627028
Телеграмм-канал Тинькофф Инвестиций. Аналитика, торговые идеи и просто хорошие тексты. Пишите письма на editors_wealth@tinkoff.ru Сайт https://www.tinkoff.ru/invest/products/premium/
НОВАТЭК наращивает добычу, но не все хорошо с реализацией продукции
Производитель и экспортер сжиженного природного газа (СПГ) опубликовал операционные результаты за третий квартал и девять месяцев 2024 года.
Добыча углеводородов продолжает увеличиваться. Основу роста все также составляют жидкие углеводороды. В основном это газовый конденсат, не попадающий под ограничения ОПЕК+. Рост обеспечивается дальнейшим вводом и разработкой новых газоконденсатных залежей, в том числе Северо-Часельское и Харбейское. В то же время снижение реализации отражается в остатках готовой продукции, которые по состоянию на 30 сентября возросли до 1,7 млн тонн.
Для газового бизнеса третий квартал ежегодно является сезонно слабым. Поддержку ему в этом году должно оказывать увеличение производства СПГ на Ямале, так как там не ведутся масштабные ремонты. Возможными причинами снижения реализации могли стать санкционное давление, а также увеличение доли поставок по долгосрочным контрактам, что на фоне роста добычи привело к увеличению запасов более чем в два раза.
В связи с наличием дальнейших санкционных рисков, неопределенности по текущим и новым СПГ проектам компании, сохраняем рекомендацию «держать» по акциям НОВАТЭКа.
#отчет
Нерезиденты выкупили активы на сумму около 2,5 млрд рублей в рамках второго этапа обмена
На что стоит обратить внимание сегодня
Компании
• Группа Астра: публикация операционных результатов за 9 месяцев 2024 года.
• Globaltrans: депозитарные расписки компании исключат из индексов акций Московской биржи в связи с предстоящим делистингом
• Детский мир: последний торговый день в стакане Т+1 в связи с ликвидацией публичной структуры эмитента.
Валютные курсы (ЦБ РФ)
USD/RUB: 96,07 (-1,20%).
EUR/RUB: 105,11 (-1,31%).
CNY/RUB: 13,48 (-1,58%).
Товарно-сырьевой рынок (9:20)
Urals: 72,52 (+0,65%).
Brent: 77,70 (-0,98%).
Золото: 2 658,83 (+0,06%).
Газ: 2,584 (-1,82%).
Что еще
• В рамках второго этапа обмена нерезиденты выкупили активы на сумму около 2,5 млрд рублей. Суммарно в ходе двух этапов было выкуплено замороженных активов на 10,6 млрд рублей. Это примерно 30% от объема, который был заявлен к обмену российскими инвесторами (35,3 млрд рублей). Между тем Инвестпалата — организатор обмена заблокированными активами — рассматривает возможность нового выкупа иностранных ценных бумаг. Однако его проведение потребует внесения в существующую процедуру изменений, которые учитывали бы инфраструктурные ограничения, наложенные на НРД. Также необходимо получить новое разрешение Правительственной комиссии по контролю за осуществлением иностранных инвестиций в РФ.
• Росалкогольтабакконтроль приостановил действие лицензии АО «Спиртзавод Чугуновский» (предприятие основано в 1913-м), принадлежащего Novabev Group с марта 2021 года. Все из-за ненадлежащей утилизации отходов спиртового производства.
• Ростелеком приобрел ГК «Солар» — аудитора в сфере информационной безопасности (ИБ). Покупка позволит реализовывать масштабные проекты в сфере ИБ, в том числе разрабатывать новые экосистемные решения, отметили в компании. Между тем, по оценкам отраслевых аналитиков, рынок аудиторских услуг в сфере информбезопасности в РФ по итогам 2024 года составит от 2,7 млрд до 4,5 млрд рублей и далее будет расти на 20—30% ежегодно, в том числе из-за требований регуляторов по кибербезопасности.
• Минфин РФ повысил прогноз по расходам на обслуживание госдолга в следующую трехлетку до 10,3 трлн рублей. Для сравнения: в период с 2022 по 2024 год расходы на обслуживание составили практически в два раза меньше — около 5,3 трлн рублей. Между тем в ведомстве отметили сохранившуюся приверженность к тому, что отношение долга к ВВП не должно превышать 20%.
