69892
🚀Изучи бесплатный видеокурс по трейдингу от TradersGroup: https://clck.ru/VMvxp 📺YouTube канал: https://clck.ru/MoH37 ❓По всем вопросам пишите @TGroup_support
«РусГидро» может отказаться от дивидендов до 2028 года
Правительство обсуждает введение моратория на выплату дивидендов «РусГидро» до 2028 года в качестве меры по стабилизации финансового состояния компании.
‼️Друзья, трансляция идет только Вконтакте. Присоединяйтесь - https://vk.com/video-74260224_456241765
К сожалению, по техническим причинам на ютубе трансляция не запустилась
Рынок растёт на утренней сессии
➡️ Ключевые события этой недели
__________________________________________
Понедельник (10.02.2025)
• 🚗 Европлан (LEAS): операционные результаты за 2024 год.
• 💿 ГМК Норникель (GMKN): отчет по МСФО за 2024 год.
Вторник (11.02.2025)
• ✈️ Аэрофлот (AFLT): операционные результаты за январь 2025 года.
• 🏦 Сбербанк (SBER): сокращенные результаты ПАО Сбербанк по РПБУ за 1 месяц 2025.
Среда (12.02.2025)
• 🇺🇸 Инфляция (ИПЦ) США (январь) - 16:30 мск
• 🇺🇸 Запасы сырой нефти США - 18:30 мск
• 🇷🇺 Инфляция (ИПЦ) (недельная) - 19:00 мск
Четверг (13.02.2025)
• 🔌 Эл5-Энерго (ELFV): предварительные операционные результаты за 2024 год.
• 🌾 ФосАгро (PHOR): отчет по МСФО за 4 квартал 2024 г.
Пятница (14.02.2025)
• 🏛 Заседание Совета директоров Банка России по ключевой ставке. 13:30 мск
👌Санкции снова бьют по ценам! Российская нефть марки Urals впервые с декабря опустилась ниже $60 за баррель.
🟠 Дисконт на Urals увеличился до $16 за баррель — крупнейший разрыв с мая.
🟠После январских санкций скидка на Urals в Приморске относительно европейского эталона North Sea Dated расширилась до $15,7 за баррель.
🟠 Разница между экспортными ценами в российских портах и ценами в пунктах назначения в Азии резко увеличилась.
🟠 Дисконт на Urals при поставках в Индию достиг $13 за баррель — это тоже максимум с мая.
Ситуация показывает, что санкционное давление усиливается, а логистика и рыночные факторы приводят к увеличению разрыва в ценах.
Если тренд сохранится, это может сильно сказаться на нефтяных доходах России. Далее по цепочке на курсе рубля и инфляции.
💬 Новостной #дайджест на утро 7.02.2025
Экономика:
🟠 Рост годовой инфляции в России остановился — БКС.
🟠 Продолжение увеличения финансовых потоков в январе высокими темпами указывает на заметный рост экономики в начале года, заявили в ЦБ РФ.
🟠 Прекращение транзита газа из России в Евросоюз через Украину снизит запасы в европейских газовых хранилищах до 30–35% к апрелю. Цены на газ достигли максимума за 2 года, запасы быстро истощаются — BBG.
🟠 Словакия начала получать российский газ по Турецкому потоку — Ведомости.
🟠 Цена на российскую нефть снова упала ниже $60 за баррель из-за ужесточения санкций США — Bloomberg.
🟠 Ответные пошлины Китая могут привести к сокращению американского нефтяного экспорта впервые с начала пандемии — Reuters.
🟠 Саудовская Аравия в марте резко поднимет цены на нефть для Азии и Европы — Интерфакс.
🟠 США вводят санкции против отдельных лиц и танкеров, перевозящих иранскую нефть в Китай — Reuters.
🟠 Сбербанк подтвердил планы заработать в 2025 году больше прибыли, чем в 2024 году, а также намерение направлять 50% прибыли на выплату дивидендов.
🟠 АЛРОСА в 2024 году увеличила продажи инвестиционных бриллиантов в три раза г/г, превысив 1 тыс. единиц. В денежном выражении рост составил 60%, однако емкость рынка остается ограниченной — $75–100 млн — Ъ.
Геополитика:
🟠 Мирный план Трампа не представят на следующей неделе — Келлог.
🟠 Для Москвы неприемлемы временное перемирие или заморозка украинского конфликта, заявили в МИД РФ.
🟠 НАТО пытается блокировать Россию на Балтике, парализовать работу портов в Ленинградской и Калининградской областях — помощник президента РФ Патрушев.
