627028
Телеграмм-канал Тинькофф Инвестиций. Аналитика, торговые идеи и просто хорошие тексты. Пишите письма на editors_wealth@tinkoff.ru Сайт https://www.tinkoff.ru/invest/products/premium/
ФосАгро рекомендует дивиденды
Совет директоров компании рекомендовал выплатить дивиденды за первое полугодие. Размер выплаты — 117 руб. на бумагу. Дивдоходность — около 2,1%. Последний день для покупки бумаг под выплату — 19 сентября.
#дивиденды
Налоговые поступления в российский бюджет с начала года выросли на 31%
На что стоит обратить внимание сегодня
Компании
• ФосАгро: ожидается публикация финансовых результатов по МСФО за первое полугодие 2024 года.
В январе — июне 2023 года выручка компании по МСФО снизилась на 36,8%, до 212,8 млрд рублей. Чистая прибыль в отчетном периоде сократилась на 67,8%, до 41,5 млрд рублей.
Валютные курсы (ЦБ РФ)
USD/RUB: 85,16 (+0,26%).
EUR/RUB: 93,03 (-0,02%).
CNY/RUB: 11,79 (-0,34%).
Товарно-сырьевой рынок (9:30)
Urals: 72,58 (+0,67%).
Brent: 76,27 (+0,33%).
Золото: 2 394,69 (+0,19%).
Газ: 2,034 (+1,19%).
Что еще
• Налоговые поступления в бюджет России по итогам первого полугодия 2024 года выросли на 31%, до 26,9 трлн рублей. Значительный рост показали нефтегазовые доходы, которые увеличились за год на 43,4%. По плану, доходы федерального бюджета в 2024 году должны составить почти 35,1 трлн рублей. В прошлом году в бюджет поступило около 28,7 трлн рублей.
• СПБ Биржа с 8 августа снова запустит утренние торги (с 7:00). В утреннюю дополнительную сессию в режиме основных торгов будут доступны ценные бумаги 10 российских компаний. Среди них: акции АФК Система, Газпрома, Лукойла, НОВАТЭКа, Сбербанка, самой СПБ биржи, Сургутнефтегаза, Татнефти, а также недавно вышедшего на IPO Элемента. В дальнейшем список планируется расширять.
• Товарооборот России и Китая по итогам первых семи месяцев 2024 года вырос на 1,6%, до $136,7 млрд. В прошлом году товарооборот между странами увеличился на 26,3%, составив рекордные $240,1 млрд. Ранее лидеры России и Китая поставили задачу удвоить товарооборот, довести его со $100 млрд в год в 2018 году до $200 млрд к 2024 году. Этот показатель был достигнут в ноябре 2023 года.
• Первая грузовая компания (ПГК), крупнейший российский железнодорожный оператор, переходит под управление ВТБ. По данным Коммерсантъ, банк намерен консолидировать другие операторские компании в ПГК, создав сверхкрупного игрока в отрасли, которого в дальнейшем, вероятно, продаст или передаст в управление. По мнению экспертов, переход управления ПГК к ВТБ среди прочего поможет банку снизить долговую нагрузку. Кроме этого, в будущем ВТБ сможет рассмотреть возможность выхода ПГК на IPO.
• Делимобиль запускает платформу для продажи машин из своего автопарка. Автомобили будут продаваться с полным предпродажным сервисом и документально подтвержденной историей эксплуатации. Компания рассчитывает продавать несколько тысяч машин в год оптовым и розничным покупателям. Сейчас парк Делимобиля превышает 30 тысяч машин, он увеличился на 36% год к году.
#новости
Инвестиции с минимальными рисками
Разбираемся в облигациях с плавающими ставками
Выбирать активы во время ужесточения кредитной политики ЦБ — задача нетривиальная. Акции падают, так как инвесторы предпочитают облигации с высокой доходностью. Но и с облигациями все не так просто — они снижаются в цене при повышении ключевой ставки. Доходности, конечно, радуют, однако покупать обычные облигации в идеале нужно на пике ставки, а пик сейчас или нет — ЦБ пообещал определиться до конца года.
Выход — флоатеры. Это облигации, доходность купонов по которым привязана к ставке ЦБ или межбанковской RUONIA (она обычно чуть ниже ставки ЦБ). Как правило, надежные корпоративные облигации дают премию 1—2% к ставке ЦБ. Таким образом можно получать около 20% годовых, а если ключевая ставка вырастет — еще больше.
Ключевая проблема флоатеров в том, что на момент покупки их доходность к погашению неизвестна и, соответственно, не отображается в приложении. Отбирать такие облигации вручную непросто.
Здесь на помощь может прийти цифровой портфельный управляющий — 5 августа мы запустили новую коллекцию, в которую входят облигации с переменным купоном. На графике видно, как вели себя рассчитываемые Московской биржей индексы полной доходности облигаций с переменным купоном RUFLBITR и с постоянным купоном RUCBITRNS с момента повышения Центральным банком ставки до 16% в 2023 году и по 02.08.2024.
