или помогаете другим?
4. Не бойтесь ошибок. Не каждое увлечение станет делом жизни, но каждая попытка – это шаг к себе настоящему.
5. Задайте себе цель. Скажите: «Я найду то, что меня зажигает!» И действуйте. Иногда страсть приходит не сразу, а через упорство и любопытство.
🌟 Истории вдохновения.
Вспомните людей, которые нашли свою страсть и изменили мир. Джоан Роулинг писала «Гарри Поттера» в кафе, несмотря на отказы издательств. Илон Маск с детства мечтал о космосе – и теперь его ракеты бороздят просторы Вселенной. Но страсть не обязательно должна быть глобальной. Ваш сосед, который каждые выходные мастерит деревянные игрушки, или подруга, которая печет невероятные торты, – тоже примеры того, как любимое дело делает жизнь богаче.
💬 А что с вами? Возможно, вы уже нашли свое призвание или только в поиске. Поделитесь в комментариях: что заставляет ваше сердце биться чаще? Может, это утренние пробежки, написание стихов или создание уютного дома? Ваша история может вдохновить других!
🚀 Поставьте себе цель: найти или развить свою страсть. Пусть каждый день становится маленьким праздником, а жизнь – ярким приключением! В комментариях небольшая помощь)
—
#реализуйпотенциал@BizLike
Высокая дивдоходность vs рост дивидендов - неочевидный итог?
Посмотрите на сравнение Verizon (высокая текущая доходность) и Visa (дивидендный рост) за 16 лет:
• Текущая доходность: Verizon 6,7% против Visa 0,7% - тут без вопросов, Verizon платит больше «здесь и сейчас».
• Доходность на первоначальную цену: Visa уже 14,7% против 8,1% у Verizon.
• Общая доходность: Visa 21,5% (!) против всего 6,4% у Verizon.
• Доходность с учетом риска: Visa опять впереди -13,5% против 1,9%.
• Среднегодовой рост дивидендов (CAGR): Visa 20,5%, Verizon только 2,8%.
💡Вывод: Охота за высокой доходностью часто оказывается ловушкой. Кажется, что ты «сразу получаешь кэш», но на длинной дистанции компании, которые растят дивиденды, побеждают почти во всех метриках: и по доходности, и по устойчивости, и по росту выплат.
Дивидендный рост - это стратегия для тех, кто думает не про следующую выплату, а про следующие 10-20 лет.
Имейте это ввиду😉
Мой личный подход к формированию подушки безопасности, шаг за шагом
Решил немного обновить в памяти базисы!
👇 Читать всем, если не хотите паниковать при первой же турбулентности:
1️⃣ Сначала — понять, зачем она нужна. Подушка = свобода. Болезнь, увольнение, кризис — ты спокоен, потому что у тебя есть время, а не страх.
2️⃣ Размер подушки. Минимум: 3–6 месяцев обязательных расходов. Оптимум: до 12 месяцев, если бизнес или фриланс.
3️⃣ Где держать деньги? Никаких акций и крипты. Только ликвидные инструменты: рублёвые вклады (если в РФ), накопительные счета, фонды денежного рынка в рублях и в валюте, если есть доступ.
4️⃣ Как копить? Я автоматизировал.
Часть дохода уходило на подушку сразу после прихода денег, как «налог на спокойствие». Сейчас просто перевожу в фонд ликвидности и на НС.
5️⃣ Когда можно использовать? Только при серьёзных ЧП: здоровье, потеря дохода, форс-мажор.
Не для айфонов и отпусков.
6️⃣ Когда остановиться? Достиг цели — всё, больше можно не откладывать туда.
После этого можно идти в более доходные активы. Без страха за будущее.
💡 Ошибка, о которой никто не говорит
Самая большая ошибка — не начинать. Все ждут идеального момента: «Вот начну зарабатывать больше», «Вот выплатим кредит», «Вот ребёнок подрастёт»…
Знаешь, когда идеальный момент? Никогда. Поэтому большинство остаётся без подушки и «утопает» в долгах при первой же проблеме.
👋 Всем доброе утро! Сегодня будет нервный день. Я на связи, буду писать по повестке! Пока без паники. Рынки все слегка падают утром. Если есть вопросы, задавайте в комментариях к этому посту👇
А у вас так?
