IF Bonds — Облигации РФ

10 January 2025 12:40

💰 У россиян все меньше налички. Что это значит для экономики?

За 2024 год прирост наличных в обращении оказался самым низким за 9 лет — всего 0,6% (около 117 млрд рублей). Для сравнения, в 2023 году он был 11% (1,97 трлн рублей), а в 2022 — 14% (2,28 трлн рублей).

Почему так происходит?

1️⃣ Рекордные ставки по депозитам сделали их очень выгодными, так что почти вся наличка давно людей и компаний уже в банках. Кстати, она активно копилась у них с 2020 года – во времена кризисов и пандемии, а вот теперь начался ее возврат в банковскую систему.

2️⃣ Растет популярность безналичных расчетов, многие всегда платят картой и уже забыли, как выглядят купюры.

❓ Это хорошо или плохо? Скорее хорошо: чем меньше наличных в обращении, тем слабее потребительский спрос – а значит, и инфляция. Высокие ставки ЦБ «пылесосят» наличку граждан и компаний, замедляя рост цен.

А что дальше? В 2025 году прирост наличных может вернуться к привычному уровню 1 трлн рублей: если ставки начнут снижаться, многие захотят снять деньги. Но пока время щедрых депозитов продолжается.

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

09 January 2025 15:03

🏦 Доходность по вкладам манит, но что, если у банка отберут лицензию?

Мы не раз говорили, что для небольших сумм (до 1 млн рублей) вклады могут быть даже выгоднее бондов:

➖высокая ставка
➖минимальные риски
➖гарантированная ликвидность

Но... за 2024 год ЦБ отозвал лицензии у 6 банков, включая Киви и Гарант-Инвест. Для сравнения: за 2023 год не было ни одного отзыва. Если такое случится с вашим банком, будет повод побеспокоиться за свои средства.

❓ Зачем ЦБ отзывает лицензии? Чтобы наказать банк за нарушение законов или защитить интересы клиентов, если финансовое состояние компании не ахти.

Самые распространенные причины:

➖нарушение нормативов (Киви Банк, Гарант-Инвест): нехватка капитала, неисполнение обязательств перед клиентами
➖сомнительные операции (БКФ и Автоградбанк): вывод средств за границу, фиктивные сделки
➖проблемы с отчетностью: подделка данных или непрозрачные схемы
➖игнорирование антиотмывочного законодательства: работа с обналичкой и фирмами-однодневками
➖низкое качество кредитного портфеля (Гефест)

Регулятор провел "генеральную уборку". В 2013 году, когда Эльвира Набиуллина стала главой ЦБ, банков было 900. К 2018 осталось всего 500 – регулятор убрал с рынка тех, кто проворачивал серые схемы и финансировал бизнес своих собственников. В том числе, лицензии лишили крупную Югру.

Дальше стало спокойнее. С 2022 года ЦБ отзывает всего несколько лицензий в год. Но теперь, похоже, он снова достал свою «метлу»: введенные из-за санкций послабления постепенно уходят, пора делать «уборку».

❗️ Простые правила, как защититься от отзыва лицензии

1️⃣ Диверсифицируйте вклады. Не держите более 1,4 млн рублей в одном банке. Ведь это максимальная сумма, покрываемая системой страхования вкладов.

2️⃣ Выбирайте надёжные банки. Смотрите на капитализацию, кредитные рейтинги и государственную поддержку. Большие федеральные игроки обычно безопаснее региональных или нишевых организаций.

3️⃣ Следите за новостями. Регулярно проверяйте информацию о состоянии банков, в которых размещены ваши средства. Даже надежные на первый взгляд организации могут столкнуться с проблемами.

😱 Что делать, если у банка отозвали лицензию? Не паниковать! Если банк участвует в Системе страхования вкладов, то до 1,4 млн рублей вернут автоматически через Агентство по страхованию вкладов (АСВ):

➖подайте заявление через сайт АСВ, портал Госуслуг или в одном из банков-агентов
➖возмещение приходит в течение 3 рабочих дней с момента подачи заявки

А вот если сумма вклада больше 1,4 млн, то вернуть остаток можно будет только в процессе ликвидации банка. Это может занять годы, и не факт, что денег на всех хватит. Поэтому диверсифицируемся!