🟠 Дональд Трамп заявил, что после завершения боевых действий Израиль передаст сектор Газа Соединенным Штатам. Палестинцы будут переселены в другие места, а застройщики начнут строительство «величайших и самых впечатляющих объектов такого рода на Земле».
🟠 Панама под давлением со стороны США прекращает сотрудничество с Пекином в рамках китайской инициативы «Один пояс, один путь».
Ожидаемые события на сегодня:
• 📱 ЦИАН (CNRU): Мосбиржа допустит к торгам акции ЦИАН под тикером CNRU
• 🇺🇸 Уровень безработицы США (декабрь) - 16:30 мск
Официальные курсы валют ЦБ на сегодня:
USD 98.12 ▲ | CNY 13.28 ▼ | EUR 103.10 ▲
📊 Динамика инфляции в России по неделям за последний год.
Читать полностью…
📊 Мысли по инфляции (пока временный, но позитивный сигнал)
Для пятой недели года 0,16% - это показатель чуть лучше среднего за последние 13 лет. За этот период он в среднем составляет 0,17%. За исключением 2015г.
___________________
Данные по инфляции вчера поддержали рынок и индекс Мос. биржи вновь стремится к верхней границе боковика. Также геополитический фон стал чуть более позитивным (важные новости выделили восклицательными знаками).
✅ Недельная инфляция
Инфляция в РФ с 28 января по 3 февраля замедлилась до 0,16% против 0,22% неделей ранее - росстат
Годовая инфляция в РФ на 3 февраля осталась на уровне 10,14% - росстат
💯 Вышел отчет Минфина о нефтегазовых доходах и проведении операций по покупке/продаже иностранной валюты и золота на внутреннем валютном рынке.
Основным тезисом этого отчета стали резко сократившиеся в январе нефтегазовые доходы. Изначально доходы на январь были запланированы на уровне 80,3 млрд руб., но по факту они сократились на 34,7 млрд руб. (в той или иной степени новые санкции на теневой флот дали о себе знать).
Соответственно, так как доходы сократились, то и закупка валюты в "кубышку" снижается. С 7 февраля Минфин уменьшит покупку валюты/золота по бюджетному правилу на 20%, до 3,3 млрд руб. в день.
На этом фоне укрепления рубля продолжается (с открытия юань/рубль -2,4%, а следующие данные, которые поменяют этот баланс выйдут уже в начале следующего месяца.
Также Банк России в рамках зеркалирования бюджетного правила с 7 февраля по 6 марта увеличит продажу валюты до 5,56 млрд руб./день с 4,76 млрд руб.
⛽️Газпром назначил ГОСА на 26 июня. Рынок закладывает возможную выплату дивидендов.
В моменте реакция позитивная. Но напоминаем, ранее была новость: Силуанов заявлял, что Минфин не ждет дивидендов Газпрома в 2025г. (/channel/tradersgroup_pro/7147)
💬 Новостной #дайджест на утро 5.02.2025
Экономика:
🟠 Экономика РФ продолжает расти: за январь–август ВВП прибавил 4,2%. По итогам года ожидается рост на 3,9%, что превысит среднемировые темпы. Безработица в России остается на рекордно низком уровне — 2,4% — Путин (ТАСС).
🟠 Постпреды ЕС 5 февраля начинают согласовывать предложения по 16-му пакету санкций против России, чтобы принять его к 24 февраля.
🟠 США изменят или отменят существующие исключения из санкций для реализации кампании, направленной на сведение экспорта иранской нефти к нулю — Трамп. На фоне этих заявлений нефть выросла на 1%.
🟠 Редкие металлы, экспорт которых ограничил Китай, критически важны для промышленности США и используются во множестве технологических отраслей. КНР обеспечивает более 80% мирового производства вольфрама, который используется для производства полупроводников, бронебойных снарядов и радиационной защиты — RTRS.
🟠 ЕС призывает ввести пошлину на китайские аккумуляторы в размере 50%.
🟠 С начала года многие крупные банки снизили доходность по депозитам на фоне сохранения ключевой ставки ЦБ на уровне 21%. Однако накануне февральского заседания ВТБ повышает ставки по вкладам —РБК.
🟠 Санкции США дают о себе знать: только два из девяти сахалинских нефтетанкеров, отправленных после введения санкций, были выгружены —Bloomberg.
🟠 Объем торгов на Московской бирже в январе снизился г/г до 105,4 трлн руб. (с 107,9 трлн руб.) — Мосбиржа.