Путешествия вытаскивают меня из привычной коробки, ломают шаблоны, обостряют восприятие.
Я вижу новые культуры, слышу другие языки, чувствую чужие запахи и вкусы — мозг просыпается.
Меняется окружение → меняются мысли → появляются свежие идеи и новая энергия действовать. С каждой поездки привожу какие-то новые идеи. Многие воплощаю в жизнь. Какие-то становятся полноценным бизнесом.
А вы часто путешествуете?
На фото: где-то по дороге из Монтальчино в Милан, в горах Тосканы❤️
Падение индекса Мосбиржи к 2600: возможно ли это?
Рынок продолжает идти на спад, и коррекция происходит практически без передышек. Покупательская активность на нуле, что создаёт напряжённую атмосферу. Давайте разберём, что движет этим процессом и куда мы можем прийти.
🔍 Основные факторы давления на рынок
- Геополитическая нестабильность. Трамп запланировал заявление 14 июля, посвящённое России. Эксперты предполагают, что в фокусе могут оказаться новые санкции, что усилит давление на рынок.
- Дивидендные гэпы. Сегодня рынок отреагировал на дивидендный гэп ВТБ, а 17 июля ожидается аналогичный сценарий для Сбера. Вероятнее всего, активные покупки начнутся только после закрытия гэпа по Сберу, что добавляет неопределённости.
- Сильный рубль. Экспортеры всерьез страдают от рублевой выручки, которая снизилась из-за курса рубля. И похоже это становится проблемой.
Текущие уровни близки к минимумам мая, а в долгосрочной перспективе индекс может скатиться к годовому дну около 2600 пунктов и даже ниже.
🚀 Что может стать драйвером роста?
На данный момент единственной надеждой остаётся возможное снижение ключевой ставки ЦБ РФ 25 июля. Если это произойдёт, рынок может получить импульс для восстановления. Если и тогда роста не будет, значит до сентября на рынке делать нечего🤷♂️
💡 Инвестиционные идеи на мой взгляд
Пока рынок в таком состоянии, рискованно входить в большинство активов. Из вариантов можно рассмотреть:
- Покупку Сбера после дивидендного гэпа.
- Лукойл на уровнях ниже 5600.
Другие инструменты лучше отложить до ясности со ставкой и новыми санкциями.
Что делать инвесторам?
В текущих условиях инвесторам стоит проявить осторожность: избегайте панических продаж и не спешите потратить весь кэш сразу. Фокусируйтесь на активах с чёткими точками входа (мои Сбер, Лукойл) и ждите решения по ставке 25 июля. Разнообразьте портфель защитными инструментами (золото, облигации) и следите за геополитическими новостями.
Терпение и дисциплина — ваши лучшие союзники летом! Впрочем не только летом😉
Включите свои выходные на максимум 📈
Получите возможность попасть в список приглашенных в интерактивную зону Московской биржи на Инвеsт Weekend. Вас ждут 50 спикеров и пять локаций с насыщенной программой.
Форум пройдет 12 июля в Москве, на территории Центра событий РБК и SWISSOTEL. Вы сможете пообщаться с известными экспертами в области экономики и финансов и завести полезные знакомства.
Что делать:
📍 регистрируйтесь по номеру телефона на сайте Финуслуги.ру
📍 заполняйте форму регистрации, используя промокод «Все на биржу!»
Акция проходит с сегодняшнего дня по 10 июля. Результаты объявим 11 июля.
В список приглашенных попадут 50 участников. Уведомления вышлем по электронной почте.
Будем рады встрече на Инвеsт Weekend!
Понедельник - день тяжелый?
Не знаю как у вас, у меня сегодня просто какой-то "цейтнот" в делах. А ведь лето на дворе👀
На рынке тоже активность нарастает. Много разных новостей. И что важно, хороших мало🤷♂️
Дональд Трамп объявил сегодня о сокращении 50‑дневного ультиматума Москве по мирному соглашению с Украиной до 10–12 дней, аргументируя это тем, что он «очень разочарован в Путине» и уверен, что уже знает исход переговоров. Может воздух содрагает, а может и нет.