Все, что вам нужно сделать, — это выбрать коллекцию «Ключ с плюсом» в приложении в настройках стратегии, если вы уже подключили сервис портфельного инвестирования. А подключить портфельное инвестирование можно в приложении Т-Инвестиции (начиная с версии 6.14) в разделе «Главная», выбрав «Открыть новый счет или продукт» → «Портфельное инвестирование» → «Открыть счет».
Последний шанс выиграть 400 000 рублей за пост о еде! 🥑
Этим летом в Пульсе проходит марафон с крутыми призами, который собрал уже более 1 000 конкурсных работ. На протяжении первого месяца участники писали посты о своих путешествиях, а текущий этап посвящен ресторанной теме 🍽
Кстати, на этой неделе гастрономический этап завершится, но у вас еще есть возможность успеть в нем поучаствовать. Под хештегом #рестораны нужно рассказать в Пульсе о ваших (полезных и не очень) привычках в питании, о том, как вы к ним пришли и много ли внимания уделяете еде. Может, вы счастливы, поедая бургеры, или ваша ежедневная гастрорутина — это гречка и куриная грудка?
На следующей неделе авторы пяти лучших работ получат по 10 000 рублей подарочными акциями. Но это еще не все! В сентябре мы разыграем главный приз — 400 000 рублей! 💰 Победитель будет определен случайным образом среди финалистов всех 12 недель марафона.
Среди интересных конкурсных работ отметим рассказ @MoneyNeko о пасте Карбонара. Кроме рецепта самого блюда, автор раскрывает факт: настоящая итальянская Карбонара не должна содержать сливки, но проблема многих заведений в том, что они их в блюдо добавляют.
Еще один впечатляющий рассказ получился у @StruSha, которая рассказала о высокогорном ресторанном комплексе на Кольском полуострове. «Пятиэтажный колосс из стекла и бетона необычайно гармонично вписался в суровый северный ландшафт, — пишет автор. — Когда вы подниметесь на высоту 820 метров над уровнем моря, на вершину горы Айкуайвенчорр, перед вами откроется вид, от которого просто дух захватывает» 💥
А @SvetlanaArt написала о том, как можно выгодно есть устрицы в ресторанах Москвы. Участница называет несколько способов найти в столице недорогие устрицы: ловить их зимой по акции, ходить на дегустации, пробовать сет-меню с устрицами, находить «счастливые часы» в будние дни, когда многие рестораны предлагают морепродукты по сниженной цене 🦪
Присоединяйтесь к марафону! Шансы выиграть призы высоки!
Банк России увеличит чистые продажи юаней в 2,5 раза
На что стоит обратить внимание сегодня
Валютные курсы (ЦБ РФ)
USD/RUB: 84,95 (-0,88%).
EUR/RUB: 93,04 (+0,23%).
CNY/RUB: 11,83 (-0,02%).
Товарно-сырьевой рынок (9:30)
Urals: 72,10 (-0,14%).
Brent: 76,97 (-0,08%).
Золото: 2 407,52 (-0,10%).
Газ: 1,958 (+0,82%).
Что еще
• Банк России с 7 августа по 5 сентября увеличит чистые продажи юаней в 2,5 раза, до 7,3 млрд рублей в сутки. Чистые продажи валюты Банком России поддерживают рубль, но основные факторы его укрепления — налоговые платежи и обязательная продажа валютной выручки экспортерами, отмечают эксперты.
• Экспорт российского газа в ЕС по газопроводу Турецкий поток в январе — июле вырос на 40,5% год к году, до 9,3 млрд кубометров. При этом в июле экспорт превысил 1,5 млрд кубометров, что на 29% больше июньских объемов и на 9% больше, чем годом ранее. Между тем за семь месяцев 2024 года общий экспорт российского газа в Европу увеличился на 23%, до 18,2 млрд кубометров. Все из-за высокого спроса на энергоресурс в ЕС и Азии, а также роста спотовых цен.
• В июле российские банки выдали втрое меньше льготных жилищных кредитов, чем в июне — 40 тысяч займов на 222 млрд рублей. Резкое снижение объемов выдачи льготной ипотеки произошло на фоне завершения действия госпрограммы на новостройки, а также ужесточений условий по семейной и IT-ипотеке. В дальнейшем объемы выдач льготных жилищных кредитов по госпрограммам продолжат сокращаться, считают аналитики.
• Средняя максимальная ставка по депозитам в крупнейших банках РФ превысила 17% годовых — максимум с марта 2022 года. Некоторые банки предлагают доходность выше 20% годовых, что связано с ростом ключевой ставки ЦБ РФ. Эксперты прогнозируют, что ставки по депозитам могут продолжить расти вслед за ключевой ставкой, которая, по некоторым оценкам, может достигнуть 20% к сентябрю — октябрю этого года.
#новости
«Сложили 2+2 и получили 9»: коррекция на мировых рынках продолжается
Собрали мнения мировых экономистов
Рынок акций США открылся снижением на 4%, показав опережающее падение по технологическим компаниям (-9%). При этом индекс рыночной волатильности VIX оказался на максимуме с периода пандемии коронавируса. Рынок выглядит нервным, но сценарий не похож на катастрофический.
Золото тоже пока в минусе (-2%). Однако здесь может играть как краткосрочный торговый фактор (продажи в золоте для покрытия убытков в акциях), так и стартовый высокий уровень цен. Цены на нефть, тем временем, показывают восстановление в течение дня.