🟠 Цены на алмазы и бриллианты снизились на 1,7% за месяц, по расчетам отраслевых агентств Paul Zimnisky и IDEX Online —БКС.
🟠 Volkswagen планирует масштабные увольнения и закрытие как минимум трех заводов в Германии — RTRS.
Геополитика:
🟠 США пока не готовы говорить о возможном месте встречи Трампа и Путина по Украине, как и о прогрессе в урегулировании конфликта — Белый дом.
🟠 Зеленский заявил, что согласен на переговоры с Путиным. По его словам, «вернуть территории военным путем в ближайшее время возможности нет» — украинские СМИ.
🟠 Дональд Трамп подписал указы о наращивании давления на Иран, а также о выходе США из Совета ООН по правам человека и БАПОР.
🟠 Власти ФРГ «открыты для идеи» размещения военных НАТО в Гренландии на фоне заявлений Трампа о том, что Гренландия должна присоединиться к США — Der Spiegel.
🟠 США не могут сказать, сохранится ли режим прекращения огня в секторе Газа. США станут вести себя агрессивнее и применять силу, если ХАМАС не продолжит освобождать заложников — Трамп.
Ожидаемые события на сегодня:
• 🍅 Русагро (AGRO): операционные результаты за 4кв. и 12 мес. 2024г.
• 🖥 Группа Аренадата (DATA): операционные результаты за 2024г.
• 📱 Циан (CIAN): последний день торгов расписками ЦИАН в режиме T+1
• 🚗 Кармани (CARM): СД рассмотрит вопрос об утверждении Положения о дивидендной политике
• 🏛 ЦБ РФ огласит объемы покупки/продажи валюты в феврале - 12:00 мск
• 🇺🇸 Запасы сырой нефти США - 18:30 мск
• 🇷🇺 Инфляция (ИПЦ) РФ (недельная) - 19:00 мск
Календарь на неделю: /channel/tradersgroup_pro/7389
Официальные курсы валют ЦБ на сегодня:
USD 98.53 ▼ | CNY 13.29 ▼ | EUR 102.68 ▲
📊 Краткосрочный анализ рынка 🏛 Московской биржи
В этом видео:
• Внешний фон перед открытием основной сессии
• Обзор индекса Мос. биржи и фьючерса на него, а также обзор акций ВТБ и Пары Юань/рубль + фьючерс на доллар/рубль
↪️ Как правильно использовать информацию из наших обзоров: /channel/tradersgroup_pro/3559
🎥❎ Друзья, еженедельный прямой эфир на Youtube / Вконтакте с разбором текущей ситуации на рынке сегодня не состоится.
Возможно, прямой эфир получится провести завтра. Будем держать вас в курсе.
К чему приведут новые тарифы Трампа❓
Дональд Трамп подписал указ о введении новых импортных пошлин, которые вступят в силу 4 февраля:
• 25% на товары из Мексики и Канады (исключение — 10% на экспорт канадских энергоносителей).
• 10% на товары из Китая.
Также Трамп рассматривает введение тарифов на товары из ЕС.
Ключевые моменты:
• Мексика, Канада и Китай обеспечивают 45% всего американского импорта, а на их долю приходится 41,5% экспорта США, который теперь может быть обложен ответными пошлинами.
• 🇲🇽 🇨🇦 Мексика и Канада особенно уязвимы — около 80% их экспорта идёт в США, а диверсификация практически отсутствует.
• 🇨🇳 Для Китая удар не такой сильный (на США приходится 15% китайского экспорта), но новые пошлины могут усугубить уже существующие экономические проблемы. Китай уже заявил о намерении обратиться в ВТО с иском.
• 🇪🇺 ЕС под прицелом: инфляция в еврозоне в январе неожиданно ускорилась до 2,5%, ещё до введения пошлин США. ЕС экспортирует в США на 555,6 млрд долларов, а импортирует только на 341,9 млрд долларов, формируя торговый дефицит в 213,6 млрд долларов. Трамп недоволен этим дисбалансом, и Евросоюз может стать его следующей целью.
Реакция рынков:
• Масштабное падение криптовалют.
• S&P 500 и Dow Jones ушли в минус.
• Снижение азиатских рынков (Корея, Япония, Тайвань, Индия).
• Дешевеют металлы.
• Канадский доллар, мексиканский песо и другие валюты ослабли против доллара. Индийская рупия и турецкая лира обновили свои исторические минимумы по отношению к доллару.
• Нефть и газ дорожают из-за возможных изменений торговых потоков.
О потенциальном влиянии новых торговых войн на мировую экономику напишем в следующем посте...