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

08 January 2025 11:19

😱 В России кредитный кризис? Пока нет, но риски имеются

1️⃣ Банковская система в норме. Достаточность капитала банков за последние пару лет действительно снизилась: с 13% до 11%. Причины – быстрый рост объемов кредитования и дивиденды. Однако минимальный норматив — всего 8%, так что запас прочности все еще внушительный.

Более того, чтобы показатель не падал дальше, ЦБ с июля 2025 года вводит антициклическую надбавку в 0,25%. Это дополнительный буфер, который банки обязаны держать на случай экономических шоков. Он будет увеличиваться постепенно, пока не достигнет 1%.

2️⃣ Прибыль банков бьет рекорды. Прошлый год, несмотря на все трудности, обещает стать лучшим за последние годы: прибыль может достичь 4 трлн рублей. В 2025 году, по прогнозам аналитиков, она останется такой же.

Хотя ЦБ тут более пессимистичен и ожидает 2,7-3,2 трлн рублей. Но и это серьезный ресурс для поддержания устойчивости сектора.

🚨 Риски для ликвидности существуют. Краткосрочные проблемы могут возникнуть, если вкладчики начнут массово снимать депозиты. Такое возможно при ошибках в риторике ЦБ. Например, если он смягчает заявления, но одновременно повышает ставку. В этом случае банкам придется срочно искать деньги, продавая активы или привлекая дорогие кредиты.

❓ Что в итоге? Кредитного кризиса у нас нет и в ближайшее время не предвидится. Банковский сектор стабилен, хотя снижение прибыли и точечные дефолты возможны.

ЦБ уверенно держит ситуацию под контролем: в 2024 году лицензии были отозваны у 6 банков, тогда как в 2023 ни у одного. Так что регулятор действует быстро, не позволяя проблемам перерасти в системный риск.

Хотите узнать, за что именно ЦБ лишает банки лицензий и какие тут риски для вкладчиков? Ставьте реакции — разберёмся вместе!

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

07 January 2025 07:12

👍 Не потеряйте: самые полезные обучающие материалы

Новый год — время вспомнить все полезное, что мы узнали за прошедший. Если вы только недавно с нами или что-то пропустили, не переживайте: мы подготовили подборку наших лучших обучающих материалов.

Читайте, изучайте, и пусть ваши инвестиции в новом году будут еще более продуманными и прибыльными!

➖RUSFAR: что это за зверь?
➖что такое RUONIA и как она повышает доходность твоего портфеля?
➖о чем говорит нам кривая доходности?
➖риски валютных облигаций
➖как мы анализируем облигации
➖как ключевая ставка влияет на цену бондов? очень важный пост, обязательно к прочтению
➖банки под угрозой?
➖все про кредитный рейтинг
➖когда и какие облигации покупать: разбираем стратегии
➖индекс RGBI — что он показывает и зачем он нужен?
➖волна дефолтов накроет российский рынок?
➖фонды ликвидности признали опасным активом
➖во что инвестировали россияне в 2024 году
➖все про оферту

Сохраняйте подборку, чтобы вернуться к ней в любое время — за утренним кофе, в поездке или под звуки фейерверков.

А если вы уже все это читали, напишите в комментариях, какой пост вам понравился больше всего или какую тему хотите увидеть в будущем!

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

04 January 2025 20:44

Торгуйте на бирже с Альфа Форекс!

Альфа Форекс - лицензированный форекс дилер, которому доверяют!

- Торги от 0.01 лота
- 41 валютная пара
- 0% ввод/вывод
- пополение через СБП

Регистрируйтесь и начните зарабатывать на курсах валют уже сегодня! 💰

Узнать больше

Финансовые услуги оказывает: ООО «Альфа-Форекс», АО "АЛЬФА-БАНК".

#реклама
alfaforex.ru
О рекламодателе

IF Bonds — Облигации РФ

02 January 2025 19:31

❤️ Спасибо за отзывы на наши стратегии-2025!

Скоро мы обязательно их опубликуем!

❗️ А пока напоминаем, что до конца акции остались считанные часы: уже завтра цена на эти стратегии вырастет вдвое.

Вы еще успеваете забрать их по лучшей цене 3990₽.

Осталось всего 2,5 часа и цена на стратегию вырастет Х2!