Комментарии глобальных аналитиков по ситуации на рынке
• «Мы повышаем оценку вероятности наступления рецессии в США в следующие 12 месяцев на 10 п.п. до 25%. Риски могут быть смягчены смягчением политики ФРС США, для которой сохраняется большой запас», — аналитический отчет Goldman Sachs.
• «Теперь, когда ФРС, кажется, заметно отстает от темпов снижения ставок, заложенных в рыночную кривую, мы ожидаем смягчения на 50 б.п. на сентябрьском заседании и еще на 50 б.п. в ноябре. Вероятность рецессии в США повысилась до 50%», — экономист JPMorgan Майкл Фероли.
• «Акции США, особенно технологического сектора, были перекуплены, и определенный навес должен быть расчищен», — главный экономист по Европе Jefferies Мохит Кумар.
• «Финансовые рынки отреагировал на слабые данные по рынку труда США, хотя пока сложно сказать какую роль в их слабости сыграл ущерб от урагана «Берил». Рынки как будто сложили 2+2 и получили 9. Вполне возможно, что мы получим еще какие-нибудь «3» и «2», чтобы догнать до общей суммы, но пока мы этого не получили», — глава макроэкономических исследований и стратегии Deutsche Bank Джим Рейд.
• «Рынок боится, что ФРС не успевает, и что «мягкая посадка» превращается в жесткую», — портфельный управляющий Brandywine Global Investment Management Трейси Чен.
По мнению аналитиков Т-Инвестиций, главное, за чем нужно следить сейчас российским инвесторам — цены на нефть, которые могут снижаться, если сценарий «жесткой посадки» в США реализуется.
Ozon растет за счет рекламы и финансовых услуг
Маркетплейс Ozon отчитался за второй квартал и первую половину 2024 год. Несмотря на высокую базу прошлого года компания показала уверенный рост GMV (совокупный товарооборот) на 70% г/г, что совпало с нашими ожиданиями по кварталу. Рекламная выручка при этом выросла на 86%, а выручка финтех-сегмента показала рост на 206%.
Маркетплейс активно инвестировал в маркетинговые инициативы, а также увеличивал затраты на персонал, развивал инфраструктуру — по итогам квартала капитальные затраты составили 17,4 млрд руб., а общая площадь складских помещений увеличилась более чем на 1 млн кв. м – 65% г/г, превысив отметку в 2,8 млн кв. м.
В результате по итогам квартала компания показала убыток от основного направления по скорректированной EBITDA — 6,5 млрд рублей. Однако эти расходы компенсировали сильные результаты финтех-бизнеса. В итоге на уровне группы скорр. EBITDA составила -0,7 млрд рублей (по результатам полугодия показатель положительный — 8,6 млрд рублей).
В целом результаты совпали с ожиданиями аналитиков Т-Инвестиций. Ранее компания говорила о возможной волатильности рентабельности квартал к кварталу и отрицательных значениях. При этом Ozon еще раз подтвердил свои ожидания на год — рост GMV на 70% и положительная рентабельность по скорр. EBITDA.
Мы продолжаем сохранять положительный взгляд на бумаги компании и считаем, что компания обладает значительным потенциалом для дальнейшего роста, как за счет основного бизнеса, так и за счет смежных направлений.
#отчет
🔴 Обсуждаем финансовые результаты Группы Русагро и отвечаем на вопросы инвесторов
Начинаем рабочую неделю с топ-менеджментом Русагро в прямом эфире который начнется в 16.00 по мск. На повестке дня финансовые результаты компании, переезд в Россию и дивиденды!
В гостях у Ирины Ахмадулиной:
➖Анна Стафеева — финансовый директор Группы Русагро,
➖Александр Тарасов — заместитель генерального директора, руководитель дирекции по корпоративному развитию Группы Русагро.
🔊Подключайтесь к эфиру, чтобы не упустить возможность пообщаться с руководством компании и задать интересующие вопросы.
Пополняй счет и выигрывай призы! 💸
Сегодня мы запускаем челлендж, который поможет сформировать полезную привычку и принесет самым удачливым его участникам крутые призы!
Итак, мы разыграем 1 млн рублей среди тех, кто регулярно пополняет инвестиционный счет.
Условия участия
🔸 Настройте автопополнение брокерского счета или ИИС до 19 августа включительно. На главной странице приложения Т-Инвестиции зайдите в виджет счета, нажмите на шестеренку, а далее — «Пополняйте счет автоматически».
🔸 Установите ежедневное автопополнение не менее чем на 100 рублей в течение месяца. Пополнения вручную засчитаны не будут 😉
🔸 Если у вас уже настроено автопополнение, то его нужно подключить к другому брокерскому счету или ИИС.
🔸 25 сентября мы подведем итоги: разыграем ценные призы среди тех, кто пройдет марафон до конца!
🎁 Среди участников, которые настроят автопополнение и не отключат его в течение месяца, будет 10 победителей. Каждый из этой десятки получит 100 000 рублей подарочными акциями 🎁
Юридические условия акции по ссылке.
Итоги опубликуем в видеоформате.
Готовы начать?