#новости
📊 Как закрылась основная торговая сессия на российском рынке сегодня? Показываем в инфографике 👆
В лидерах роста и падения отмечаем акции и расписки компаний, которые входят в индекс Мосбиржи IMOEX. Курс доллара указываем по официальным значениям с сайта ЦБ.
Факт дня
Сегодня закончился второй раунд обмена заблокированными активами в рамках указа президента №844. Т-Инвестиции получили деньги от организатора обмена. В ближайшее время спишем часть заблокированных иностранных акций и зачислим деньги на счет.
1️⃣2️⃣3️⃣4️⃣5️⃣6️⃣3️⃣8️⃣9️⃣
Осенний чемпионат инвесторов РИЧ в самом разгаре! В нем принимает участие более 87 000 человек, и все они борются за призы на общую сумму 150 млн рублей 💰
Сегодня мы подвели итоги этапа РИЧ Спринт-1. Список сильнейших участников и их доходности можно узнать здесь.
На этой неделе завершается Спринт-3, а уже в понедельник стартует Спринт-4. В его рамках будет разыграно 7,5 млн рублей 🔥 Кроме того, добавится новая номинация «Инвесткомбо». Ее суть заключается в том, что участникам нужно будет совершить хотя бы одну сделку с каждым из перечисленных инструментов: фондом, акцией, фьючерсом, опционом и облигацией. При этом нужно показать лучшую, по сравнению с другими инвесторами, доходность 🚀
Напомним, что в наших соревнованиях есть категории для участников любого уровня: от самой легкой, которая включает инвесторов со стартовым портфелем до 10 тысяч рублей, до самой тяжелой, в которую выделили участников с портфелями от 3 млн рублей.
Участие в турнирах бесплатное, присоединиться и попробовать свои силы могут клиенты Т-Инвестиций, у которых есть брокерский счет с балансом не менее 1 000 рублей, а также профиль в соцсети Пульс.
⬇️ Зарегистрироваться на турниры можно по ссылке.
✈️ Аэрофлот: полет нормальный
Какие цели на горизонте?
Крупнейший российский авиаперевозчик опубликовал позитивные операционные результаты за сентябрь и третий квартал 2024 года.
Темпы роста пассажиропотока в третьем квартале ожидаемо снизились, в основном на фоне ухода эффекта низкой базы прошлого года. Международные перелеты остаются главным драйвером операционных результатов Аэрофлота. В третьем квартале пассажиропоток на заграничных направлениях вырос более чем на 25% г/г.
Генеральный директор компании недавно поделился целями авиаперевозчика по увеличению пассажиропотока до 55 млн пассажиров в 2024 году. Аналитики Т-Инвестиций считают цель вполне достижимой с учетом опубликованных операционных результатов. В то же время дальнейший рост показателей группы в 2025 году может быть осложнен текущим высоким уровнем загруженности кресел.
Мы сохраняем нейтральный взгляд на акции авиаперевозчика из-за текущего высокого уровня загруженности флота, а также неопределенности со сроками поставок российских самолетов в будущем.
#отчет
День трейдера на Толк-2024
Одним из самых уникальных событий в программе Толк-2024 станет день трейдера 25 октября! 🔥 Он будет интересен прежде всего тем, кто стремится улучшить свои навыки в трейдинге и совершать сделки на профессиональном уровне 🦾
Модератор этого дня — Василий Олейник, трейдер, ведущий шоу «Деньги не спят» и активный блогер Пульса.
Самое важное о программе:
🎙 В рамках программы дня трейдера Василий Олейник проведет воркшоп, на котором поделится лайфхаками для оценки рынка.
🎙 На отдельной дискуссии блогер Пульса Яков Николотов-Бородин (Cocklomax) и руководитель продуктов для трейдеров Т-Инвестиции Денис Иванов будут разоблачать мифы, связанные с теханализом и другими аналитическими приемами.
🎙 Профи-диспут о подходах в трейдинге проведет уникальный состав: инвестор-трейдер Василий Олейник, интрадейщик-скальпер Олег (linmath), трейдер-спекулянт Александр Цветков.