Российский фондовый рынок резко среагировал: индекс Московской биржи упал на 0,8–1,1 %, достигнув отметок около 2749–2746 пунктов, ранее снижаясь до 2727 пунктов.
Негатива добавляет новость, что наблюдательный совет ВТБ 30 июля рассмотрит вопрос о допэмиссии до 1,2 млрд акций, а объем оценивается в ~80 млрд рублей, с размещением преимущественно среди якорных инвесторов. Позитива от ВТБ особо и не жду. И казалось бы новость эта уже отыграна, но акции ВТБ так не думают. И завалились.
Рубль на все это реагирует слабостью к доллару, да еще и сразу выше 81 руб. за доллар. Но все, что ниже 100 руб. хорошая площадка для пополнения своих валютных активов. Если у вас еще были на это планы.
🧭 Что делать дальше: беспощадный стратегический план
1) Привести портфель к стресс‑тесту на сценарий “us-tightening + markets drop”. Оцените чувствительность ваших бумаг (особенно банки, сырьё) к ценовым шокам и геополитическим новостям. Проверьте ваши экспозиции по секторам. Если есть "перекос" - поправьте.
2) Держите ликвидность готовой. Если ситуация разворачивается по сценарию эскалации (новые ультиматумы, тарифы, угрозы пошлин) — появятся возможности входить в обваленные активы с большим дисконтом. Но меньше чем на "минус 20%" не соглашайтесь.
Как-то так вижу сегодняшний день! Убежал разгребать свой "цейтнот"😉
📖 Рекомендую прочитать книгу, которую я проглотил за один день
Это автобиография Мэттью Перри - да, того самого Чендлера из «Друзей». Весёлый, харизматичный, остроумный. Тот, кого обожали миллионы. Но под этой обложкой - не смех. Там боль, зависимость, одиночество и постоянная борьба.
Книга называется «Друзья, любимые и одна большая ужасная вещь».
И это, без преувеличения, исповедь человека, который внешне имел всё:
✅ Слава
✅ Деньги
✅ Кино
✅ Женщины
✅ Миллионы фанатов
Но внутри - пустота.
Почему я советую эту книгу именно вам - взрослым, осознанным, сильным?
Потому что за внешним успехом часто скрываются не закрытые дыры внутри.
Потому что умение шутить - не всегда про радость.
Потому что финансовая независимость - это не спасение, если ты внутри на грани.
Это не про жалость. Это про честность к себе. Про то, что мы все можем упасть. Даже если стоим на сцене и нам хлопают.
Книга очень непростая. И начинается: «Я уже должен был умереть»
P.S. Мэттью Перри умер в 2023 году. И знаете, что он говорил ближе к концу?
👉 «Я не хочу, чтобы меня помнили как Чендлера. Я хочу, чтобы меня помнили как человека, который помог другим справиться с болью.»
🏦 Снижение ставки - основные моменты которые надо не пропустить
Друзья, сейчас очень коротко, хочу дать вам вектор. И для себя ничего не забыть. А на неделе буду расписывать все максимально подробно.
И так, я могу вас поздравить, цикл снижения ставки наступил. Если прошлое снижение было каким то «пробным шагом», то сейчас рисуется понятный тренд. И вот какие вещи надо постараться не забыть.
1) Вклады. Если есть еще в вашем регионе интересные вклады 17-20% - я бы оформлял. Желательно на большой срок. Год, может два. Потому как очень скоро таких условий не будет вообще.
2) Облигации фиксы и флоатеры - фиксы предпочтительнее. В четверг был пост. Можно найти 20%. Время уходит.
3) ОФЗ. Вижу дальние дают 14,5%. Для ОФЗ хорошая доходность. Можно зафиксировать на 5-8 лет.
4) Фонды денежного рынка - тут чудес не будет. Ставка на 1% примерно ниже чем ключевая. Скоро станут не популярными. Будет жаль терять этот вариант🤷♂️
5) Валюта. Рубль уже начал слабеть. Возможно на эмоциях после снижения ставки, но скорей всего идем щупать уровень 80 и дальше на север. Если ждали это время. То оно пришло. Можно добавить экспозицию в USDT или USDC. И отправить на фарм или лендинг. Чего посто так пылиться крипте.
