Максимальный с января объём торгов прошел в понедельник в ставших "народными" длинных ОФЗ 26238 (см. график внизу).

После достижении цены в 60% от номинала пошли продажи. В итоге не самый приятный день нарисовался на графике.

Вполне возможно, что где-то здесь и будет сформирован ценовой топ. Текущая доходность к погашению в 2041 году по данным долговым бумагам на уровне около 14% едва ли уже привлекательна, учитывая огромное количество рисков, которые могут реализоваться в ближайшие годы.

P.S. "Народными" эти бумаги стали в 23-24 годах, когда инвесторы в массовом порядке торопились успеть зафиксировать для себя хорошую доходность на многие годы вперед. В итоге такая спешка закончилась падением цены облигаций почти на 40% за пару лет. @marketdumki

Читать полностью…

Яндекс остается лидером по продажам умных колонок в России

Упали первые полугодовые цифры по рынку умных колонок: продажи выросли до 2,5 млн устройств и 22,2 млрд рублей. Безоговорочный лидер — Яндекс, колонки от Сбера и VK показали стабильный, но небольшой рост.

Неплохой результат в преддверии финансовых результатов компании за 2 квартал, которые компания раскроет на следующей неделе.

@marketdumki

Читать полностью…

Ставки по вкладам снижаются, а инфляция в России по-прежнему высокая. В таких условиях недвижимость становится всё более привлекательной инвестицией.

Элитное жильё продолжает стабильно дорожать, и рынок премиум-сегмента за год вырос более чем на 45%. Цена квадратного метра в некоторых локациях уже превысила 3 млн рублей.

Министр финансов Антон Силуанов подтвердил, что крупный капитал будет перетекать из депозитов в недвижимость. Внимание инвесторов привлекают проекты с уникальной локацией и развитой инфраструктурой, такие как Prime Park. Премиальный комфорт, панорамные виды на Ленинградку и Триумф-Палас, собственный закрытый парк и подземная парковка с прямым доступом из квартир делают такие квартиры ценным активом.

Выбор ещё есть — но это не навсегда. Спрос на такие лоты растёт, а предложения быстро исчезают. Выбирайте вашу резиденцию на MarketDumki&utm_campaign=jule/?erid=2VtzqwA2Ty1">сайте проекта.

Читать полностью…

Подборка лучших каналов по инвестициям на 2025 год:

«Типично Русский Риск» - телеграм-канал об управлении активами, работе с миллиардерами и реалиях российского Private Banking. Автор канала успел до 25 лет стать инвестиционным директором одного из крупнейших банков России, получив опыт работы в ЦБ РФ, ЕАБР и международных консалтинговых структурах. В канале нет мейнстримной аналитики, только свежий и глубокий взгляд на происходящие события в мире, в экономике и бизнесе.

IF News – один из крупнейших новостных каналов России о главных событиях в экономике и мире. Эксклюзивы от топ-экспертов, прогнозы ключевой ставки и уникальная возможность задать вопрос Эльвире Набиуллиной. Новости, аналитика и практические кейсы, которые влияют на ваш кошелек.

headlines GEO — незаменимый канал о геополитике для трейдеров и инвесторов. Рассказываем, как быть готовым к непредвиденному. Помните, что геополитика — фактор № 1 на российском рынке.

ДОХОДЪ — канал аналитиков и управляющих активами, известных сервисами «Дивиденды», «Анализ акций», «Анализ облигаций» и созданием факторных биржевых фондов на МосБирже.

✅ Tauren | Облигации. На рынке облигаций сейчас есть возможности, которые появляются раз в десятилетия, а этот канал поможет грамотно их реализовать. За последние 10,5 месяцев доходность автора на рынке облигаций составила 28%, при этом, риски практически нулевые.

Канал Павел Шумилов — это разборы 🇷🇺 компаний России по фундаменталу, 2 разбора в день по заявкам подписчиков. Фундаментал — это база инвестора, то что всегда работает, какой бы не был рынок. Подпишитесь на канал!