Плановое охлаждение экономики, дивиденды Яндекса и IT-ипотека
Разбираем новости, делаем прогнозы и раздаем деньги. Еженедельное шоу «Прогноз доходов» стартует через 10 минут.
Понедельник уже в самом разгаре, а значит пора пройтись по самым жарким новостям прошедшей недели и разыграть миллион рублей!
Подключайтесь к прямому эфиру нашего YouTube-шоу «Прогноз доходов», также трансляция есть в ВК. Мы назовем имена десятерых счастливчиков, которые получат по 100 000 рублей на этой неделе. Чтобы участвовать в розыгрыше, нужно просто покупать ценные бумаги в Т-Инвестициях. Чем больше инвестировано денег, тем выше шансы.
Шансы есть у всех. Истории победителей читайте здесь и здесь.
Встречаемся каждый понедельник в 12:00.
Т-Инвестиции запускают утренние торги 🚀
Хорошая новость для ранних пташек и жителей востока страны
Начиная с 5 августа пользователи Т-Инвестиций смогут покупать акции с 7 утра по московскому времени, не дожидаясь открытия Мосбиржи. Теперь мы работаем 17/7 — с 7 утра до 23.50 каждый день.
В утренней сессии будут доступны бумаги десяти самых популярных компаний: SBER, GAZP, TCSG, OZON, YDEX, LKOH, VTBR, NVTK, MOEX, AFLT. С сентября подключим все доступные бумаги.
❗️ Обратите внимание, что активные лимитные заявки с утренней сессии будут сниматься в 09:40 и их нужно будет выставить самостоятельно в аукцион открытия или старта основной сессии.
Попробовать!
Поговорили с Сергеем, школьником, который увлекся инвестициями. Сделали интервью, вдохновились историей и даже нарисовали комикс! Почитайте интервью и вы.
А вы знали, что в Т-Инвестициях можно инвестировать с 14 лет?
📊 Как закрылась основная торговая сессия на российском рынке сегодня? Показываем в инфографике 👆
В лидерах роста и падения отмечаем акции и расписки компаний, которые входят в индекс Мосбиржи IMOEX. Курс доллара указываем по официальным значениям с сайта ЦБ.
Цифра дня
До 12 октября продлили OFAC США лицензию на завершение операций с Мосбиржей, НКЦ и НРД. Если раньше иностранцам необходимо было провести все операции до 13 августа, то теперь у них есть еще три дополнительных месяца.
О чем говорят инвесторы: дивиденды Яндекса и криптоэнтузиазм СПБ Биржи
Подводим итоги недели традиционным дайджестом самых обсуждаемых активов в нашей социальной сети для инвесторов Пульс. Если вы еще не с нами в Пульсе, рекомендуем присоединиться.
YDEX — 1322 упоминания
В топе по упоминаемости среди пользователей Пульса — вернувшийся в Россию после перерегистрации и реструктуризации бизнеса Яндекс. На этой неделе компания сообщила, что впервые за всю свою историю рассматривает возможность выплаты дивидендов — 80 рублей на акцию. Планируется, что первая выплата, если решение будет одобрено, состоится осенью 2024 года, а в будущем компания будет платить дивиденды раз в полгода. Аналитики Т-Инвестиций сохраняют позитивный взгляд на акции Яндекса и повысили таргет для бумаг до 5 100 рублей за акцию. Потенциал роста на горизонте года — около 30%.
GAZP — 1072 упоминания
На минувшей неделе головная компания ПАО Газпром отчиталась по российским стандартам бухгалтерской отчетности за первое полугодие 2024 года. Выручка компании выросла на 7% — до 2,927 трлн рублей, а чистый убыток составил 480,641 млрд рублей (чистый убыток за тот же период в 2023 году — 255 млрд рублей). На цену акций GAZP эта новость практически никак не повлияла: всю неделю бумаги газового монополиста торгуются в боковике.
SBER — 923 упоминания
Еще на прошлой неделе акции Сбера торговались у отметки в 300 рублей за бумагу, однако после решения ЦБ о повышении ключевой ставки 26 июля подешевели примерно на 5%. Несмотря на это аналитики Т-Инвестиций сохраняют идею на покупку акций Сбера с целевой ценой 331 рубль за бумагу на горизонте года.
SPBE — 888 упоминания
На минувшей неделе стало известно, что СПБ Биржа планирует принять участие в эксперименте по торговле криптовалютой в России. 30 июля Госдума приняла закон о таких торгах, однако пока он не одобрен Советом Федерации и президентом. После этой новости акции SPBE прибавили в цене около 10%. Отметим, что решение об участии в торгах, если закон будет одобрен, в сентябре должен принять Банк России. Получит ли добро на эксперимент СПБ Биржа, пока неизвестно.
VTBR — 663 упоминания
ВТБ выпустил отчетность по МСФО за второй квартал и первые шесть месяцев 2024 года. Чистая прибыль банка за квартал выросла на 8,5%, до 154,7 млрд рублей, но чистые процентные доходы снизились на 32%, составив 134,5 млрд рублей. Рынок отреагировал на выход отчетности положительно: бумаги VTBR выросли в цене примерно на 5%. Однако аналитики Т-Инвестиций сейчас не рекомендуют акции ВТБ к покупке. Бумаги банка торгуются с дисконтом к историческим значениям, но давление на достаточность капитала все еще сохраняется.