6) Займы под залог. Самый интересный для меня инструмент. Ставки там пока держатся 32-34%. Под залог ликвидной недвижимости. Кому интересно, в моем канале сделок буду на этой неделе делать анонс интересного займа, можно будет вместе со мной участвовать. Канал закрыл. Только для своих! Добавляйтесь, если интересна такая доходность.
7) Недвижимость. Если было в планах покупка недвижимости, то через месяц, думаю начнется оживление. Можно присматривать вариант. Ключ 18% конечно не 8%, но оживление точно будет. Тем более, что сентябрь уже скоро.
8) Недвижимость за границей. Вариант не для всех. Но как вариант зафиксировать курс рубля к доллару можно через покупку квартиры за доллары или квази доллар. Как вариант квартира в ОАЭ. Можно сказать, что цены в рублях упали на 20% относительно декабря 24го. Тут подробнее, как это все работает.
9) Ну и конечно фондовый рынок. По идее мы должны быть выше 3000 по индексу, но навес из геополитики нам не дает расти. Вечно так продолжаться не будет. Я бы летом смотрел на самые недооцененные акции. Пользуясь тем, что часть денег со вкладов и облигаций пойдут на фондовый, в акции. Рост рынка будет. Скриньте пост, проверим😉
Примерно так вижу историю на цикле понижении ставки. И считаю, что этим стоит воспользоваться, адаптировав свои стратегии.
💬 А вы что думаете? Радует глаз ваш портфель? Как планируете перестраиваться к низкому ключу?
💡 Психология рынка на одной картинке
Перед вами эмоциональный цикл инвестора, который повторяется снова и снова. Это не просто график, это зеркало толпы. Вот что происходит:
🔹 Accumulation (накопление) - рынок на дне. Никто не верит в рост, инвесторы не активны. Умные деньги входят.
🔹 Momentum building / Trend emergence - цена начинает расти, но массовый интерес ещё слаб. Те, кто покупает сейчас, получают наилучшие цены.
🔹 Shake-out - коррекция пугает слабонервных, часть выходит с убытком. Смелые - остаются.
🔹 Bear trap - очередной «ложный» откат. Кажется, всё кончено, но это лишь передышка.
🔹 Renewed optimism / FOMO / Euphoria - рынок растёт, все говорят «входи, не пожалеешь». Тут входят новички. Самый опасный момент.
🔹 Bull trap / Shoot across - падение, затем небольшой рост. Кажется, всё ещё нормально. Это ловушка.
🔹 Breakdown / Fear and capitulation / Despair - настоящий обвал. Паника. Все распродают. Тут сдаются даже «долгосрочные».
🔹 Bottom fishing / Accumulation - снова дно. И цикл начинается сначала.
❗️Главный урок: Большинство покупают на эйфории и продают в отчаянии. Побеждает не тот, кто умнее — а тот, кто хладнокровнее.
И сейчас мы как раз на прямой повышенного оптимизма и очень близки к FOMO😉
PS: По итогам ключа 18% готовлю большой апдейт: куда, чего, сколько и к чему готовиться. Думаю завтра скину.
Всем отличных выходных! Погода❤️
Корпоративные облигации в рублях, фиксированный купон, без амортизации, с рейтингом не ниже А
Сделал для вас подборку, наиболее интересных выпусков:
▪️МЕТАЛЛОИНВЕСТ (RU000A10BQD6) - 23,77%
▪️АФК Система (RU000A1008J4) - 23,47%
▪️РусГидро (RU000A10BRR4) - 23,32%
▪️Ростелеком (RU000A10BTC2) - 23,5%
▪️Сэтл-Групп (RU000A1084B2) - 22,45%
▪️Почта России (RU000A100UT2) - 22,64%
▪️Магнит (RU000A10A9Z1) - 21,97%
▪️ГК Самолет БО-П11 (RU000A104JQ3) - 21,22%
▪️ВТБ Факторинг (RU000A10BWA0) - 21,47%
‼️Цены и доходность фиксированы в моменте. Обязательно проверяйте все параметры облигаций на момент вашего подбора.
Что я вижу? Пока вижу неплохие варианты. Но и рейтинг конечно не самый высокий. Уверен, что если ставку снизят до 18%, то и доходности этих выпуску упадут в район 20%.
