7888
Канал про бизнес, экономику и иногда про то, что происходит в мире. На странице https://sponsr.ru/mysli_vsluh/ мои статьи и подкасты.
КЛЮЧЕВАЯ СТАВКА ЦБ РФ ВО 2П 2025 Г. МОЖЕТ СНИЗИТЬСЯ ДО 19% ИЛИ ДАЖЕ НИЖЕ - КОСТИН - ТАСС
————————
ранее Греф заявил, что Сбер тоже ожидает снижение ставки во 2п 2025г
Зачем нужна прогнозная модель ФРБ Атланты, если есть прогнозная модель "Мятежного капитализма"?
@moi_misli_vslukh
Генеральный директор Tether Паоло Ардоино: USDT будет «бесполезен» в долгосрочной перспективе Ардоино заметил, что он предвидит финансовую перезагрузку, которая поставит фиатные валюты на колени, сделав USDT бесполезным. В этой ужасной ситуации биткоин станет единственной альтернативой, которая позволит избежать девальвации и гиперинфляции.
"Я ожидаю финансовой перезагрузки, когда все национальные валюты рухнут и испытают гиперинфляцию. Следовательно, USDT станет совершенно бесполезным, и в этот момент, я считаю, мир будет использовать только Bitcoin."
- BM
Напоминаю про диаграмму - она по-прежнему работает прекрасно.
Вчера на просторах рунета Трамп был "пендосина тупая" из-за продления санкций, сегодня после прекрасный переговоров стал "трампулечка наш слоник".
@moi_misli_vslukh
Так и запишем, что уже решено - падать на фоне нарастания кризисных тенденций будет все (даже золото) кроме нефти.
@moi_misli_vslukh
Коллега, банки на собственном балансе держат всего 4,4 трлн. долл. трежерей. В манимаркет фондах активов на конец 3 квартала 2024 года было чуть меньше 7 трлн. долл.
То есть, в этом уравнении с коротким долгом банки явно не лидеры по объемам такого долга. Кто же его держит? Да все, кто не попадя. Физики, фонды и пр.
Кому они продадут этот долг?
И зачем? Задавить цены. Если скоро получишь положенные 9,5 трлн.$
Настолько погрустнел, что кривая доходности опять ушла в инверсию. 10-летки ниже, чем 1-3 мес. Причем случилось это единомоментно, с 24 на 25 февраля. Бегство в так называемые "безопасные активы" во плоти.
@moi_misli_vslukh
Путин назначил главу РФПИ Кирилла Дмитриева своим спецпредставителем по инвестиционно-экономическому сотрудничеству с зарубежными странами
Итого, все-таки 1580 млрд. руб., 72 руб. почти ровно на акцию или, при распределении 50% чистой прибыли на дивиденды, 36 руб. дивидендов на акцию, +9% к размеру дивидендов за позапрошлый год. В общем, вполне неплохо. Правда дивидендов ждать, судя по всему, как и в прошлом году придется ждать где-то до июля.
@moi_misli_vslukh
Индекс потребительских настроений увеличился. Ценовые ожидания предприятий заметно снизились впервые с I квартала 2024 года, но остаются повышенными.
Для возврата инфляции к цели нужен более длительный период жесткой ДКП — ЦБ релиз
В Германии - промышленная депрессия. За 5 лет промышленное производство Германии снизилось на 13,4%, сильнее всех крупнейших экономик мира. При этом в энерго-интенсивных секторах падение составило 18,2%.
Экономическая модель Германии сломана в самом основании. Экономическая мощь была построена на российском газе, постоянно растущем спросе из Китая, притоке рабочих из Центрально-Восточной Европы.
Сбережения на вкладах россиян достигли такой суммы, что при текущих ставках на годовой доход по процентам можно купить всю строящуюся недвижимость в стране, подсчитали в Сбербанке. Эти деньги смогут поддержать спрос и отрасль - СБЕР
CZ троллит всех криптоскептиков.
@moi_misli_vslukh
Не совсем понятно, что подразумевается под "возвратом российского сырья на мировые рынки". Российское сырье с них никуда не уходило, оно ушло с западных рынков.
Поэтому правильнее было бы говорить про возврат российского сырья на западные рынки, но и здесь пока что просвета нет. Точнее потенциальный (или даже сказать "гипотетический") просвет есть только с поставками на американский рынок, но с учетом упоротой позиции ЕС - не на европейский.
Так что никакой, так сказать, научной новизны в этом нет. Если только целью не было успокоить публику по поводу падения мировых цен на сырье.
@moi_misli_vslukh
Коллега Адамидов задумывается о долларе по 65. Мы как потребители его конечно поддерживаем. Если это совпадет со снятием санкций можно будет терпеливым представителям населения хоть машину нормальную недорого купить.
Но я бы даже не за бюджет при таком курсе переживал, потому что прав коллега Буратино - балансировать бюджет при снижении расходов на оборону будет попроще.
Переживать, на мой взгляд, стоит за те компании, которые вложились в импортозамещение. С учетом того, что при цикле создания и запуска новых производств в 1.5-3 года, самый пик выхода на проектные мощности должен приходиться примерно на сейчас, крепкий рубль этому не очень помогает.
Ну ничего. Как сказал тот же коллега Адамидов - баланс где-то на 85, к нему все и вернется, если паче чаяния ЦБ не решит вдруг(!) заняться управлением курсом путем интервенций, хотя против ослабления почему-то никаких подобных мер не принимал.
@moi_misli_vslukh
ОФЗ раскупаются на аукционах как горячие пирожки, после намеков на потепление отношений между Россией и США — BBG
Прогнозная модель ФРБ Атланты рисует резкий спад ВВП в I кв.