#Яндекс #Газпром #Сбер #СПБ_Биржа #ВТБ
Минпромторг предложил приравнять маркетплейсы к торговым сетям
На что стоит обратить внимание сегодня
Компании
• Московская биржа опубликует данные по торговым оборотам за прошлый месяц.
В июле 2023 года совокупный объем торгов на рынках Мосбиржи составил 103,7 трлн рублей (рост на 37% год к году). При этом в июне 2024 года показатель достиг 114,6 трлн рублей (+17,8% год к году).
• ЭЛ5-Энерго: публикация финансовых результатов по РСБУ за первое полугодие 2024 года.
В январе — июне 2023 года выручка компании по РСБУ выросла на 7,5%, до 25,4 млрд рублей. Чистая прибыль составила почти 1,9 млрд рублей по сравнению с убытком в размере 3,5 млрд рублей годом ранее.
Валютные курсы (ЦБ РФ)
USD/RUB: 85,78 (-0,38%).
EUR/RUB: 92,85 (-0,71%).
CNY/RUB: 11,79 (-0,69%).
Товарно-сырьевой рынок (9:30)
Urals: 75,30 (+0,07%).
Brent: 79,91 (+0,08%).
Золото: 2 464,77 (+0,87%).
Газ: 1,968 (-0,44%).
Что еще
• Минпромторг предложил приравнять маркетплейсы к торговым сетям, а пункты выдачи заказов к торговым объектам. Ведомство намерено запретить владельцам маркетплейсов привлекать самозанятых, а также принимать меры против торговли самозанятых, если их статус не обоснован. По задумке, такие меры позволят упорядочить взаимодействие с контрагентами и улучшить контроль за оборотом контрафактной продукции.
• Еврокомиссия посоветовала Венгрии и Словакии искать альтернативу нефти из России, которую ранее поставлял Лукойл. В июле страны подали жалобу на блокировку Украиной поставок нефти из РФ, подчеркнув, что действия Киева являются прямым нарушением соглашения об ассоциации страны и Евросоюза. Тем не менее в Брюселе сообщили, что прекращение поставок российских энергоресурсов в Венгрию и Словакию «соответствует интересам Еврокомиссии».
• США все чаще перенаправляют экспорт сжиженного природного газа (СПГ) в Азию, где цены на этот товар выше европейских. По итогам июня поставки СПГ в Европу снизились на 20% год к году, до 7,4 млн тонн — минимум с октября 2021 года. При этом импорт СПГ в Азию в том же периоде увеличился на 8,2%, до 22,4 млн тонн. Такая ситуация усложняет попытки полного отказа от российского газа, считают западные эксперты.
#новости
Инфляция будет снижаться медленнее, чем ожидалось: опубликованы «минутки» последнего заседания ЦБ
• Замедление инфляции планируется с третьего квартала 2024 года — сработают жесткие денежно-кредитные условия.
• В это же время будет замедляться рост ВВП, причина та же — жесткая ДКП.
• Снижение инфляции к цели будет происходить медленнее, чем ЦБ ожидал, но завершится к концу 2025 года.
• Во втором квартале не произошло роста сберегательной активности. Ставки не были достаточно высокими, поэтому население не стало наращивать сбережения. Тем более, что «части домохозяйств, доходы которых увеличились за последние годы, свойственна более низкая склонность к сбережению».
• В июне-июле появились признаки замедления роста экономики. Впрочем, ее перегрев во втором квартале не ослабевал.
• Нехватка рабочих рук — один из главных факторов инфляционного давления. Напряженность на рынке труда растет, предприятиям приходится повышать зарплаты и оптимизировать процессы, что также разгоняет инфляцию.
• Другие риски, влияющие на рост инфляции: сложности с внешней торговлей в условиях геополитической ситуации, дополнительные расходы бюджета, рост цен на отдельные товары и услуги.
• В ходе заседания ЦБ рассматривали два варианта: повысить ставку до 18% или до 19-20%. Сохранение ставки на уровне 16% упоминалось, но предложение не поддержали.
Напомним, 26 июля ЦБ поднял ключевую ставку на 200 б.п., до 18%. После решения аналитики Т-Инвестиций опубликовали обновленный прогноз на год. Они считают, что в ближайшие месяцы наиболее перспективным классом активов с точки зрения доходности выглядят облигации.
#новости
📊 Как закрылась основная торговая сессия на российском рынке сегодня? Показываем в инфографике 👆
В лидерах роста и падения отмечаем акции и расписки компаний, которые входят в индекс Мосбиржи IMOEX. Курс доллара указываем по официальным значениям с сайта ЦБ.
Цифра дня
Рекордные 132,7 млрд руб. вложили в ценные бумаги частные инвесторы на Мосбирже в июле. Объем инвестиций в акции составил 16,3 млрд руб., облигации — 63,7 млрд рублей, биржевые фонды — 52,6 млрд рублей. Топ-3 самых популярных ценных бумаг не изменился: обыкновенные акции Сбера (34%), Лукойла (15%) и Газпрома (13%). В десятку вошли и акции ТКС (4%).