Какие мысли? Собираете портфель из облигаций? Планируете фиксировать доходность 20%+?
📈 Облигационные фонды привлекают больше, чем денежные: на рынке новый тренд
С 7 по 13 июля облигационные ПИФы обошли фонды денежного рынка по притоку средств, показав рекордные 22,6 млрд рублей против 8,1 млрд рублей, прям чудеса!
Что происходит?
Инвесторы стремятся зафиксировать высокую доходность облигаций, ожидая снижения ключевой ставки. И плюс уходят от риска акций. В летний период особо роста уже ждать не стоит.
К чему готовиться?
Облигации с фиксированным купоном становятся все более популярными, так как сохраняют привлекательные доходности. Но действовать лучше не откладывая, хороших доходностей все меньше на рынке.
Для тех инвесторов, кто не имеет возможности разбираться в эмитентах и выпусках - фонды облигаций вполне себе допустимый вариант. На графике видно какую доходность показали фонды облигаций.
Я думаю, что в период высокой ключевой ставки практически каждый инвестор так или иначе попробовал облигации.
Или я не прав?
Как вы думаете, 3 миллиона долларов — это много?
Звучит как недостижимая сумма. Представьте: просто откладывать такую сумму — значит убирать по $6250 каждый месяц на протяжении 40 лет. 🤦♂️
Но правила игры резко меняются, когда вы смотрите на эти деньги через призму инвестиций.
Вот сколько нужно инвестировать в месяц, чтобы выйти на пенсию с $3M:
• В 20 лет — $333
• В 25 лет — $542
• В 30 лет — $884
• В 35 лет — $1455
• В 40 лет — $2433
• В 45 лет — $4179
• В 50 лет — $7530
Разница колоссальная.
И всё решает время. Чем раньше вы начнёте инвестировать — тем меньше цена мечты.
📊 Расчёт сделан для выхода на пенсию в 65 лет при доходности 10% годовых.
Хотите узнать, сколько нужно именно вам, чтобы дойти до своей цели? Вот мой калькулятор, который всё покажет: @GainCapitalBot
ЛДВ хотят расширить
Утром новость встретилась. Сначала подумал: так есть же ЛДВ у нас. Но оказывается речь про ЦФА (цифровые финансовые активы) и это очень хорошая новость. ЦФА хотят добавить в возможность применять к ним льготу на долгосрочное владение (ЛДВ).
Сейчас доходность в ЦФА под 20-25% и даже выше. И если не будет налога, то прям вообще «красиво». Ждем осенью окончательного решения по этому вопросу.
Напомню про ЛДВ:
ЛДВ рассчитана на тех инвесторов, которые держат ценные бумаги больше трех лет. За каждый год государство дает налоговый вычет в размере 3 млн рублей. Таким образом, за три года вычет составит 9 млн рублей, за четыре года — 12 млн рублей и т. д. Именно на эту максимальную сумму может быть уменьшена налоговая база.
Новость об изменении структуры собственников «БКС Холдинг» и планах на IPO в 2026 году предоставляет интересный контекст для размышлений. Давайте разберем ключевые аспекты и сформулируем несколько предположений о том, стоит ли участвовать в потенциальном IPO, с учетом финансовых показателей, рыночной ситуации и других факторов.
📈Позитивный сценарий: участвовать стоит:
- Рост розничного инвестирования. Если БКС продолжит удерживать лидерство на рынке брокерских услуг, рост клиентской базы и объемов активов под управлением может повысить выручку и рентабельность к 2026 году. Это сделает акции привлекательными для долгосрочных инвесторов.
- Подготовка к IPO. Смена собственника и опционные программы для менеджмента могут быть частью подготовки к публичному размещению, включая улучшение корпоративного управления и финансовых показателей. Если компания повысит рентабельность (например, за счет оптимизации расходов), акции могут быть недооценены на старте.
- Локальный фокус. Ориентация на российский рынок снижает зависимость от международных санкций, а растущий интерес россиян к инвестициям (особенно в условиях ограниченных альтернатив) может поддержать спрос на акции.
📉 Негативный сценарий: участие рискованно:
- Низкая рентабельность (всего 1,1%). Текущая чистая прибыль (223 млн руб. при выручке 20 млрд руб.) вызывает вопросы о прибыльности бизнеса. Если до IPO компания не улучшит маржинальность, акции могут быть переоценены, а инвесторы столкнутся с низкой доходностью.