#ВП

Читать полностью…

Несколько дней назад США уведомили многих своих торговых партнеров о том, что с 1 августа введут повышенные пошлины на импорт. В том числе "письмо счастья" получила и Бразилия - на импорт оттуда будут введены 50% пошлины. И вот здесь есть один любопытный момент. Если у США практически со всеми странами имеется дефицит торгового баланса, то с Бразилией у штатов наоборот профицит. Т.е. Америка продает больше своих товаров в Бразилию чем закупает у нее.

А ведь именно дефицит в торговле позволяет Трампу выкручивать руки своим основным торговым партнерам. Логика у Трампа здесь следующая - "вы на нашем рынке зарабатывает гораздо больше, чем мы на вашем". И чтобы полностью не потерять этот заработок, другие страны идут на уступки. Но в случае с Бразилией ситуация иная. Штаты туда продали товаров на 49.7 млрд $ в 2024 году, а Бразилия в США - на 42.3 млрд $.

Видимо, поэтому Бразилия и не торопится на поклон к Трампу. Более того президент Лула грозится ввести соразмерные пошлины на импорт из США. Цифры торгового баланса вроде как позволяют Бразилии так действовать.

Интересно будет посмотреть, как поведет себя Трамп в такой ситуации, когда у него нет на руках явного козыря в виде торгового дефицита с Бразилией. @marketdumki

Читать полностью…

⚠️ Доходности по самым длинным Трежерис вновь поднялись выше 5%.

Очень опасная ситуация для все рисковых активов (акции, сырье, крипта, облигации) в мире, особенно учитывая на каких максимумах многие из них сейчас торгуются.

P.S. А тут еще и август на носу - далеко не самый лучший месяц для финансовых рынков. @marketdumki

Читать полностью…

В продолжение поста о будущей тарифной войне между ЕС и КНР.

Вот хорошая иллюстрация того, как Китай потеснил ЕС в международной торговле за последние 25 лет.

На картинке видно, что следующей целью для китайской экономической экспансии должен стать ЕС. И электромобили из КНР, которые по признанию самих европейских производителей технологически ушли далеко вперед, как раз должны этому поспособствовать.

Так что едва ли у ЕС и КНР получится выступить единым фронтом против тарифов Трампа, как об этом писали весной. Слишком уж расходятся интересы у Китая и ЕС. @marketdumki

Читать полностью…

Как-то уже писал в апреле, что рост курса евро к юаню до максимумов за 10 лет начнет сильно бить по конкурентоспособности европейских товаров по сравнению с китайскими. (подробнее /channel/MarketDumki/5315).

И вот на днях министр финансов Франции заявил о том, что Европа должна повысить тарифы на китайский импорт. А если этого не сделать, Китай, имея колоссальные производственные мощности, способен просто - напросто уничтожить европейскую промышленность. Ни больше ни меньше. /channel/markettwits/330928

Европейские товары и так последние годы уступали долю мирового рынка китайским аналогам. А тут еще и рост евро к юаню на 13% c начала года до многолетних максимумов. Так что рано или поздно европейцы обязательно начнут свою тарифную войну с КНР. А других вариантов особо и нет у них. Ну или просто без боя отдать свой домашний рынок компаниям из Китая.

Протекционизм в мире уже вовсю набирает обороты. И причина этому предельно проста - глобализация больше невыгодна ее инициаторам (США и ЕС), т.к. главным бенефициаром этого процесса давно уже стал Китай. Так что в этом плане тарифы Трампа вовсе не выглядят какой-то его прихотью, и о скором завершении торговых войн говорить просто не приходится. @marketdumki

Читать полностью…

В прошлом году в апреле написал пост на тему того, почему курс доллара на уровне 60 руб невозможен, как это было в 2016-2017 годах.

С тех пор ничего не поменялось. Хотя нет, поменялось - расходная часть бюджета еще подросла с тех пор. А без увеличения доходов от экспорта это естественным образом оказывает понижательное давление на курс рубля. @marketdumki

Читать полностью…

У тех, что выбирает помещение под офис, есть несколько причин, чтобы обратить внимание на новый проект MIND от MR.