🎙 Далее Василий Олейник и директор компании Investland Игорь Вагизов поговорят о том, какие стратегии торговли работают на рынке сегодня. У Игоря 25 лет опыта на бирже, он управлял активами и ПИФами в УК «Парма-Менеджмент» и возглавлял филиал инвесткомпании Тройка Диалог.
🎙 На вечернем воркшопе блогер Пульса Владислав Деркач (vadya93) будет рассказывать, как искать точку входа и выхода, разбирая сделки.
🎙 О простых и понятных стратегиях для прибыльной торговли и о том, на чем сейчас можно «сделать иксы», поговорят профессиональный спекулянт Ладимир Семенов и Василий Олейник.
День трейдера будет доступен только на тарифе Gold и выше. А подписчикам этого канала мы дарим промокод на скидку 35% — тогда принять участие в Толке с полной программой вы сможете за 960 рублей. А если вы пока не совершали сделок, то получите 1 000 рублей на брокерский счет.
❗️Чтобы воспользоваться скидкой, введите при оплате промокод TOLKPULSE35
Присоединяйтесь к Толку, чтобы не пропустить все самое интересное!
В России ужесточили условия ухода иностранного бизнеса из страны
На что стоит обратить внимание сегодня
Компании
• Аэрофлот: публикация операционных результатов за сентябрь 2024 года.
• Газпром нефть: последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов за первое полугодие 2024 года (51,96 рубля на акцию). Дивдоходность выплаты — 7,4%.
Валютные курсы (ЦБ РФ)
USD/RUB: 97,24 (+0,30%).
EUR/RUB: 106,51 (+0,08%).
CNY/RUB: 13,69 (+0,04%).
Товарно-сырьевой рынок (9:30)
Urals: 71,77 (-1,13%).
Brent: 78,19 (-0,61%).
Золото: 2 643,42 (+0,52%).
Газ: 2,684 (+0,34%).
Что еще
• Минфин РФ по требованию Кремля ужесточил условия ухода иностранного бизнеса из России. Минимальный дисконт при продаже активов вырастет с 50% до 60%, а добровольный взнос в бюджет — с 15% до 35% от рыночной стоимости актива. Таким образом, иностранные продавцы смогут получить лишь 5% от рыночной цены проданных предприятий. Кроме этого, сделки по покупке и продаже иностранных активов стоимостью свыше 50 млрд рублей будут совершаться только при наличии согласия президента РФ.
• Выплавка стали в России сокращается девятый месяц подряд. По итогам сентября российские металлурги произвели 5,4 млн тонн стали, что на 13,5% меньше, чем за тот же период 2023 года. Производство падает на фоне слабого спроса в строительной отрасли, которая испытывает давление из-за высоких процентных ставок и снижения объемов экспорта.
• Ассоциация крупнейших промышленных компаний, включая Росатом, Газпром нефть и Транснефть, обратилась к правительству с просьбой продлить сроки перевода критической информационной инфраструктуры (КИИ) на российское программное обеспечение. Сейчас законом предусмотрен полный переход на отечественное ПО до 2025 года. Для ряда проектов компании просят продлить сроки до 2027 года.
• Банк России временно отменил ограничение полной стоимости кредитов (ПСК) по ипотеке. Решение позволит банкам без нарушения закона по предельному уровню ПСК отразить в ипотечных ставках основные изменения на финансовом рынке, в том числе связанные с решениями по ключевой ставке. Новые правила грозят конечным покупателям квартир переплатой примерно на 10%, считают эксперты.
#новости
📊 Как закрылась основная торговая сессия на российском рынке сегодня? Показываем в инфографике 👆
В лидерах роста и падения отмечаем акции и расписки компаний, которые входят в индекс Мосбиржи IMOEX. Курс доллара указываем по официальным значениям с сайта ЦБ.
Цитата дня
«Есть инициативы, и, наверное, они правильные — создать параллельное семейство индексов, которые будут состоять только из фишек публичных обществ, которые надлежащим образом раскрывают информацию, следуют своим обещаниям», — сказал глава набсовета Мосбиржи Сергей Швецов, его слова приводит РБК.
Металлические фьючерсы в Т-Инвестициях
Как заработать на изменении цены цветных металлов? Можно совершать сделки с акциями компаний-производителей, однако на их котировки могут влиять не только цены на сырье, но и корпоративные новости. Тем, кто хочет напрямую отыгрывать изменения мировых цен на металлы, подойдут фьючерсы.