👉Успейте воспользоваться специальным предложением!👈



Реклама

IF Bonds — Облигации РФ

31 December 2024 18:38

🔔 С наступающим, друзья!

Записали для вас небольшое поздравление от редакции.
На праздниках мы продолжим радовать вас интересным, качественным контентом и следить за новостями.

Отдохните хорошенько.
Увидимся в новом году!

С заботой о вас, @InvestFuture 💜

IF Bonds — Облигации РФ

29 December 2024 19:31

❓ Ваши вопросы стали основной наших стратегий по фондовому рынку на 2025 год!

Что случится в новом году, никто не знает. Но наша команда собрала и подсветила неочевидные решения, с которыми вы сможете заработать при разных вариантах развития событий.

Но самое интересное, что вы узнаете какие активы и крипто-монеты собираются покупать аналитики InvestFuture.

2 стратегии = 68 страниц = 1 вечер, за который вы закроете все финансовые вопросы на 2025 год.

❗️До 3 января действует скидка на комбо из двух наших продуктов – фондовый рынок+крипта всего за 3990₽ вместо 4980₽, но такое комбо можно взять только до 3 января.

✅КОМБО✅

Забирайте сейчас и используйте наш опыт на все 100%👆

Реклама

IF Bonds — Облигации РФ

28 December 2024 20:36

Майнинг хостинг Intelion без инсталляционного платежа!

Ищете хостинг с максимальной выгодой? Intelion предлагает решение:

Тариф «под ключ» — 5,4 ₽/кВт-ч с НДС*
Без инсталляционного платежа за установку — только ежемесячная оплата хостинга
Размер скидки при авансовом платеже — от 2% до 16%

*При подключении от 50 устройств

Почему выбирают нас?

7 дата-центров с общей мощностью 290 МВт
Электроэнергия по тарифу для юрлиц
Техподдержка 24/7
Возможность физического посещения дата-центра
Материальная ответственность за оборудование

Одна из проблем рынка — дефицит площадей для размещения. Мы предлагаем возможность подключения прямо сейчас!

Количество мест ограничено — подайте заявку через нашего менеджера

Узнать больше

#реклама
О рекламодателе

IF Bonds — Облигации РФ

26 December 2024 20:37

Международные расчёты для бизнеса в Сбере

Работаете с иностранными контрагентами? Сбер предлагает полный цикл сервисов для ведения ВЭД:

- Международные расчеты,
- Помощь в поиске покупателей и поставщиков за рубежом,
- Консалтинг и помощь в ведении сделок,
- И еще более 20 сервисов ВЭД в одном банке.

Ответить на вопросы, как вести ВЭД и подобрать оптимальный способ проведения платежей помогут специалисты Сбера.

Узнать больше

#реклама
sberbank.ru
О рекламодателе

IF Bonds — Облигации РФ

26 December 2024 13:31

https://rutube.ru/video/f6eac178153ae561e5092601c27a4992/

IF Bonds — Облигации РФ

25 December 2024 19:01

Нет времени читать бесконечный поток новостей и заниматься анализом рынка? А тренды меняются и бьют по вашему кошельку…

Второй год подряд наша команда собирает новости, факты, делает емкий анализ фондового и крипторынка, упаковывает в понятный продукт. Чтобы вы смогли за 1 вечер проанализировать ситуацию и вовремя принять важные решения, и не платить за ошибки рублем из своего портфеля.

Что внутри?

🔖 Стратегия по фондовому рынку на 2025 год - 46 страниц:
✅ Макроэкономика
✅ Курс рубля
✅ Дивидендные стратегии
✅ Предполагаемые IPO
✅ Облигации в условиях волатильности
✅ Инвестиции в валюту
✅ Инвестиции в металлы

🔖 Стратегия криптоинвестора на 2025 год - 22 страницы:
✅ Перспективы основных криптовалют
✅ Основные направления криптовалют на 2025 год
✅ Рынок Стейблкоинов

Только до 3 января, вы можете забрать комбо из 2-х продуктов по специальной цене 3990!

Дальше цена на каждый отдельный продукт будет значительно выше, а комбо снимаем с продаж.