Во-первых, это локация. 17-этажная башня MIND станет частью премиального квартала рядом с метро "Динамо" и Петровским парком.

Во-вторых, полезные фишки, включая управление зданием через AI консьержа. А еще подземный паркинг, лобби и общественные зоны с отделкой из технологичных материалов: эко-кожи, нано-тканей, переработанного алюминия.

В-третьих, футуристичная архитектура от бюро ADM.

Наконец, гибкие планировки. Пространства, расположенные на этажах со 2-го по 12-й, идеально подходят для средних и небольших компаний. Верхние этажи займут офисы формата open space площадью до 1840 м².

#Недвижимость #новости #девелоперы

Читать полностью…

6 июля состоится очередное заседание ОПЕК+.

Блумберг сообщает о том, что РФ может согласиться с новым увеличением добычи нефти странами картеля с августа. /channel/markettwits/329655

Если такое решение действительно будет принято, то вполне можно будет ожидать того, что цены на нефть вновь отправятся тестировать отметку 60$ за баррель. И в этот раз далеко не факт, что она устоит.

В конце концов, не просто же так Роснефть закладывает в свой бизнес - план цену в 45$ за баррель на текущий год. @marketdumki

Читать полностью…

Ставки по вкладам снижаются, а инфляция пока высокая — 9,59%. Так что стабильно дорожающее элитное жильё выглядит всё привлекательнее. После заявления главы Минфина Силуанова на ПМЭФ о перетоке инвестиций с депозитов «к Марату Хуснуллину, который тоже ждет этих денег в квартиры» и вовсе стало ясно: крупный капитал в банках не задержится. Эксперты констатируют рост элитного сегмента на 45% за год, средняя цена квадрата уже перешагнула планку в 3 млн руб. Сказываются и повышение спроса, и сокращение предложения — с рынка быстро вымываются лоты в престижных локациях с развитой инфраструктурой. Пока выбор есть: к примеру, у компании Донстрой в предложении резиденция «Татарская 35» в Замоскворечье — три башни с видами на Кремль и Дом музыки с гранд-лобби, почти 2 га приватного двора-сада, собственный велнес-центр и три ресторана на территории. Или премиальный седьмой квартал «Острова» в Мнёвниковской пойме — 15‑минутный город с природным парком и строящимся поблизости спортивным кластером. Такие активы не просто сохраняют деньги, они их стабильно преумножают.

Читать полностью…

Цена на нефть марки Brent в моменте падает на 7.5% до 71.5$.

Несмотря на всю геополитическую напряженность вокруг Ирана, рынок очень четко отверг цену на уровне 80$ за баррель. Другими словами у рынка есть уверенность в том, что дефицита на рынке не возникнет.

Если геополитическая напряженность продолжит снижаться, то весьма вероятно, что опять на первый план выйдут разговоры о потенциальном профиците на нефтяном рынке. И, скорее всего, это приведет к дальнейшему падению цен на нефть. @marketdumki

Читать полностью…

Упомянул в посте выше приватный канал "Еще больше Думок". Читатели спрашивают, как подписаться на него.

Вот ссылка на канал

Жду всех, кому интересно, как и что делаю на рынке, какие акции покупаю, что делаю с рублем, с криптой, индексами (российскими и западными), где и как ставлю стопы, чтобы ограничивать свои риски. Жду тех, кто готов к серьезной работе, а не к ловле мифических иксов, непрерывно усредняя лосей во всяком шлаке.

Пишу там мало, четко и по делу, без всякого инфошума по типу того, почему такой-то индекс или акция упали или выросли на 0.5% и пересказа новостной ленты, которую и так уже все видели. И да, по мере возможностей отвечаю на вопросы читателей.

Короче, welcome on board!

Читать полностью…

Итак, США вступили в войну против Ирана и провели бомбардировки его ядерных объектов.

Вряд ли Иран полностью капитулирует и откажется от болезненных асимметричных ответов.