Конвертация некоторых валют в Т-Инвестициях
В связи с тем, что Мосбиржа приостановила расчеты и торги гонконгскими долларами (HKD), японскими иенами (JPY) и фунтами стерлингов Соединенного королевства (GBP), средства в этих валютах на брокерских счетах будут автоматически конвертированы в рубли 9 августа по официальному курсу ЦБ на 9 августа 2024. С сегодняшнего дня возможность пополнения брокерских счетов в указанных валютах ограничена.
Если вы хотите избежать конвертации, средства необходимо вывести на банковский счет до 9 августа 2024. Брокерская комиссия за указанные сделки взиматься не будет. После 9 августа на период проведения конвертации возможность вывода этих валют на банковский счет будет ограничена.
Вылетаем за 22,54% доходности с облигациями Самолета
Лидер рынка жилья Подмосковья и Новой Москвы компания Самолет размещает облигации с ориентиром по ставке купона до 20,5%.
Почему это интересно?
➕ ГК Самолет — №1 в России по объему текущего строительства — 5,63 млн кв. м по данным Единого ресурса застройщиков на июль 2024 г.
➕ Самолет владеет крупнейшим земельным банком в России — 46,5 млн кв. м, что создает серьезную основу для роста бизнеса.
➕ Компания хорошо отчитывается как о производственных, так и о финансовых результатах, несмотря на ограничения по льготной ипотеке.
➕ У компании умеренный уровень долговой нагрузки на фоне роста операционной рентабельности. Долг по проектному финансированию почти полностью покрывается остатками денежных средств на эскроу-счетах.
Риски: сокращение программ льготной ипотеки и высокая ставка могут отразиться на рынке жилой недвижимости.
Подробности:
• Ориентир по ставке купона: 20-20,5%.
• Доходность с учетом реинвестирования купонов: до 22,54%.
• Минимальное участие: ₽10 000.
• Срок обращения бумаг: 3 года.
• Условиями выпуска предусмотрена пут-оферта через 2 года. Через это время можно будет погасить бумагу по номинальной цене.
• Купонный период: 30 дней.
• Амортизация не предусмотрена.
• Сбор поручений: до 15:00 мск 9 августа.
Участвуя в первичном размещении, можно приобрести облигации с более высокой доходностью по сравнению с уже обращающимися выпусками, а также избежать проблем ликвидности на вторичном рынке и приобрести большой объем бумаг единовременно.
Узнать детали о компании и поучаствовать в размещении можно по ссылке.
#облигации
📊 Как закрылась основная торговая сессия на российском рынке сегодня? Показываем в инфографике 👆
В лидерах роста и падения отмечаем акции и расписки компаний, которые входят в индекс Мосбиржи IMOEX. Курс доллара указываем по официальным значениям с сайта ЦБ.
Цитата дня
«Биткоин и все рынки рушатся. Ура. Готовлюсь покупать больше золота, серебра, биткоина... Падения — это времена, когда храбрые становятся богаче, а трусы беднеют. Потому что они продают или ничего не делают. Мир полон жалких трусов», — написал Роберт Кийосаки, призвав своих подписчиков «быть умнее, набраться смелости и сохранять спокойствие».
Получите акции просто так!
Новый розыгрыш акций среди подписчиков телеграм-канала Т-Инвестиции.
Как принять участие в розыгрыше?
• подпишитесь на наш канал,
• не отписывайтесь,
• нажмите на кнопку «Участвовать».
В конце недели сторонний рандомайзер определит двоих победителей, которые получат по акции от ТКС Холдинг. Тут можно прочитать юрусловия.
Нажимайте кнопку «Участвовать» и получайте акции, делитесь информацией о розыгрыше с близкими.
#конкурс #розыгрыш #акции
Бесплатная торговля на 5 лет!
Новая неделя — новый розыгрыш в рамках месяца трейдинга. За минувшую неделю пятеро счастливчиков выиграли в подарок акции. А до этого 500 человек получили возможность торговать фьючерсами без брокерской комиссии. На этот раз мы определим 500 победителей, которые смогут бесплатно покупать бумаги целых 5 лет!
📌 Что нужно сделать, чтобы выиграть?
Ваш тарифный план должен быть «Инвестор» или «Трейдер», а дневной оборот должен превышать 50 тыс. руб.
📌 Какой приз?
Предоставим возможность покупать ценные бумаги (акции, облигации, фонды и депозитарные расписки) бесплатно на целых 5 лет.
📌 Кто победит?
500 клиентов Т-Инвестиций (по 100 человек в день). Определим победителей случайным образом. Выиграть в розыгрыше можно только один раз. Условия акции тут.
Русагро замедлилась
Компания опубликовала финансовые результаты за второй квартал и полгода 2024 г. Группа продемонстрировала рост выручки, однако показатели чистой прибыли и скорр. EBITDA оказались в минусе. Менеджмент объяснил снижение чистой прибыли динамикой курсовых разниц.
30 августа акционеры на внеочередном общем собрании рассмотрят вопрос о редомициляции с Кипра в Россию. Об этом говорится в материалах к собранию.
Аналитики Т-Инвестиций планируют детально изучить отчетность и в ближайшее время вернуться с подробным обзором бумаг Русагро.