💬 Новостной #дайджест на утро 11.02.2025
Экономика:
🟠 Дональд Трамп подписал указ о введении дополнительной пошлины в 25% на всю импортируемую в США сталь и алюминий. «Нашей стране важно иметь сталь и алюминий, произведенные на нашей территории. Речь идет о пошлинах в 25%, без исключений, не важно из каких стран», — Трамп.
🟠 Постпреды стран ЕС в ходе двух заседаний на неделе планируют завершить согласование 16-го пакета санкций против России — RTRS.
🟠 Страны ЕС, имеющие выход к Балтийскому морю, разрабатывают юридические меры для массового задержания судов, входящих в российский "теневой флот" — Politico.
🟠 Россия заявляет, что добыча нефти упала еще ниже целевого показателя ОПЕК+ — Bloomberg.
🟠 Тяжеловесы ОПЕК повышают цены на нефть, поскольку санкции ударяют по российским поставкам — Bloomberg.
🟠 Совет директоров Банка России на заседании 14 февраля сохранит ключевую ставку на уровне 21%, считают все 30 участников консенсус-прогноза — РБК.
Геополитика:
🟠 Администрация Трампа приостановила свой мирный план по Украине, чтобы предоставить Европе место за столом переговоров. Посланник Трампа хочет сначала провести переговоры с союзниками по НАТО. Элементы долгожданного плана по прекращению конфликта будут раскрыты в эти выходные — The Telegraph.
🟠 «Россия готова к переговорам, в ходе которых должны быть обеспечены наши законные национальные интересы. Не за счет интересов других, но в контексте договоренности о всеобъемлющей системе безопасности, в рамках которой никто не будет уязвлен» — Лавров.
🟠 ХАМАС заявил посредникам по переговорам, что сделка по прекращению огня под угрозой срыва после заявлений Трампа о планах по выселению палестинцев из сектора Газа — Reuters.
🟠 Министр обороны Израиля Исраэль Кац дал распоряжение ЦАХАЛ перейти в состояние «наивысшей готовности» из-за решения ХАМАС отложить запланированное на 15 февраля освобождение заложников — Reuters.
Ожидаемые события на сегодня:
• ✈️ Аэрофлот (AFLT): операционные результаты за январь 2025 года.
• 🏦 Сбербанк (SBER): сокращенные результаты ПАО Сбербанк по РПБУ за 1 месяц 2025.
Календарь на неделю: /channel/tradersgroup_pro/7416
Официальные курсы валют ЦБ на сегодня:
USD 96.78 ▼ | CNY 13.24 ▲ | EUR 100.49 ▼
📊 Что ожидать от рынка акций России? Чем может удивить ЦБ на заседании 14 февраля.
Сегодня 10 февраля в 19:00 по мск Илья проведёт ПРЯМОЙ ЭФИР:
🌍 VK Video - https://vk.com/video-74260224_456241765
На прямом эфире разберем:
• Последние важные новости
• Сценарий на заседании ЦБ
• Анализ текущей ситуации на рынке и торговые идеи
• Ответы на вопросы участников прямого эфира
💬 Новостной #дайджест на утро 10.02.2025
Экономика:
🟠 Путин поручил правительству добиться снижения инфляции в 2025 году. «Надо менять структуру роста экономики РФ, создавать новые предприятия и рабочие места», — заявил президент.
🟠❗️ Китай вводит дополнительные пошлины: 15% на импорт угля и сжиженного природного газа из США, а также повышает тарифы на 10% на американскую нефть, сельскохозяйственную технику и автомобили с большим объемом двигателя.
🟠 Associated Press: Трамп заявил, что введет пошлины в размере 25% на поставки в США стали и алюминия — Ъ.
🟠 ЦБ, вероятно, сохранит ключевую ставку. Повышению препятствует замедление кредитования, а снижению — высокая инфляция, следует из консенсус-прогноза Ведомостей.
🟠 Хедж-фонды нарастили медвежьи ставки на нефть до максимума с октября 2024 года на фоне опасений, что новый виток торговых войн ударит по спросу — BBG.
Геополитика:
🟠 ❗️ Трамп заявил, что поговорил с Путиным и отметил стремление двух лидеров к завершению конфликта. Кремль не опроверг факт беседы, но и не подтвердил его.
🟠 Зеленский в интервью Reuters заявил о готовности заключить сделку с Трампом.
🟠 Советник Трампа по нацбезопасности Уолц заявил, что президент США намерен завершить конфликт, а гарантии безопасности по Украине будут возложены на Европу — NBC News.