Последствия для мировой экономики и фондовых рынков могут быть очень негативные. Например, это может вылиться в рост цен на нефть, рост стоимости авиа и морских перевозок, вырастут цены на страхование перевозок и т.д.

Всё это проинфляционные факторы, которые не позволят ФРС перейти к экстренному снижению ставки и поддержки рынков. А без это рынки (SP500, европейские индексы и др) рискуют свалиться в штопор, особенно учитывая на каких вершинах они сейчас находятся.

Пока по горячим следам так видится текущая ситуация... @marketdumki

Читать полностью…

Фиксация пошла на крипторынке.

Июль - традиционно сильный месяц для рисковых активов.

А вот в августе рынки частенько падают. Вполне возможно, что и в этом году так будет.

Похоже, что крипта начала снижаться чуть заранее, как наиболее волатильный инструмент на глобальных финансовых рынках. @marketdumki

Читать полностью…

Индекс Мосбиржи продолжает плавно подрастать и достиг отметки 2840 пунктов (см. график внизу). С минимума, установленного на уровне 2616 пунктов в прошлый понедельник, рост составил почти 9%. А еще к этому надо добавить, что за прошедшие дни произошло много дивидендных отсечек, включая акции Сбера.

Несмотря на то, что индекс Мосбиржи уже не первый месяц находится в боковом диапазоне, рынок дает возможность зарабатывать.

В приватном канале "Еще больше Думок" писал в прошлый понедельник, что произошел разворот, и теперь рынок может неплохо подрасти. Подписывайтесь, чтобы не упускать такие моменты на рынке. Пишу там мало и только по делу, чтобы без суеты зарабатывать деньги на бирже!

В пятницу состоится заседание ЦБ по ставке. Снижение на 200 бп до 18% уже заложено рынком и не станет сюрпризом. Сигнал же о дальнейшем смягчении ДКП должен поддержать рынок. Чем ниже ставка, тем более привлекателен будет фондовый рынок за счет его высокой дивидендной доходности. Помимо этого более низкая ставка в какой-то момент приведет к ослаблению рубля, что крайне позитивно скажется на акциях нефтяных компаний. Если такой сценарий реализуется в ближайшие недели, индекс Мосбиржи сможет подняться выше 3000 пунктов. Так что пока сохраняю позитивный взгляд на рынок. @marketdumki

Читать полностью…

3 сентября в Пекине состоится военный парад по случаю окончания Второй Мировой войны, на котором будет присутствовать глава КНР и президент РФ.

В СМИ появилась информация, что на этот парад может быть также приглашен президент Трамп. И соответственно может состояться трехсторонняя встреча глав США, КНР и РФ.

Если такая встреча состоится, то она явно обещает стать главным событием 2025 года. Учитывая текущий уровень напряженности и конфликтности в мире, невольно напрашивается сравнение со встречей "большой тройки" (СССР, США и Великобритании) в Тегеране в 1943 году, где решалась будущая судьба мира после окончания Второй Мировой Войны.

Очевидно, что похожая встреча была бы полезна для всего мира и сейчас.

Ну а что касается влияния такой встречи на российский фондовый рынок, то только на ее ожиданиях индексы способны будут вырасти на 10-20% уж точно, если не больше. Так что будем надеяться, такая встреча действительно состоится. @marketdumki

Читать полностью…

Акции ВК снижаются в моменте на 2%.

Видимо, не последнюю роль в этом сыграли сегодняшние новости о том, что Telegram намерен создать филиал или открыть представительство в России в рамках выполнения закона «о приземлении».

В последние дни акции ВК неплохо росли на новостях об утверждении правительством мессенджера MAX (разработка ВК) в качестве национального. @marketdumki

Читать полностью…

Рынок может оставаться иррациональным дольше, чем ты платежеспособным

Из нашей практики хотим отметить, что в инвестициях будь то акции или недвижимость, всегда много ждунов. И вот очень согласны с тезисом Ольги Манукян, что "на рынке недвижимости всегда есть «вечные» покупатели, которые никак не конвертируются в реальных, потому что все время ждут лучшего момента."