Московская биржа запустила торги расчетными фьючерсными контрактами на алюминий, медь, цинк и никель. Эти металлы играют значимую роль в мировой промышленности и имеют прямую связь с динамикой мировой экономики. Фьючерсные контракты быстрее других активов реагируют на колебания спроса и предложения, различные ситуации в промышленных отраслях, политические и экономические новости из добывающих металлы стран, природные и техногенные катастрофы.
С помощью фьючерсов можно зарабатывать не только на росте цены металлов, но и на продаже контракта в шорт в расчете на снижение стоимости базового актива. Найти новые контракты можно в нашем каталоге по кратким обозначениям:
• алюминий — ANZ4, ANH5;
• медь — CoV4, CoX4, CEZ4, CEH5;
• цинк — ZCZ4, ZCH5;
• никель — NCZ4, NCH5, NlV4, NlX4.
Пока не знаете, как зарабатывать на фьючерсах? Изучите наш видеокурс или пройдите урок в Академии инвестиций.
#фьючерсы
📊 Как закрылась основная торговая сессия на российском рынке сегодня? Показываем в инфографике 👆
В лидерах роста и падения отмечаем акции и расписки компаний, которые входят в индекс Мосбиржи IMOEX. Курс доллара указываем по официальным значениям с сайта ЦБ.
Цифра дня
С 9 января 2025 года стартуют торги акциями российской ИКС 5, которая управляет магазинами Пятерочка, Перекресток и Чижик.
Коррекция на рынке: пережить и заработать
Подкаст Жадный Инвестор в прямом эфире сегодня в 17.00 мск
Главный экономист Т-Инвестиций Софья Донец и главный аналитик Т-Инвестиций Кирилл Комаров в прямом эфире отвечают на вопросы инвесторов и ведущей Анастасии Тушнолобовой. Темы:
• Федеральный бюджет на 2025 год.
• Почему мы повысили прогноз по ключевой ставке?
• Заседание ЦБ: к чему готовиться инвесторам?
• Нефтяной рынок: цены, акции, дивиденды
• Золото на хаях: стоит ли докупать?
• От каких компаний ждем рекордные дивиденды?
Трансляции в ВК и YouTube.
#подкаст
ТКС Холдинг возвращается к дивидендам
ТКС Холдинг, головная компания Т-Банка, анонсировала первые дивиденды с 2021 года. Вот что сообщается в аккаунте эмитента в Пульсе:
• Совет директоров ТКС Холдинга рекомендовал выплатить дивиденды за 9 месяцев 2024 года.
• Размер выплаты — 92,5 рубля на акцию.
• Дивдоходность — почти 4%.
• После сделки по покупке Росбанка общее количество акций составляет 268,2 млн, поэтому общая сумма дивидендов достигнет 24,8 млрд рублей.
• Вопрос рассмотрят акционеры на собрании 14 ноября.
• В будущем планируются выплаты каждый квартал.
#дивиденды
За девять месяцев Сбер уже заработал больше триллиона рублей
Что дальше?
Самый крупный банк России опубликовал отчет по РПБУ за сентябрь и девять месяцев 2024 года.
Темпы роста кредитования физлиц и юрлиц замедлились. Качество кредитного портфеля остается стабильным. Частные клиенты хранят все больше денег в Сбере на фоне увеличения максимальной ставки по вкладам.
Процентные доходы за сентябрь показали более слабый рост, чем в прошлом месяце. При этом чистой прибыли удалось остаться вблизи значений августа. По оценкам аналитиков Т-Инвестиций, за весь 2024 год прибыль Сбера может оказаться выше значения за 2023 на 6-7% и превысить отметку в 1 600 млрд рублей. В таком случае инвесторы в следующем году смогут рассчитывать на выплату дивидендов в размере около 37 рублей на акцию.
Мы сохраняем рекомендацию на покупку бумаг Сбера с целевой ценой в 331 рубль.
#отчет
📊 Как закрылась основная торговая сессия на российском рынке сегодня? Показываем в инфографике 👆
В лидерах роста и падения отмечаем акции и расписки компаний, которые входят в индекс Мосбиржи IMOEX. Курс доллара указываем по официальным значениям с сайта ЦБ.