Оплачиваете комбо и используйте наши знания👇

Реклама

IF Bonds — Облигации РФ

24 December 2024 15:01

ТОП облигаций на 2025 год от Т-Инвестиции

Сохраняйте, чтобы не потерять

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

24 December 2024 11:36

❓ Пора ли покупать акции?

Выбрать лучший момент — задача не из легких. Но эксперты и регуляторы ожидают снижения ключевой ставки к концу 2025 года. Это может стать сигналом для роста, особенно если инфляция начнет замедляться. Если же высокий уровень ставок приведет к рецессии, компании с сильными позициями смогут усилиться за счет поглощений конкурентов.

По мнению Андрея Русецкого, директора по инвестициям УК «Первая», сейчас может быть удачное время для формирования долгосрочного портфеля. Однако для краткосрочных инвесторов лучше дождаться явных признаков замедления инфляции или начала устойчивого роста индекса Мосбиржи. До этого момента деньги можно «припарковать» в фонды денежного рынка, такие как SBMM — биржевой фонд года по версии премии Investment Leaders.

Если дисциплина — не ваш конек, стоит рассмотреть более широкие инструменты, например:

➖ БПИФ топ российских акций (SBMX) для инвестиций в широкий рынок.
➖ БПИФ на индекс IPO Мосбиржи (SIPO) для работы с новичками на бирже. Этот фонд, кстати, стал «Прорывом года» по версии Investment Leaders.

К слову, управляющая компания «Первая» недавно была признана Лучшей УК России по версии журнала Wealth Navigator.

👉 А что вы думаете? Стоит ли сейчас заходить в рынок или лучше подождать?

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

23 December 2024 13:02

🤔 Как решение ЦБ повлияло на долговой рынок?

В пятницу ЦБ неожиданно сохранил ключевую ставку на уровне 21%. Это решение вызвало оживление на долговом рынке: индекс ОФЗ взлетел более чем на 3%, а доходности по гособлигациям упали в среднем на 1,15 п.п..

🚀 Рынок облигаций воспринял паузу в повышении ставки как позитивный сигнал. Длинные ОФЗ в моменте дорожали аж на 5%, росли также корпоративные бумаги второго и третьего эшелонов. Тем не менее, текущая инфляция — 9,48% годовых — всё ещё значительно превышает целевые 4%, что вызывает вопросы о долгосрочной устойчивости этого ралли.

Эксперты считают, что всплеск в облигациях может быть временным. Если инфляция продолжит разгоняться, ЦБ уже в феврале может снова повысить ставку. В таком случае текущий рост котировок облигаций сменится снижением, а их доходности вновь пойдут вверх.

💁‍♂️ В то же время, становится понятно, что мы находимся либо на пике, либо близко к завершению цикла повышения ставки. Это открывает новые возможности для длинных облигаций, которые начинают становиться интересными. Но важно быть готовыми к рискам: если ставка всё же повысится, облигации могут временно просесть. В такой ситуации выбор между фиксированными и переменными инструментами зависит от вашей готовности к волатильности.

А вы что сейчас делаете на доловом рынке? Поделитесь в комментариях!

Не является инвестиционной рекомендацией.

IF Bonds — Облигации РФ

09 January 2025 18:46

Покупать BTC или добывать с помощью майнинга?

Сегодня стоимость покупки 1 BTC обойдётся в $98 000. В то же время, приобрести его можно вдвое дешевле. Как? Добыча BTC с помощью майнинга составляет $40 605.

Но необязательно вкладывать сразу такую сумму. Например, недвижимость требует сразу крупных вложений, но в майнинге можно начать с 400 000 ₽. А с 1 ноября майнинг в РФ официально легализован, что делает его ещё более привлекательным для инвесторов.

За последние 1,5 года более 1200 клиентов компании Intelion получают доходность 68,74% годовых на майнинге. Для сравнения — недвижимость приносит всего 7-10%, банковский вклад 20%.

Перспективы роста прибыли от инвестиций в майнинг очевидны, и самое время задуматься об инвестициях, пока майнинг-компании распродают партии оборудования, купленные по старому курсу.

Узнать больше

#реклама
О рекламодателе

IF Bonds — Облигации РФ

08 January 2025 19:33

❓ «Для чего мне покупать ваши стратегии, если каждый брокер предлагает что-то такое бесплатно?»