- Санкционные риски. Санкции против БКС-банка могут негативно повлиять на репутацию всей группы и ограничить ее возможности для международной экспансии. Если санкции расширятся, это может снизить привлекательность компании для инвесторов.
- Рыночная нестабильность. Российский фондовый рынок подвержен высокой волатильности, а геополитические и экономические факторы (например, высокая инфляция или ужесточение монетарной политики) могут снизить интерес к IPO.
Мой вывод: Потенциальным инвесторам стоит дождаться публикации проспекта эмиссии и финансовой отчетности за 2025 год, чтобы оценить, улучшила ли компания рентабельность, хотелось бы увидеть чистую прибыль в районе 500-700 млн. Хотя это и выглядит пока как высокая планка.
В любом случае участие в IPO может быть оправданным для диверсифицированного портфеля, в рамках 2-5% аллокации. Но кейс будет интересный. Ждем оценок.
Что думаете?
Если бы вы вложили $1000 в акции Apple, когда компания вышла на биржу в 1980-х годах, сегодня у вас было бы более $1 миллиона. Но вам также пришлось бы столкнуться с:
🎢 15 падениями акций на 20% или больше
🎢 Пятью падениями на 50%
🎢 Двумя падениями на 80%🤦♂️
Представьте сколько было бы переживаний. А ведь просто нужно уметь справляться с волатильностью. И все! Так просто!
Всем прибыльной стратегии и дисциплины для ее выполнения!
Секреты успешного накопления капитала, которые большинство упускает:
1. Чем меньше ты повышаешь уровень своей жизни, тем быстрее растёшь финансово.
2. Скучный портфель часто приносит больше, чем «умный» и хитро составленный.
3. Постоянство побеждает порывистую «интенсивность».
4. Сложный процент работает лучше всего, когда о нём забывают.
5. Твоё главное преимущество? Оставаться в рынке, когда все остальные бегут.
💡 Рынки рушатся. Они всегда рушатся. И всегда восстанавливаются. Это простой шаблон, который большинство упорно игнорирует.
Каждый пункт проходил сам и за каждый пункт плюсую 💯
Доброе утро!
Смотрю я на график серебра… и вижу классическую фигуру «чашка с ручкой» (cup and handle).
Что это значит?
1️⃣ Чашка (1979–2011) — долгий период накопления, формирования дна и восстановления. Инвесторы десятилетиями теряли интерес, создавая мощную базу.
2️⃣ Ручка (2011–2020) — фаза коррекции после резкого роста. Здесь слабые игроки окончательно вышли, остались те, кто верит в актив долгосрочно.
3️⃣ Пробой (2020–2025) — начало нового цикла роста. Исторически после таких формаций актив может уходить на новые максимумы, потому что за ним стоит накопленный спрос и мощный фундаментальный драйвер (инфляция, дедолларизация, рост промышленного спроса).
Мои выводы:
▪️Серебро - это не хайповый актив «здесь и сейчас». Это актив для терпеливых, кто готов держать годы и не дергаться на откатах.
▪️Входить нужно только с четким пониманием своего горизонта (5-10 лет минимум).
▪️Не ставьте все на один металл. Диверсификация решает.
▪️Следите за уровнем $35–38 - это ключевая зона, уверенное закрепление выше которой откроет путь к историческим максимумам ($50 и выше).
💡 Большие движения начинаются часто тогда, когда все забыли о бумаге. Серебро долгое время недооценено. Если вы готовы к долгой игре, сейчас момент задуматься.
Что думаете? Готовы ждать десять лет ради X2–X5?
Инструменты в комментариях к посту👇
Исторически сложилось так, что американские акции часто демонстрируют высокую доходность в течение 12 месяцев после того, как ФРС возобновляет снижение ставок, особенно когда продолжается экономический рост.
Я жду 2 снижения ставки до конца года - а значит в этом году мы увидим новые ATH по индексам США. Если нужна стратегия на рынке США - тут подробности. Пока наш рынок грустит, можно зарабатывать на рынке США😎 - не пропускай!