🟠 На грядущей неделе в Европе пройдут переговоры с участием госсекретаря США, министра обороны, вице-президента и спецпредставителя, где обсудят детали урегулирования украинского конфликта.
🟠 Трамп: «Я намерен купить Газу и владеть ею.» Он также заявил, что возвращение палестинцев в сектор Газа после завершения конфликта с Израилем станет ошибкой.
Официальные курсы валют ЦБ на сегодня:
USD 97.27 ▲ | CNY 13.23 ▲ | EUR 101.22 ▲
🔝 Подборка важных видео 2️⃣ (особенно будет актуально для тех, кто с нами недавно):
☑️Подводные камни торговли на бирже (вебинар)
YouTube | RuTube | tradersgroup_pro?z=video-74260224_456241476%2Fclub74260224">ВКонтакте
☑️Обучение трейдингу. УРОВНИ поддержки и сопротивления.
YouTube | RuTube | ВКонтакте
☑️Кому нельзя торговать на бирже
YouTube | RuTube | ВКонтакте
☑️Как торговать на отчетах компаний?
YouTube | RuTube | tradersgroup_pro/all?z=video-74260224_456241477%2Fclub74260224">ВКонтакте
☑️Как читать толпу на бирже? Психология и трейдинг
YouTube | RuTube | ВКонтакте
☑️Точка входа в сделку от зеркального уровня
YouTube | RuTube | ВКонтакте
☑️Трейдинг или инвестиции. Плюсы и минусы
YouTube | RuTube | ВКонтакте
☑️Психология трейдинга. Ошибки трейдеров, торговля без эмоций.
YouTube | RuTube | ВКонтакте
☑️Как заработать на акциях с минимальным риском? | торговый подход и закономерности
YouTube | RuTube | ВКонтакте
☑️Как анализировать график. Обучение для начинающих трейдеров
YouTube | RuTube | ВКонтакте
☑️Всё о stop-loss |нюансы работы с проскальзыванием
YouTube | RuTube | ВКонтакте
☑️Почему не стоит перемещать стоп в безубыток
YouTube | RuTube | ВКонтакте
☑️Всё о лимитных заявках
YouTube | RuTube | ВКонтакте
☑️Всё о рыночных заявках
YouTube | RuTube | ВКонтакте
О текущей ситуации на рынке...
Berkshire Hathaway накапливает рекордный кэш. Баффетт ждёт обвал?
💵Berkshire Hathaway Уоррена Баффетта зафиксировала новый рекорд — на счетах фонда накоплено $325 млрд наличных средств. Это крупнейший объём кэша в истории компании.
Более 30% активов фонда — это кэш. В последний раз подобное было перед финансовым кризисом 2008 года.
Раз Баффетт не инвестирует, значит привлекательных возможностей на рынке он не видит, что может говорить о перегретых оценках активов и потенциальных рисках падения.
Один из самых успешных инвесторов современности явно готовится к чему-то.
Рынок перегрет или Баффетт просто выжидает? Или ошибается? Вопрос остаётся открытым, но в свете последних новостей в мире, явно есть над чем задуматься!
📊 Краткосрочный анализ рынка 🏛 Московской биржи
В этом видео:
• Внешний фон перед открытием основной сессии
• Обзор индекса Мос. биржи и фьючерса на него
↪️ Как правильно использовать информацию из наших обзоров: /channel/tradersgroup_pro/3559
💬 Новостной #дайджест на утро 6.02.2025
Экономика:
🟠 Пик ключевой ставки ЦБ РФ достигнут, но снижение начнется не раньше июня — прогноз Ренессанс Капитал.
🟠 Американские нефтедобытчики, как и ОПЕК+, игнорируют просьбы Белого дома об увеличении добычи нефти.
🟠 Нефтегазовые доходы бюджета в январе выросли на 17% г/г, составив 789,1 млрд руб. — Ъ.
🟠 Страны Европы изучают возможность импорта газа из РФ по «Северному потоку – 2» при урегулировании кризиса на Украине.
🟠 ПСБ ожидает ослабление рубля к юаню к началу второго квартала 2025 года. Пока же рубль продолжает получать поддержку со стороны улучшения геополитического фона и увеличения продаж валюты ЦБ в рамках бюджетного правила.
🟠 Проблемы с трансграничными расчетами, с которыми российские предприятия стали сталкиваться на фоне растущего санкционного давления, продолжают оказывать давление на их себестоимость — опрос ЦБ РФ.