Спрашивали – отвечаем!

Брокер, конечно, предлагает обучение, но для него главное, чтобы вы торговали на бирже, а он получал за это свою комиссию. Заработаете вы или нет – ему не важно.

❗️ У нас все наоборот:
Делимся теми идеями, на которых будем зарабатывать сами.
Команда InvestFuture дорожит своей репутацией, поэтому готовит основательные продукты с выводами и глубокой аналитикой. Работаем, что вы принимали финансовые решения, опираясь на проверенные факты, без иллюзий и фантазий.

Сегодня последний день действует специальная цена!

👉 ✅Забирайте стратегию за 3989₽✅


Реклама. ООО «Инвест Портал» ИНН:7801558015 erid:2SDnjcSMxy9

IF Bonds — Облигации РФ

07 January 2025 20:47

Запустите рекламу в телеграм-каналах с Яндекс Директом

Перфоманс-реклама теперь в телеграм-каналах ⚡

Яндекс Директ знает, как привлечь целевую аудиторию 💰👌

Попробовать

#реклама
yandex.ru
О рекламодателе

IF Bonds — Облигации РФ

05 January 2025 09:03

❓ Флоатеры на 2025 год: что выбрать при высокой ставке?

Флоатеры сегодня все еще популярны, несмотря на решение ЦБ сохранить ставку 21%. Однако интерес инвесторов к ним все же постепенно падает.
Неудивительно:

1️⃣ Цены снижаются. В октябре-ноябре многие флоатеры подешевели в среднем на 6%, принеся инвесторам убытки. Причина — рост кредитных рисков и расширение спредов доходности к ключевой ставке.

2️⃣ Конкуренция усиливается. Короткие корпоративные облигации с фиксированным купоном выглядят привлекательнее, ведь доходность бумаг с рейтингом А сопоставима: до 28%.

3️⃣ Высокий риск снижения ставки. Как только ЦБ ее опустит, деньги из флоатеров начнут массово перетекать в бумаги с фиксированным купоном.

🔍 Хочу купить флоатер, на что мне смотреть?

➖надежный эмитент с рейтингом не ниже AA снижает риски расширения спредов
➖короткий срок не более 2-2,5 лет до погашения или оферты минимизирует риски пересмотра ставок
➖привязка к ключевой ставке в приоритете, ведь дисконт RUONIA может расшириться при улучшении экономической ситуации

❓ А что-нибудь конкретное предложите?

1️⃣ Норникель БО-10

➖ISIN: RU000A109TW9
➖погашение: 01.10.2028
➖премия: ключевая + 1,1%
➖рейтинг: AA+
➖доступен для неквалов

2️⃣ МегаФон БО-002P-06

➖ISIN: RU000A1094E5
➖погашение: 28.07.2026
➖премия: ключевая + 1,05%
➖рейтинг: AAA
➖доступен для неквалов

3️⃣ ИКС 5 ФИНАНС 003P-02

➖ISIN: RU000A1075S4
➖погашение: 17.10.2026
➖премия: ключевая + 1,1%
➖рейтинг: AAA
➖доступен для неквалов

4️⃣ Газпромнефть 003P-08R

➖ISIN: RU000A107HG1
➖погашение: 12.12.2026
➖премия: ключевая + 1,3%
➖рейтинг: AAA
➖доступен для неквалов

5️⃣ ЕВРАЗ 003Р-01

➖ISIN: RU000A108G05
➖погашение: 07.11.2026
➖премия: ключевая + 1,3%
➖рейтинг: AA+
➖доступен для неквалов

6️⃣ Славнефть 002P-05

➖ISIN: RU000A108ZH9
➖оферта: 24.06.2027
➖премия: ключевая + 1,4%
➖рейтинг: AA
➖доступен для неквалов

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

03 January 2025 13:01

🔥 Подборка облигаций с фиксированным купоном на 2025 год

Чем выше вероятность снижения ставки, тем интереснее инвесторам «фиксы». Но не забываем:

➖ спрос на средние и длинные бумаги наверняка вырастет заранее, еще до фактического снижения «ключа»
➖ очень важно брать бумаги с высокой ликвидностью, иначе замучаетесь продавать
➖ диверсификация, как и всегда, обязательна
➖рекомендуем эмитентов с низкой/умеренной долговой нагрузкой и рейтингом не ниже BBB, чтобы не брать большой кредитный риск (а он сейчас самый серьезный)

🤔 На что можно посмотреть инвестору?