💰 Золото продолжает привлекать внимание центробанков всего мира — и масштабы этой лихорадки становятся всё более очевидными.
Изучил тут недавно отчет центральных банков мира. Вот некоторые полезные моменты. За последние три года центральные банки закупали более 1000 тонн золота ежегодно. И этот тренд, судя по всему, только набирает обороты. В ближайший год почти все — 95% опрошенных регуляторов — предсказывают увеличение мировых золотых резервов (для сравнения: в прошлом году этот показатель был «всего» 81%). Более того, рекордные 43% планируют лично увеличить свои золотые запасы, тогда как год назад их было всего 29%.
📉 Надвигающийся закат доллара?
Большинство экспертов в госструктурах ждут сокращения роли доллара в структуре резервов в ближайшие 5 лет (так думают 73%). Зато драгоценный металл, наоборот, будет набирать вес — 76% уверены, что доля золота в глобальных резервах вырастет.
🌍 Региональные различия: кто боится сильнее?
Регуляторы развивающихся стран заметно более активны в закупках: 48% из них наращивают золотые резервы, тогда как среди развитых стран так поступают лишь 21%. Эти страны также острее чувствуют угрозу инфляции (84% против 67%) и более обеспокоены политической нестабильностью (81% против 60%).
🛡️ Почему золото?
Наибольшее доверие к золоту объясняется его стабильностью в период потрясений — на это указывает 85% центробанков. Чуть менее важным считается диверсификация портфеля (81%) и защита сбережений на долгий срок (80%). Для многих это ещё и страховка от геополитических рисков, особенно актуальная для развивающихся экономик.
🏦 Новые подходы к управлению
Меняется не только структура активов, но и принципы хранения. В 2025 году 59% регуляторов хотят держать золотые запасы внутри страны (в прошлом году таких было лишь 41%). При этом усиливается и активное управление запасами: 44% против 37% годом ранее. Тем не менее, большинство всё ещё полагаются на Банк Англии как на основную «золотую кладовую» — здесь остаются 64% респондентов.
⚖️ Скользкие моменты
Стоит отметить, что столь резкий рост интереса к золоту может быть сигналом не столько рационального выбора, сколько коллективной паники. Концентрация запасов в одном месте, например в Банке Англии, порождает определённые системные риски. И тот факт, что ни один из опрошенных не планирует сокращать золотые резервы, выглядит, мягко говоря, чересчур оптимистично — или даже наивно.
💬 Мой вывод
Золото вновь становится «валютой последней надежды». Но тотальный уход в металл не решает фундаментальные проблемы — он всего лишь отсрочивает их. Тот, кто сейчас панически бежит в золото, забывает, что настоящая сила всегда в гибкости мышления и умении адаптироваться к будущему, а не только в старых символах богатства.
Что думаете? Считаете ли вы, что мир действительно возвращается к золоту всерьёз, или это временная истерия? Пишите в комментариях — давайте обсудим. Покажем, что чат жив👋
📅 Теоретически мы входим в самый «сезонно удачный» период года для фондового рынка США
Июль — традиционно время, когда инвесторы ждут классическое летнее ралли.
Но…
Из-за сохраняющейся неопределенности вокруг новых тарифных мер (стартуют с 1 августа) сложно полностью расслабиться и поверить в «летнюю сказку».
📈 Тем не менее Goldman Sachs не теряет оптимизма
Банк повысил цели по S&P500 как на конец года, так и на ближайшие 12 месяцев.
Как и Goldman, мы ждем два снижения ставки ФРС до конца 2025 года — скорее всего, после сентября.
💼 Начался сезон отчетностей за второй квартал
Заниженные ожидания после «Дня освобождения» (основная волна роста весной) могут привести к большому числу «приятных сюрпризов» в отчетах.
Вопрос только в том, хватит ли этого, чтобы перекрыть новые тарифные риски при возможной политике Трампа.
👉 Рынки продолжают ставить на «TACO» (Tech, AI, Consumer, Oil & Energy).
Мы тоже в стратегиях пока не меняем долю американских акций и сохраняем ставку на рост к концу года. Да, дорога будет с ухабами. Но финальная точка может приятно удивить.
Я думаю, что TACO-ралли в июле еще продолжится, а вот в августе нас ждет холодный душ!