Цифра дня
Частные инвесторы в сентябре чаще продавали акции, чем покупали. Как сообщил ЦБ, в сентябре нетто-продажи физлиц на рынке акций составили 10,7 млрд руб. В августе такие продажи составили 17,9 млрд руб. С мая по июль частные инвесторы совершали нетто-покупки.
Вычет на ИИС от зарплаты и инвестиции нерезидентов
Какими инициативами поделился председатель набсовета Мосбиржи
Председатель наблюдательного совета Московской биржи Сергей Швецов сегодня выступил на IPO форуме. Он заявил о необходимости привязать налоговый вычет по ИИС к заработной плате — в размере 6%. В таком случае в инвестировании будут заинтересованы люди со значительными доходами (более 6,7 млн рублей в год). Сейчас налоговый вычет на ИИС зависит только от размера уплаченного НДФЛ и ограничивается процентом налога от суммы пополнения счета — до 400 000 рублей в год.
Другая инициатива — разрешить нерезидентам инвестировать замороженные средства со счетов типа С в российские активы. Напомним, что счета нерезидентов типа С по указу президента ранее были заблокированы. Распоряжаться напрямую активами с этих счетов граждане иностранных государств не могут.
Озвученные идеи находятся именно в статусе инициатив. Будут ли они реализованы или вынесены на рассмотрение регулирующим органам — пока неизвестно.
#новости
🖥 Группа Астра отчитывается о двукратном росте отгрузок
Отгрузки группы Астра за девять месяцев 2024 года достигли 10,1 млрд рублей. Это сумма контрактов на поставки программного обеспечения с учетом НДС. Год к году главный операционный показатель бизнеса вырос на 98%. В третьем квартале рост отгрузок заметно ускорился, в сравнении с динамикой за полгода, когда они увеличились на 64%. Астре удается показывать хорошие темпы, несмотря на традиционную сезонность (обычно 50% отгрузок приходится на четвертый квартал).
Компания развивает новые продукты и направления, а также расширяет клиентскую базу. Например, в третьем квартале Сбер перешел на использование Termidesk. Это сервис Астры по виртуализации рабочих мест, который заменил зарубежный Citrix.
Астра продолжает следовать намеченному плану и идти к реализации объявленной весной этого года цели — трехкратного роста бизнеса к концу 2025 года.
Аналитики Т-Инвестиций считают, что цель для компании вполне достижима. Однако есть вероятность давления на рентабельность роста расходов на персонал. Финансовые результаты Астра опубликует в конце ноября. Сейчас сохраняем нейтральный взгляд по бумагам представителя IT-сектора. Таргет установим после публикации финансового отчета.
#новости
О чем говорят инвесторы: дивиденды ТКС, потенциал нефтяников, результаты Сбера
Подводим итоги недели традиционным дайджестом самых обсуждаемых активов в нашей социальной сети для инвесторов Пульс. Если вы еще не с нами в Пульсе, рекомендуем присоединиться 😉
#SBER — 830 упоминаний
Сбер опубликовал отчетность за сентябрь и девять месяцев 2024 года. Результаты позитивные: чистая прибыль, заработанная банком с начала года, составила 1,19 трлн рублей. По оценкам аналитиков Т-Инвестиций, за весь 2024 год прибыль Сбера может превысить отметку в 1,6 трлн рублей (+7% к тому же показателю за 2023 год). В этом случае инвесторы смогут рассчитывать на выплату дивидендов около 37 рублей на акцию. Целевая цена на горизонте года — 331 рубль за бумагу.
#TCSG — 704 упоминания
Совет директоров ТКС Холдинга рекомендовал выплатить промежуточные дивиденды за три прошедших квартала 2024 года. Размер выплаты — 92,5 рубля на акцию. Общая сумма дивидендов составит 24,8 млрд рублей. В дальнейшем ТКС планирует перейти к ежеквартальным выплатам. Вопрос о выплате дивидендов будет рассмотрен на собрании акционеров 14 ноября.