1️⃣ Новотранс, выпуск 2

➖ISIN: RU000A103133
➖рейтинг: AA-
➖доходность: 24,6%
➖погашение: 16.04.2026

2️⃣ НоваБев, 002Р БО-П04

➖ISIN: RU000A102GU5
➖рейтинг: AA
➖доходность: 22%
➖погашение: 05.12.2025

3️⃣ ЮГК, 001P-03

➖ISIN: RU000A106656
➖рейтинг: AA
➖доходность: 24,7%
➖погашение: 23.10.2025

4️⃣ Селектел, 001Р-04R

➖ISIN: RU000A1089J4
➖рейтинг: A+
➖доходность: 22,3%
➖погашение: 02.04.2026

5️⃣ ОФЗ 26247

➖ISIN: RU000A108EF8
➖рейтинг: ОФЗ
➖доходность: 16,5%
➖погашение: 11.05.2039

6️⃣ ОФЗ 26248

➖ISIN: RU000A108EH4
➖рейтинг: ОФЗ
➖доходность: 16,4%
➖погашение: 16.05.2040

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

01 January 2025 12:22

💰 Как тратить свою прибыль?

Сколько снимать со своего инвестиционного портфеля, чтобы и на хлеб с маслом хватило, и портфель не обнулился?

Правило 4% как раз дает ответ на этот вопрос. "Срезаем" 4% в год с корректировкой на инфляцию – и денег должно хватить минимум на 30 лет.

Например, у вас портфель на 10 млн рублей. В год с него можно снимать 400 тыс. рублей (33,3 тыс. в месяц).

Правило появилось на базе исследования, проведенному в 1990-х годах в США. В основе – историческая доходность американского рынка акций и облигаций. При балансе портфеля (60% акций и 40% облигаций) правило 4% работает почти всегда.

❗️ Однако есть нюансы.

1️⃣ Инфляция в РФ выше, чем в Штатах. Если реальная доходность портфеля падает, деньги закончатся быстрее.

2️⃣ Низкая доходность консервативных инструментов (например, депозитов или облигаций с фиксированным купоном) может не компенсировать инфляцию и снимаемые средства.

3️⃣ Кризисные периоды способны сильно «подъесть» портфель.

Так что правило 4% – ориентир, но не панацея. Помним про регулярную переоценку портфеля инфляцию и диверсификацию.

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

30 December 2024 11:02

🤔 15% купонной доходности или 20% эффективной: что лучше?

Каждый инвестор хочет доходность облигаций пожирнее. Вот только бывает эта самая доходность разная.

1️⃣ Купонная – отношение всех купонных выплат за год к номиналу бумаги. Например, купил ОФЗ за 1000 рублей, получил 140 рублей – итого 14%.

Купонная доходность бывает неизменной либо плавающей (привязанной к инфляции, ставке ЦБ или чему-то еще).

Она в приоритете, если вы покупаете бумаги на размещении, или когда стоимость близка к номиналу.

2️⃣ НКД — накопленный купонный доход. Если вы продаете бумагу другому инвестору, он платит НКД вам, если покупаете – его платите вы.

3️⃣ Текущая доходность – то же самое, что купонная, только вместо номинала – сегодняшняя рыночная цена бумаги.

4️⃣ Простая доходность к погашению – сколько вы получите, если будете держать бумагу до погашения и получать купоны, а потом вам вернут номинал? Актуально, если вы настроены ждать погашения и не реинвестировать купоны.

5️⃣ Эффективная доходность к погашению – то же самое, но с реинвестированием купонов.

❓ А как все это посчитать? У хорошего брокера НКД и купонная доходность есть в приложении, а еще вам поможет калькулятор Мосбиржи.

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

29 December 2024 10:01

🗓 Зачем вашему эмитенту оферта и что с ней делать?

Облигации бывают обычные, а бывают с сюрпризом офертой. Она означает, что погасить бумагу по номиналу можно досрочно:

1️⃣ Call-оферта (отзывная) – по инициативе эмитента, который может выкупить облигации полностью или частично. Инвестор обязан их предоставить.