🟠 Euroclear в марте планирует перевести около 2 млрд евро в европейский фонд для Украины. Чистая прибыль международного депозитария, относящаяся к замороженным активам ЦБ РФ, за прошлый год составила 5,2 млрд евро.
Геополитика:
🟠❗️ Контакты РФ и США по линии отдельных ведомств есть, и они интенсифицировались — Песков.
🟠❗️ В МИД РФ заявили, что Москва готова договариваться с США в режиме «жесткого торга».
🟠❗️США могут представить план по завершению украинского конфликта уже 14–16 февраля во время Мюнхенской конференции по безопасности. — Bloomberg
🟠 В Белом доме возник раскол по поводу способа урегулирования украинского конфликта. Спецпосланник Трампа Кит Келлог и советник по нацбезопасности Майк Уолтц хотят оказать давление на Москву. Остальные члены администрации выступают за сокращение помощи Киеву — NBC.
🟠 Зеленский не является легитимным президентом Украины, несмотря на это, Россия готова вести с ним переговоры — Песков.
🟠 Трамп: «Я бы предпочел проверенное ядерное мирное соглашение, которое позволит Ирану мирно развиваться и процветать».
Ожидаемые события на сегодня:
• Значимых событий нет
Календарь на неделю: /channel/tradersgroup_pro/7389
Официальные курсы валют ЦБ на сегодня:
USD 98.05 ▼ | CNY 13.24 ▼ | EUR 102.92 ▲
Размышления о заседании ЦБ 14 февраля: ставка, инфляция и новая тактика регулятора
Чем ближе заседание ЦБ, тем больше противоречий. С одной стороны, банки снижали ставки по депозитам, но ВТБ внезапно повысил доходность до 22,6%, что можно расценивать как подготовку к возможному ужесточению ДКП. С другой, ЦБ сигнализирует о необходимости сохранять жёсткие условия, но при этом полностью убрал намёки на дальнейшее повышение ставки.
Инфляция: проблема не в кредитах, а в бюджете
Годовая инфляция уже двузначная, но ЦБ больше не пытается разгонять панику, как осенью. Теперь он объясняет рост цен немонетарными факторами, среди которых ослабление рубля в конце 2024 года, индексация тарифов, снижение урожая и увеличение бюджетных расходов.
Однако главный сдвиг — ЦБ больше не берёт на себя борьбу с инфляцией, а переводит ответственность на Минфин. Кредитный импульс уже ослаб, а в декабре прирост кредитования стал отрицательным впервые за 5 лет. Это значит, что жёсткие ставки работают, кредитный канал охлаждается, но инфляция остаётся высокой из-за бюджетного импульса. Теперь госрасходы — главный фактор разгона цен.
Экономика: спрос растёт, но производство не поспевает
Несмотря на жёсткие ДКУ, граждане продолжают активно тратить. Средняя реальная зарплата в ноябре выросла на 8,1%, а в ВПК — на 22–24%, что поддерживает потребительский спрос. Бюджетные вливания фактически компенсируют снижение кредитования, а значит, в экономике сохраняется избыток денежной массы.
Но производство не успевает за растущими расходами. Рост зарплат обгоняет рост производительности труда, а дефицит кадров мешает экономике замедлиться естественным образом. В результате инфляционное давление остаётся высоким, даже несмотря на охлаждение кредитного канала.
Наше мнение:
📌 ЦБ «самоустранился» от проблемы инфляции. Теперь он говорит, что сделал всё, что мог, а инфляция держится за счёт бюджетных вливаний. Мы ещё в ноябре на прямых эфирах предупреждали, что бюджетный импульс скорее всего будет поддерживать высокую инфляцию в 4 квартале 2024г. и в первом квартале 2025г.
📌 Ключевая интрига — бюджет. Если госрасходы останутся высокими, инфляция не замедлится, а значит, ЦБ может снова пересмотреть свою позицию по ставке.
______________________________________________
Сегодня в 19:00 выйдут свежие данные по инфляции. Они дадут новые ориентиры — ждём.
🍏 Лента (LENT) - операционные результаты за 4 кв. и 2024г.
2024г.
- продажи увеличились на 45,6% г/г, до 880,2 млрд руб.
4 кв. 2024г.
- продажи выросли на 18,8% г/г, до 261,4 млрд руб.
🩺 Мать и Дитя (MDMG) - операционные результаты за 4 кв. и 2024г.
2024г.
- выручка за 2024г. увеличилась на 19,9% г/г, до 33,12 млрд руб.
4 кв. 2024г.