👉🏼 Вот например, сейчас есть беспроцентные рассрочки с платежами от 100 тыс.руб на срок от 2 до 6 лет без удорожания стоимости.

Но срок действия истекает быстро и они меняются на глазах, а число лотов ограничено. Получить индивидуальный расчет не займет много времени, а ждать у моря погоды можно до седых висков!

В своем канале Ольга регулярно делится такими предложениями для жизни и инвестиций и экспертным мнением о том, что покупать, а что обходить стороной на основе аналитики рынка. Переходите и забирайте каталог проектов в рассрочку 0%, которые дадут прирост.

Читать полностью…

Трейдеры пытаются понять, против чего бы еще продать доллар, поскольку евро уже перекуплен. Трейдеры ищут альтернативы евро при коротких позициях по доллару, стремясь извлечь выгоду из ожиданий дальнейшего ослабления американской валюты

Доллар США переживает худшее начало года с 1973 года

Судя по тому, какие стали появляться статьи насчет доллара, уже можно констатировать, что мы присутствуем на очередных его похоронах. Какое-то время эта церемония может еще продолжаться, но затем, скорее всего, она как обычно закончится резким ростом бакса практически ко всем валютам в мире.

Большинство долгов в мире по-прежнему номинировано в долларах, а это фактически равносильно короткой позиции по американской валюте (надо купить назад доллар и его отдать). Плюс открыто много спекулятивных шортов по баксу.

В какой-то момент может возникнуть такая ситуация, когда вдруг всем резко понадобиться купить доллар, чтобы отдать долг или закрыть свои короткие позиции по нему. И это приведет к эффекту "узкого горлышка", в которое все одновременно захотят пролезть. Из-за этого происходит мощный шорт- сквиз, приводящий к вертикальному росту актива. Ведь нет более яростного быка на рынке, чем медведь, который закрывает свои убыточные "шортЫ".

Много сейчас разговоров о том, что действия Трампа могут сильно навредить американской экономике. Да, может это так и есть. Но если США станет действительно плохо, то это вовсе не означает, что доллар будет падать. Как раз в такой ситуации и может начаться резкий шорт- сквиз по баксу. Например, так было осенью 2008 года в самый разгар мирового финансового кризиса. Доллар тогда существенно укрепился, хотя эпицентром кризиса были сами США. Нехватка долларов во всем мире и соответственно высокий спрос на бакс привели к его очень мощному росту как раз по вышеописанным причинам.

Вполне возможно, нечто похожее мы увидим и в этот раз. Может уже и в этом году... @marketdumki

Читать полностью…

По финансовым рынкам достойных каналов не так много, однако есть возможность собрать их в одном списке

Granite Bonds — как сделать на облигациях 35% в год?
Как получить 10% в долларах?
Как зафиксировать 16% на 15 лет?
Про все это рассказывают в Granite Bonds без воды - только сделки и обзоры рынка. Объясняем сложную математику просто!

Дивиденды Forever - Лариса Морозова расскажет вам, какие компании и почему платят дивиденды и какие облигации стоят Вашего внимания. Если вы искали специалиста в мире дивидендов, то вам точно стоит подписаться.

Инвестор со стажем - лучший инвестиционный канал с приватной аналитикой и идеями. Канал сегодня публикует идеи, а завтра они уже будут везьде. Подписывайтесь на первоисточник.

СМАРТЛАБ НОВОСТИ - самые быстрые новости из мира финансов, политики и экономики! Мгновенные сообщения о дивидендах, сделки, мнения, отчёты, причины роста и падения акций уже в вашей ленте!

Invest Smart - приватный канал с точками входа, которые имеют потенциал роста 10-30%, сроком до одного 2-3х недель! Информация без воды! Скажут когда купить и продать.

🔹ПРОФИТА НЕТ - Первый обучающий канал, ставший легендой Телеграм.
Его читают сотрудники банков, брокеров и управляющих компаний. На шаг впереди толпы.
Подписывайтесь, таких каналов больше нет!

Читать полностью…

В четверг в топе по дневному объему торгов на Мосбирже оказались акции ЮГК - 25.4 млрд руб.