2️⃣ Put-оферта (безотзывная) – по инициативе инвестора, он может предоставить бумаги к выкупу, эмитент обязан погасить все, что ему предложат.

Оферта эмитенту очень даже полезна, поскольку повышает гибкость. Появились лишние деньги? Можно уменьшить финансовую нагрузку. Снизились ставки на рынке? Все выкупаем и перевыпускаем под меньший процент.

Пример: компания выпустила облигации на 6 лет с купоном 15%, но через 1,5 года оферта. Если ставки упадут, она может выкупить все бумаги под 15% и на следующий день предложить новый выпуск под 13%.

❓ Как участвовать в отзывных офертах?

1️⃣ Ищем даты ближайших оферт на сайтах вроде Смартлаб или Финам. Выбираем интересующую нас облигацию, отмечаем дату в календаре.

2️⃣ За 3–4 недели до оферты пишем брокеру, уточняем детали, узнаем, до какого числа можно подать заявку.

3️⃣Подаем заявку. Брокер подскажет точные шаги. Погашение по оферте не бесплатно: может взиматься стандартная комиссия брокера или фиксированная ставка (скажем, 550 рублей).

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

27 December 2024 07:50

🔝 Рекордный год для облигационного рынка

В 2024 году рынок облигаций на Московской бирже побил рекорд по числу новых эмитентов. За год на рынок вышли 75 компаний, разместив 147 выпусков на общую сумму 218 млрд рублей. Для сравнения: в 2023 году было 55 эмитентов (195 млрд рублей), а в 2022 — всего 31 эмитент (168 млрд рублей).

🏆 Главный проект года. Самым крупным выпуском стали облигации для строительства высокоскоростной магистрали Москва – Санкт-Петербург на сумму 122 млрд рублей.

73% размещений имели плавающую ставку — это связано с повышением ключевой ставки с 16% до 21%.
Большинство новых эмитентов (53 из 75) выпустили высокодоходные облигации (ВДО) с рейтингом не выше BBB+ или без рейтинга.

📈 Рост числа эмитентов объясняется сокращением госпрограмм и изменением условий банковского кредитования. Для многих компаний облигации стали удобным инструментом привлечения капитала без необходимости предоставлять залог.

😎 На самом деле статистика не самая позитивная. Да, увеличивается выбор бумаг для инвестора, но ставки то какие у нас. Видимо, бизнесу становится все больнее, вот они и вынуждены рефинансироваться по заоблачным ставкам.

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

26 December 2024 19:01

По прогнозам некоторых экспертов, объем депозитов в 2025 году может вырасти на 25%. По прогнозам других — наоборот, значительная часть средств будет перетекать в фондовый рынок из-за снижения ключа, ожиданий переговоров по СВО и других прогнозов.

Но в ближайшее время сохранится то ощущение, когда резкая смена вектора может случиться, в общем-то, в любую секунду. Такие дни, когда не знаешь, какая ошеломительная новость придет уведомлением на смартфон, и в какую сторону качнется маятник.

И если за последние лет 5 мы уже более-менее привыкли к «историческим событиям» психологически, то накопления и капитал все еще нуджаются в защите от неопределенности. У 20 000+ российских инвесторов есть средство — Подписка InvestFuture+, которую некоторые пользователи называют «финансовым аналитиком в кармане».

Но это, конечно, далеко от правды. Никакой не «финансовый аналитик», а сразу 5 финансовых аналитиков, которые постоянно анализируют рынок, содействуют в разработке учебных курсов для инвесторов с опытом и без, ведут несколько инвестиционных портфелей и постоянно подбирают инвестидеи с хорошим потенциалом. Рабочий день этих людей складывается из постоянного мониторинга рынка, чтобы, в зависимости от ситуации, минимизировать потери или заработать максимум возможного. И все пользователи IF+ имеют полный доступ к их решениям. Возможно, поэтому более 70% пользователей открывают Подписку несколько раз в неделю, а средняя доходность подписчиков за 2023 год превысила 40% (при средней доходности частных инвесторов в России в 14-15% по данным «Тинькофф Инвестиций»).