- выручка за 4 кв. 2024г. выросла на 13,8%, до 9,09 млрд руб.
🖥 Группа Аренадата (DATA) - операционные результаты за 2024г.
- выручка увеличилась на 52% г/г, до 6,015 млрд руб.
________________________
⤴️ Данный пост будет дополняться, если сегодня выйдут новые отчетности
❗️ Информация по отчетам и дивидендам публикуется для справки и не является призывом к действию
🎞 Под каким углом мы смотрим на отчетности компаний и как их используем, описываем в нашем видео👇
YouTube | RuTube | ВКонтакте
📊 Краткосрочный анализ рынка 🏛 Московской биржи
В этом видео:
• Внешний фон перед открытием основной сессии
• Обзор индекса Мос. биржи и фьючерса на него, а также обзор акций Газпром
↪️ Как правильно использовать информацию из наших обзоров: /channel/tradersgroup_pro/3559
💥Продолжение торговых войн Трампа.
Дональд Трамп продолжает торговую войну, используя тарифы как инструмент геополитического давления. Вчера после переговоров с президентом Мексики и премьер-министром Канады, введение 25% пошлин для этих стран было заморожено на месяц. Пока неизвестно, какие условия выдвинул Трамп, но очевидно, что он смог оказать влияние на ближайших соседей.
Риторика о присоединении Канады к США как 51-го штата вызвала резонанс, но была официально опровергнута сенатором Марко Рубио. Однако сам факт появления подобных слухов подчёркивает жёсткую линию Вашингтона в отношении союзников. Что произойдёт за этот месяц — большой вопрос.
🇨🇳Новые пошлины против Китая.
Пока США отложили санкции против Канады и Мексики, Китай стал следующей мишенью. С 4 февраля вступили в силу новые 10% пошлины на китайский импорт. Ответ Пекина последовал незамедлительно:
🟠Китай вводит 10–15% пошлины на американскую нефть, сельхозоборудование, уголь и СПГ.
🟠С 10 февраля КНР вводит экспортный контроль на стратегически важные металлы — вольфрам, теллур, висмут, молибден и индий.
🟠Китайские производители ускоряют перенос производств в другие страны, чтобы обойти американские тарифы (FT).
Всё это усиливает напряжённость в мировой экономике.
Как реагируют рынки?
🟠На первых новостях о пошлинах против Мексики и Канады — падение акций и криптовалют, рост нефти.
🟠После сообщения об отсрочке тарифов — обратное движение.
🟠После введения пошлин против Китая — новая волна волатильности.
💙Особенно показательно, как Трамп использует влияние на рынки. Например, во время падения криптовалют из-за торговых санкций его проект World Liberty Financial приобрёл 86 000 ETH на $220 млн. Это случилось после 20%-ного снижения Ethereum, спровоцированного его же заявлениями.
Что дальше?
Трамп действует жёстко как с союзниками, так и с конкурентами. Следующий шаг — телефонный разговор с Си Цзиньпином, который, скорее всего, вызовет новую волну волатильности.
И это только начало. Впереди:
✔️ Пошлины против ЕС.
✔️ Давление на Данию с требованием передать Гренландию.
✔️ Реализация других предвыборных обещаний, которые уже начали воплощаться в жизнь.
Торговая война переходит на новый уровень. Рынки готовятся к продолжительным штормам...
💬 Новостной #дайджест на утро 4.02.2025
Экономика:
🟠 Президент Мексики Шейнбаум заявила, что провела хороший разговор с Трампом, который привел к некоторым соглашениям. Пошлины были приостановлены на месяц.
🟠 Трюдо после разговора с Трампом заявил, что США на 30 дней приостановят введение импортных пошлин на товары из Канады.
🟠 Макрон и Шольц заявили о готовности ввести ответные пошлины на импорт из США, если Трамп сделает это в отношении ЕС — Financial Times. Предположительно, Трамп рассматривает введение 10% пошлин на товары из ЕС.
🟠 ОПЕК+ пока сохраняет решение о начале восстановления добычи нефти с апреля, но будет следить за ситуацией. Все министры подчеркнули приверженность сделке ОПЕК+, усилиям по балансировке рынка, что в интересах и экспортеров, и потребителей. Обсуждалась тема увеличения добычи нефти в США — Новак.
🟠 The Wall Street Journal: США вряд ли нарастят добычу нефти, им грозит раскол с Саудовской Аравией.
🟠 Россия ожидает роста спроса на нефть в 2025 году на 1,4 млн б/с — Новак.