Стоит попридержать коней, дорогие кванты
Это всего-то один статпоказатель привёл к искажению: импорт товаров взлетел накануне торговых войн [front running поведение экономагентов]
Он может резко нормализоваться уже в начале месяца и искажение сильно сгладится.
@MarketHeart
Коллега, с этими данными по РСЕ и торговому балансу я бы крайне внимательно следил за двумя показателями - ВВП за 1 кв 2025 и за дефицитом бюджета.
Вангую - исходя из цифр по РСЕ и потерянным 50 млрд. долл. на росте торгового дефицита, данные по ВВП звездными не будут, даже несмотря на то, что дефицит бюджета в январе 2025 к прошлому году прибавил аж лишних 100 млрд. долл. Хотя пока что ВВП должен быть в плюсе.
Ближайшая точка, когда будет определяться, останется пока все как есть или уже точно полетит вниз вниз - март с очередным потолком госдолга и терками по поводу госрасходов. Скучно точно не будет.
@moi_misli_vslukh
Трамп подтвердил, что введет 25% -ые пошлины на Канаду и Мексику 4 марта
Нефтяной и газовый гигант BP отказывается от достижения климатических целей, сокращая на 5 млрд $ свои инвестиции в возобновляемые источники энергии, до 1-2 млрд $ в год, направив освободившиеся средства на увеличение производства ископаемого топлива, сообщает Sky News.
А теперь почему все это происходит - рыночек погрустнел не просто так, а потому, что все потихоньку валится. Я не большой знаток технического анализа, но по-моему какие-то там уровни поддержки и линии трендов сломаны и проломаны. Даже более-менее неплохо отчитавшаяся без тенденций к замедлению роста выручки в последнем квартале NVIDIA не помогает. В эфир призываются коллеги, которые понимают в ТА больше меня.
@moi_misli_vslukh
Рыночек у амеров резко погрустнел и очень хочет снижения ставки ФРС. С каждым днем все больше.
@moi_misli_vslukh
По поводу пошлин на Европу, да и на всех остальных, возникла мысль, что экономики в этом ноль, только политика. По меньшей мере на ближайшее время.
Поначалу казалось, что экономическая подоплека в этом есть, поскольку был задуман некоторый хитрый и относительно быстро реализуемый план по реиндустриализации США. Но план этот по итогу и долгосрочный, учитывая большое количество сложностей на пути, и может сработать не туда.
Экономика здесь только в виде инструмента давления. И давление не в том, чтобы снизить экспорт этих стран, а в том, что без снабжения внешней системы долларами эта система начнет потихоньку влетать в дефицит долларовой ликвидности со всеми вытекающими последствиями в виде кризиса финансовой системы. Конечно же с политическими целями избавления от политических конкурентов.
@moi_misli_vslukh
Аналитики инвестиционных и брокерских компаний ожидают, что чистая прибыль Сбера по итогам 2024 года по МСФО обновит рекорд и составит (согласно средней оценке) ₽1,579 трлн
Коллега, а зачем QE? Ну держит кто-то под 10 трлн. долл. короткого долга, долг будет отгашиваться. Почему те же держатели, по Вашему мнению, не захотят переложиться в новый по меньшей мере короткий долг?
Не хотели бы - продали бы короткие трежеря уже сейчас. Начала бы из-за распродаж расти доходность - те же банки пропылесосили бы все, что дает допмаржу к ставке ФРС, под которую они могут занять. Не хватило бы ликвидности в системе - заняли через дисконтное окно в ФРС. Но мы этого всего не видим.
@moi_misli_vslukh
Собственно говоря, парадокс подхода "снижаем налоги сильнее, чем расходы" и его логическое несоответствие призыву к снижению госдолга был понятен сразу. Особенно с учетом того, что сейчас рост дефицита бюджета - это единственное, что сдерживает экономику от сваливания в кризис.
UPD.: но факты складываются в польщу того, что с чем сейчас борется в этом смысле новая администрация, так это с неэффективными (читай - непродуктивными) расходами "на не свои дела" за рубежом и на всякую чушь, блажь и раздутие неэффективности внутри страны. Что само по себе для них уже хорошо.
@moi_misli_vslukh
США введут таможенные пошлины в отношении ЕС на уровне 25% не только на автомобили, но и на «всё остальное» — Дональд Трамп.
По его словам, «ЕС был создан для того, чтобы грабить США», и успешно этим занимается.
Конгресс возьмётся за ФРС: Новый комитет в Конгрессе США проведёт масштабную проверку политики ФРС. Главный вопрос — правильно ли ФРС балансирует между борьбой с инфляцией и защитой рабочих мест и как принимает решения по процентным ставкам
Да, биток падает, как и золото. Но биток-то ладно, сейчас это действительно спекулятивный актив со всеми вытекающими последствиями.
Но про то, что золото, в случае обвала рынков обязательно упадет, мы уже говорили полтора года назад. Потому что оно должно выполнить свою функцию сбережения стоимости и резервного актива, который и продают для того, чтобы затыкать возникающие дыры перед тем как начать в него лить на фоне непонимания рисков других активов.
@moi_misli_vslukh
Microsoft, крупнейший спонсор OpenAI аннулировал договоры аренды в США общей мощностью «пару сотен мегаватт» — что эквивалентно примерно двум центрам обработки данных для ИИ — расторгнув соглашения по крайней мере с парой частных операторов, написала американская брокерская компания в пятницу, ссылаясь на «проверки каналов» или запросы поставщикам цепочки поставок. TD Cowen заявила, что ее проверки также свидетельствуют о том, что Microsoft отказалась от преобразования так называемых заявлений о квалификации, соглашений, которые обычно приводят к формальным договорам аренды.
отчет Nvidia 26 февраля станет проверкой спроса на ИИ чипы после сомнений на фоне выхода в свет DeepSeek — RTRS