#отчет
Исторический обвал на азиатских рынках. Причем здесь США и как это влияет на российских инвесторов?
Комментарий главного экономиста Т-Инвестиций Софьи Донец.
Что произошло?
Основным триггером для начавшейся коррекции стал негативный сюрприз по данным рынка труда в США на прошлой неделе — показатели безработицы и роста занятости оказались хуже ожиданий. Данные вышли после решения ФРС сохранить ставку. Это стало поводом усомниться в правильности оценок регулятора относительно развития экономики. На рынок вернулись опасения того, что экономику США может ждать «жесткая посадка» (вероятная рецессия), хотя в последнее время в прогнозах преобладал сценарий «мягкой посадки».
Также мы увидели ослабление доллара США к другим валютам и снижение сырьевых цен, включая цены на нефть, — несмотря на геополитическую повестку, создающую риски для ее поставок. Просадка заметна по разным классам активов — инвесторы уходят в наличность и другие защитные инструменты.
Несмотря на коррекцию рынков, говорить о начале настоящей «посадки» экономики США более чем преждевременно. Уточнить картину позволят данные июля и августа. К тому же, теперь почти гарантированное снижение ставки ФРС США в сентябре должно будет оказать поддержку рынку. В то же время, учитывая, что два других «кита» мировой экономики — Китай и Европа — уже находятся в непростой экономической ситуации, игнорировать риски замедления глобального роста рынков совсем не стоит.
Как влияет ситуация на российский рынок?
Исторически российский фондовый рынок сильно реагировал на тренды глобальных площадок, включая самый большой — рынок США.
Сейчас же ситуацию отличает два момента:
· На российский рынок не будет напрямую влиять поведение международных инвесторов — заморозка их позиций в 2022 году делает их отток (как и приток) фактически невозможным (или очень ограниченным).
· Наш рынок акций уже показал значительную коррекцию в последние два месяца и выглядит скорее недооцененным к фундаментальным значениям, чем перегретым (в отличие от рынка США).
Однако, глобальные тренды остаются чувствительными для нас через два основных канала:
· Сырьевые цены — рост вероятности рецессии в США может стать существенным негативным фактором для сырья, в том числе нефти.
Снижение цен на нефть чувствительно для рубля (10% в нефти переносится в 3% изменения курса) и инфляции, умеренно негативно для экономической активности через экспорт. Это может оказывать давление на бюджет и ставки ЦБ. Впрочем, тренд в сырьевых рынках еще не определен и будет зависеть, в том числе, от геополитики, действий ОПЕК+ и фактического глобального спроса.
· Настроения инвесторов — хотя Россия во многом изолирована от внешних факторов, российские инвесторы также могут быть чувствительны к негативу с внешних площадок.
Турбулентность добавляет еще один фактор неопределенности, что может увеличивать осторожность инвесторов и поддерживать выбор в пользу коротких инструментов или инструментов с плавающими ставками. Но подчеркнем, российский рынок акций не выглядит «перекупленным» и уже показал здоровую коррекцию, что должно ограничить негатив.
Резюме
Просадка на мировых финансовых рынках требует внимания и может оказывать давление на российский фондовый рынок. Основным каналом сейчас являются настроения российских инвесторов, а не реальные потоки иностранных инвестиций, как раньше, что должно ограничить негатив. Если опасения «жесткой посадки» в США реализуются, то в фокусе для нас окажутся цены на нефть — их снижение остается чувствительным для рубля, инфляции и бюджета. Вместе с тем, в глобальных трендах остается много неизвестных, которые могут еще существенно изменить ситуацию на горизонте года — снижение ставок ФРС, выборы в США и геополитика.
Японский индекс Nikkei рухнул на 13%, за ним снижаются другие рынки
На что стоит обратить внимание сегодня
Компании
• Ozon: публикация финансовых результатов по МСФО за второй квартал 2024 года.
В апреле — июне 2023 года выручка компании по МСФО выросла на 61%, до 94,2 млрд рублей. Чистый убыток составил 13,1 млрд рублей по сравнению с убытком в размере 7,2 млрд рублей годом ранее.
• Яндекс: заседание совета директоров. На повестке вопрос выплаты дивидендов.
Ранее менеджмент компании предложил выплатить первые в истории Яндекса дивиденды в размере 80 рублей на акцию.
• Русагро: публикация финансовых результатов по МСФО за второй квартал и первое полугодие 2024 года.
В январе — июне 2023 года выручка компании по МСФО снизилась на 16%, до 106,5 млрд рублей. Чистая прибыль в отчетном периоде увеличилась в 28 раз (переоценка курсовых разниц), до 13,2 млрд рублей.
Валютные курсы (ЦБ РФ)
USD/RUB: 85,70 (-0,09%).
EUR/RUB: 92,83 (-0,02%).
CNY/RUB: 11,83 (+0,33%).
Товарно-сырьевой рынок (9:20)
Urals: 70,88 (-1,83%).
Brent: 75,78 (-1,76%).
Золото: 2 427,32 (-0,61%).
Газ: 1,908 (-3,00%).