🟠Российский нефтяной экспорт восстанавливается после санкционного шока. В перспективе объемы экспорта в большей степени будут зависеть не от цены логистики и стоимости нефти, а от условий ОПЕК+ – Ъ
🟠 Северсталь и ММК, на которые приходится почти 30% производства стали в России, снизили выплавку по итогам 2024 г. на 8–14%, до 21,6 млн т — Ъ.
🟠 В Северстали не исключили возврат к выплате дивидендов в 2025 году — начальник отдела по связям с инвесторами Никита Климантов.
🟠 Акционеры Полюса одобрили дробление акций в соотношении 1:10.
Геополитика:
🟠 В МИД РФ заявили, что готовы к переговорам по Украине, но требуют решить вопрос легитимности Зеленского — ТАСС.
🟠 Трамп заявил о прогрессе в переговорах по Украине и потребовал гарантии на редкоземельные металлы как обеспечение помощи США — Интерфакс.
🟠 США возобновили поставки оружия Украине. По данным агентства, эти поставки были восстановлены в прошедшие выходные дни. — Reuters
🟠ЕС выделил Украине помощь на €134 млрд с февраля 2022 года и должен помогать Киеву еще больше — глава дипломатии ЕС Кая Каллас
🟠 США готовят новую продажу оружия Израилю на сумму $1 млрд — The Wall Street Journal.
🟠Агентство США по международному развитию (USAID) прекратит свою работу.
Ожидаемые события на сегодня:
• Значимых событий нет
Календарь на неделю: /channel/tradersgroup_pro/7389
Официальные курсы валют ЦБ на сегодня:
USD 99.94 ▲ | CNY 13.40 ▲ | EUR 102.49 ▲
Что грозит мировой экономике из-за пошлин Трампа?
По данным The New York Times и Bloomberg, новые тарифы и ответные меры Канады и Мексики могут разрушить ключевые отрасли трёх стран — сельское хозяйство, автомобилестроение и энергоснабжение.
Например США импортируют половину овощей и 40% фруктов из Мексики. Пошлины повысят цены на продовольствие для американских потребителей.
Канада и Мексика поставляют почти половину импортируемых в США автозапчастей. Повышение цен на комплектующие ударит по американским автоконцернам.
Пошлины на энергоресурсы затруднят экспорт из Канады, увеличивая стоимость топлива и т.д.
Высокие тарифы ударят не только по торговым партнёрам, но и по самой экономике 🇺🇸США:
• Удорожание товаров снизит потребительскую активность.
• Рост издержек бизнеса приведёт к снижению корпоративных прибылей.
• Инфляция может разогнаться ещё сильнее. В 2018 году торговая война с Китаем привела к замедлению экономики, падению S&P 500 на -6,5% и росту цен на золото на 8,5% за полгода.
Вывод:
Торговая война, развязанная Трампом, может привести к серьёзным потрясениям на мировых рынках. Инвесторы уже перераспределяют капитал в защитные активы, такие как доллар и золото. Если тарифы для ЕС будут введены, Европа столкнётся с дополнительными проблемами, что усилит инфляционное давление и замедлит и так забуксовавший экономический рост. Это только начало глобальных перестроек в торговых отношениях, и последствия могут быть куда масштабнее, чем в 2018 году.
💿 Северсталь (CHMF) - операционные результаты за 4 кв. 2024г.
- EBITDA снизилась на 28% кв/кв, до 46,47 млрд руб. (-35% г/г)
- свободный денежный поток составил -2,2 млрд руб.
- выручка выросла на +3% кв/кв
❌ Совет директоров рекомендовал не выплачивать дивиденды за 4 кв. 2024г.
✈️ Аэрофлот (AFLT) - отчет по РСБУ за 4 кв. и 2024г.
4 кв. 2024г.:
- чистый убыток составил 4,4 млрд руб. (годом ранее прибыль 65,2 млрд руб.)
2024г.:
- впервые с 2019г. получил чистую прибыль по РСБУ: 22 млрд руб. (годом ранее убыток 29,5 млрд руб.)
🏚 Мосгорломбард (MGKL) - операционные результаты за январь 2025г.
- выручка выросла в 4,7 раза
- общий портфель группы (ломбард + ресейл) увеличился на 70%, превысив 2 млрд руб.
________________________
⤴️ Данный пост будет дополняться, если сегодня выйдут новые отчетности
❗️ Информация по отчетам и дивидендам публикуется для справки и не является призывом к действию
🎞 Под каким углом мы смотрим на отчетности компаний и как их используем, описываем в нашем видео👇
YouTube | RuTube | ВКонтакте