⚡️ Позвать себе на помощь команду из 5-ти аналитиков так выгодно, как это можно сделать сейчас, в 2025 году уже не получится. До 31 декабря 2024 годовую Подписку IF+ можно приобрести с общей выгодой 52% (за 13 970 р. 29 000 р.), а потом она станет дороже.

Это последние 7 дней новогодней распродажи! Успейте заручиться поддержкой опытных аналитиков на 2025 год 🎅

🎄 Новогодний промокод (нажмите на него, чтобы скопировать):

SUPER2025

👉 Узнать о Подписке и использовать промокод

Познакомьтесь с подпиской IF+ в течение 3 дней демо-периода — если подписка не оправдает ваших ожиданий, мы вернем оплату в полном размере (за исключением банковской комиссии при оформлении рассрочки).

IF Bonds — Облигации РФ

26 December 2024 07:45

⚡️ ЦБ отозвал лицензию у банка «Гарант-Инвест»

Сегодня Банк России лишил «Гарант-Инвест» лицензии на осуществление банковских операций. Это решение принято из-за нарушения федеральных законов и нормативных актов, регулирующих банковскую деятельность.

🔍 Что произошло?
ЦБ провел внеплановую проверку 25 декабря и обнаружил крупную недостачу наличных средств в хранилище банка. Формирование резервов для покрытия убытков привело бы к полной утрате капитала.

⚠️ Регулятор заявил, что ситуация представляет угрозу интересам кредиторов и вкладчиков.

IF Bonds — Облигации РФ

25 December 2024 06:05

🏛 Минфин не собирается останавливаться

В следующем году Министерство финансов планирует взять на долговом рынке самую крупную сумму с 2020 года. О стратегии ведомства «РБК Инвестиции» рассказал глава департамента госдолга Денис Мамонов.

➖ Долгосрочные облигации в приоритете. Основной акцент — на бумагах с фиксированным доходом и сроком от 10 лет. Но если спрос упадет или появятся риски, их заменят на облигации с плавающим купоном.

➖ Минфин не может занимать равномерно каждую неделю. Будут пользоваться моментами, когда на рынке хорошие условия, но с учетом влияния на вторичный рынок.

➖ Облигации с плавающим купоном нового формата. Недавно выпустили две серии таких бумаг по ₽1 трлн каждая, с повышенной доходностью благодаря новой методике расчета. Их готовы предлагать и дальше, хотя в целом хотят снизить их долю в портфеле.

➖ Замена евробондов. В декабре ведомство заместило $20,8 млрд суверенных евробондов. Пока нового этапа не планируется, но его могут провести, если появится интерес внутри страны к незамещенным объемам.

Итог: Минфин делает ставку на гибкость и адаптацию к рыночным условиям. В этом году им уже удалось удивить рынок рекордными займами в конце года. Будем посмотреть, что выйдет в следующем.

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

24 December 2024 13:01

Недвижимость с высоким ростом стоимости! Увеличьте капитал уже через 2 года

Идеальная инвестиция, которую оценил даже Тимати!

Papushevo Park – клубный поселок премиум-класса на Рублевке в 35 минутах от Москва-Сити

Обладатель таких наград, как:
🏆 «Рекорды рынка недвижимости 2024»
🏆 «Real Estate Property Awards 2024»
🏆 «АРХ МОСКВА»

Оформите покупку резиденции с рассрочкой 0% на год и первоначальным взносом всего 20%

❗️ Резиденции от 140 млн ₽

Рост стоимости недвижимости +120% за год с сохранением тенденции роста цены в ближайшие 2 года

✅ Подайте заявку и получите персонального менеджера, который организует все для принятия вашего решения о покупке

Узнать подробнее

#реклама

О рекламодателе

IF Bonds — Облигации РФ

24 December 2024 06:39

Вы что тут устроили, пока админ болел вчера ?!?!?!

@IF_Bonds

IF Bonds — Облигации РФ

23 December 2024 11:01

Время больших продаж: фламинго помогают стартовать на маркетплейсах

Декабрь бьёт рекорды по онлайн-покупкам, и это отличная возможность для начинающих селлеров! В сезон праздничного ажиотажа товары быстрее найдут своего клиента, а значит, сейчас самое время запустить продажи на маркетплейсах.

А если вы давно задумывались о том, чтобы начать своё дело на маркетплейсах, это ваш знак!