Что еще
• Японский фондовый индекс Nikkei рухнул на 13%. Это крупнейший обвал с 1987 года. Все из-за опасения инвесторов относительно возможного начала рецессии в США и укрепления иены к доллару. Снижаются фьючерсы на Nasdaq и на S&P 500. Кроме того, цены на нефть Brent впервые с 9 января упали ниже $76 за баррель. Курс биткоина опускался ниже $50 тыс.
• Морской экспорт нефти марки Urals из России в июле снизился до 1,8 млн баррелей сутки — минимум за 19 месяцев. В Июне показатель составлял 2,2 млн баррелей. Снижение экспорта нефти в июле зафиксировали не только в России, но и в Бразилии, Венесуэле и Катаре. Его удалось частично компенсировать за счет увеличения экспорта из США и Саудовской Аравии. Между тем общий объем экспорта нефти в Китай в июле снизился более чем на 1,4 млн баррелей в сутки, что стало самым серьезным падением за год.
• Крупные маркетплейсы, включая Wildberries, Ozon, Мегамаркет и Яндекс Маркет, столкнулись с замедлением роста оборотов. В первом полугодии этот показатель в среднем был на уровне 21%, хотя год назад был вдвое выше (42%). По мнению экспертов, снижение темпов роста оборота у ключевых игроков отрасли неизбежно, поскольку потребительские расходы достигли своего потолка.
• Российские компании в июле разместили рублевые облигации почти на 540 млрд рублей (+60% месяц к месяцу) — самое высокое значение с начала года. Рост рынка долга в этом году продолжается, несмотря на повышение ключевой ставки ЦБ РФ. Ужесточение денежно-кредитной политики оказывает ограниченное влияние на рынок долга, поскольку эмитенты активно выпускают облигации с переменным купоном, замечают эксперты.
#новости
🎉 Результаты розыгрыша:
Победители:
1. Дмитрий
2. Михаил
Проверить результаты
🟢 Деньги не спят: ищем способы заработать больше 18%
В 19.00 стартовал прямой эфир на нашем YouTube-канале «Деньги не спят». Василий Олейник и Ирина Ахмадуллина поделятся своими обновленными стратегиями в условиях высокой ставки. Обсудят, что происходит с инфляцией, золотом и нефтью. Разберут внешние геополитические риски и все самое важное, что происходит в мировой экономике.
Есть вопросы по отдельным акциям? Задавайте в чате трансляции https://www.youtube.com/watch?v=I6_7gSc0DWk
И подписывайтесь на наше сообщество Т-Видео в VK, если испытываете сложности с просмотром видео на YouTube.
Инфляция замедляется. Началось?
Проводим традиционный аудиоэфир «Итоги недели». Он начинается в 17.00 мск.
Обсудим важные новости уходящей недели. В фокусе внимания: замедление инфляции, отскок индекса гособлигаций, дивиденды Яндекса и Сургутнефтегаза, другие важные новости, а также актуальные инвестидеи.
Сегодня «Итоги недели» ведет редактор Максим Ярыгин вместе с топ-авторами инвестсоцсети Пульс, на связи:
• Алексей Аверьянов — @Moneynomics
• Данил Кобелев — @DanilKobelev
Как подключиться?
Через приложение Т-Инвестиции, там нужно зайти через вкладку Пульс в раздел Эфиры. Также можно просто перейти по ссылке с помощью телефона. Записи эфиров сохраняются в том же разделе.
Слушайте #эфир Пульса!
Облигации перспективнее акций
Аналитики Т-Инвестиций опубликовали обновленный прогноз на год
Неделю назад ЦБ дал жесткий сигнал — период высоких ставок продлится долго из-за высокой инфляции. Наши аналитики, считают, что при базовом сценарии ставка начнет снижаться в декабре, но велика вероятность, что смягчение политики произойдет только в 2025 году.
Фондовый рынок уже отреагировал снижением котировок. Более агрессивная политика ЦБ будет оказывать давление на рынок акций — капиталы перетекают в облигации, инструменты денежного рынка и депозиты.
Поэтому аналитики Т-Инвестиций решили снизить прогноз по индексу Мосбиржи на конец 2024 года с 3 600-3 800 п. до 3 100-3 200 п. На середину 2025 года он может быть в диапазоне 3 400—3 600 п.
Наиболее перспективным классом активов с точки зрения доходности в следующие 12 месяцев выглядят облигации. ОФЗ, корпоративные и замещающие облигации подешевели, а значит доходности по ним выросли. Высокая текущая доходность вкупе с переоценкой, которая последует вслед за изменением процентных ставок, позволит с лихвой обогнать акции (даже с учетом дивидендов), денежный рынок и золото.
Подробный обзор можно прочитать в Пульсе.
📊 Как закрылась основная торговая сессия на российском рынке сегодня? Показываем в инфографике 👆
В лидерах роста и падения отмечаем акции и расписки компаний, которые входят в индекс Мосбиржи IMOEX. Курс доллара указываем по официальным значениям с сайта ЦБ.
Цифра дня
$24,9 млн — столько составила консолидированная выручка Nebius (нидерландской Yandex N.V.) по итогам второго квартала, показатель вырос в 5,3 раза. Скорр. чистый убыток снизился на 7% и составил $72,7 млн. Это первая публикация финрезультатов компании после финального этапа сделки по продаже Яндекса.