Цена на эти акции упала более чем на 10% на новостях о судебном иске к компании со стороны Генпрокуратуры.

@marketdumki

Читать полностью…

Достаточно четкий посыл, почему рубль едва ли может укрепиться с текущих отметок (79 руб за доллар и 11 руб за юань). @marketdumki

Читать полностью…

В начале июня до понижения ставки писал о том, что ЦБ находится под сильным давлением, поэтому регулятору придется начать смягчать ДКП. И если 6 июня регулятор ограничился понижением ставки всего на 100 бп до 20%, то сегодня уже зампред ЦБ допустил снижение ставки больше чем на 100 бп на ближайшем заседании 25 июля.

Судя по всему, в своей борьбе с инфляцией ЦБ больше уже не может позволить себе игнорировать риски наступления рецессии в экономике. Поэтому и произошел разворот ДКП, несмотря на то, что инфляционные ожидания не так уж сильно и снизились. @marketdumki

Читать полностью…

Продолжается снижение цен на нефть, в моменте 67.2$ дают за баррель нефти марки Brent.

Трамп помирил Израиль и Иран, и разрешил Китаю покупать нефть у Ирана. До конца пока непонятно, что стоит за этой формулировкой.

А не означает ли это, что часть санкций с Ирана будет снята, и он сможет нарастить нефтедобычу и соответственно увеличить экспорт нефти? Вполне такой пункт могли обсуждать во время закулисных переговоров. Если это действительно так, то угроза профицита на рынке нефти станет куда более реальной. @marketdumki

Читать полностью…

В продолжение поста о ценах на нефть, напомню о том, на какие цифры ориентируется в своих прогнозах топ - менеджмент Роснефти.

«Мы не знаем, какие факторы геополитического характера будут воздействовать на рынок. Но какие бы они ни были, наша компания «Роснефть» в свой бизнес-план на этот год ставит 45 долларов, на следующий – 42-43. Мы не хотим зависеть от этой волатильности», - заявил на днях глава компании г-н Сечин.

Такие прогнозы говорят о том, что на нефтяном рынке действительно присутствует угроза профицита и соответственно существенного снижения цен. @marketdumki

Читать полностью…

Москва на ладони: как поймать панораму Пресни?

1. Выбрать Life Time от девелопера Sminex
2. Объединить квартиры, чтобы получить целый этаж
3. Любоваться видами 360, наблюдая как растет капитал

Хотите инвестировать с ростом? Проект №1 в 2024 году уже набрал +37%. Тем временем девелопер реализовал уже 50% квартир.

Кейс с квартирой в целый этаж под спойлером.
Подробности на сайте.

Реклама. Рекламодатель и застройщик АО «Специализированный застройщик Сергея Макеева», ИНН 7703216430. Проектная декларация на наш.дом.рф

Читать полностью…

Рынок криптовалют первым на себя принял удар после фактического вступления США в войну с Ираном.

Основные монеты теряют от 3 до 10% за последние 24 часа.

Понятное дело, что и фьючерсы на основные мировые фондовые рынки откроются снижением в ночь на понедельник.

Администрация США явно выбрала выходные для бомбардировок, чтобы меньше нервировать участников рынка, пытаясь избежать масштабного обвала котировок. Но далеко не факт, что у них это получится. Геополитическая ситуация накалена до предела, и наверняка многие участники рынка захотят снизить долю рисковых активов у себя в портфеле.

Не зря я был так пессимистичен в пятницу вечером, когда написал в приватном канале "Еще больше Думок", что основные рынки и криптовалюты готовы к очень серьезному падению... @marketdumki

Читать полностью…

А даже если инфляция не сильно снизится, рубль всё равно ослабнет. Причем даже больше, чем это заложено в прогнозе социально-экономического развития (в бюджете на 25-ый год это 94.3 руб за доллар).

На более длительном временном интервале курс рубля не может быть стабильным от года к году к доллару и юаню, если уровень инфляции в РФ намного выше чем в США и КНР. @marketdumki

Читать полностью…