#VTBR — 644 упоминания
На минувшей неделе президент России Владимир Путин разрешил ВТБ проводить сделки с акциями самого банка и его дочерних компаний, принадлежащими инвесторам из недружественных стран. За несколько часов бумаги VTBR подорожали на этой новости примерно на 5% — инвесторы приготовились к возможному выкупу акций с дисконтом у нерезидентов. Однако банк пояснил, что выкупать акции не планирует, а разрешение президента на сделки необходимо для реорганизации внутри компании. Рынок отреагировал коррекцией бумаг ВТБ на те же 5%.
#LKOH — 547 упоминаний
Утром в понедельник на фоне роста цен на нефть акции Лукойла начали дорожать и впервые с июля преодолели отметку в 7 000 рублей. Инвесторы в Пульсе отреагировали на рост котировок LKOH с воодушевлением, однако радость оказалась кратковременной: к концу недели бумаги скорректировались до отметки 6 800 рублей. По мнению аналитиков Т-Инвестиций, у акций Лукойла есть потенциал роста. Целевая цена на горизонте года — 8 500 рублей (доходность по текущим ценам — около 25%).
#TATN — 448 упоминаний
У акций Татнефти на этой неделе случился дивидендный гэп. Во вторник утром бумаги нефтяной компании подешевели примерно на 5%, а в течение недели потеряли еще около 3%. По мнению аналитиков Т-Инвестиций, у бумаг TATN есть потенциал для роста: целевая цена на горизонте года — 800 рублей на акцию (доходность по текущим ценам — около 30%).
⏳ Почему время работает против рубля и есть ли шансы на рост рынка?
В 19.00 запустили прямой эфир на нашем канале «Деньги не спят», присоединяйтесь!
Василий Олейник и Ирина Ахмадуллина разберут, почему деньги уходят с рынка и к каким последствиям это может привести. Обсудят предвыборный поворот в США и его влияние на российских инвесторов. А также поговорят про падение рубля — будут ли ускоряться темпы?
Есть вопросы? Задавайте в чате трансляции. Запись будет доступна после эфира — на YouTube, VK и Rutube.
Банки, дивиденды и минимумы RGBI
Проводим традиционный аудиоэфир «Итоги недели». Он начинается в 17.00 мск.
Обсудим важные новости уходящей недели. В фокусе внимания успехи банковского сектора, очередной минимум индекса гособлигаций, а также актуальные инвестидеи.
Сегодня «Итоги недели» ведет редактор Максим Ярыгин вместе с топ-авторами инвестсоцсети Пульс, на связи:
• Александр Шаролапов Borodainvestora
• Анатолий Шпаков Anatoly.Shpakov
Как подключиться?
Через приложение Т-Инвестиции, там нужно зайти через вкладку Пульс в раздел Эфиры. Также можно просто перейти по ссылке с помощью телефона. Записи эфиров сохраняются в том же разделе.
#эфир
💊 IPO Озон Фармацевтики: прямой эфир с менеджментом уже начался
Подключайтесь и задавайте вопросы
Сегодня новый представитель рынка здравоохранения объявил о старте сбора заявок в рамках первичного размещения акций на Московской бирже.
Ведущая шоу «Деньги не спят» Ирина Ахмадуллина встретится с исполнительным директором компании Андреем Горшковым и финансовым директором Галиной Кремер. Узнаем все самое важное о новом эмитенте. Вы можете задавать вопросы в чате трансляции, ответим на самые интересные 😉
Посмотреть эфир можно в ВК и на YouTube.
#ipo
🚀 Сегодня начинаем сбор заявок на участие в IPO Озон Фармацевтики
🔹 Крупнейший производитель дженериков в России установил индикативный ценовой диапазон на уровне 30—35 рублей за одну акцию. Это соответствует рыночной капитализации компании в размере 30—35 млрд рублей.
🔹 Сбор заявок продлится до 16 октября, а начало торгов акциями под тикером OZPH ожидается 17 октября.
🔹 Институциональные инвесторы уже проявили интерес в объеме более 50% от ожидаемого размера сделки.
📍 Ознакомиться с подробным анализом компании и расчетом ее справедливой стоимости можно в нашем обзоре.
📍Подать заявку на участие можно тут 👈
#ipo #размещение
🆕 «Подсчитали — прослезились»
Встречайте большой спецвыпуск Private Talks
В этот раз мы решили разобраться, что происходит на рынке труда в России, и для этого позвали к нам в студию трех экспертов: профессора МГУ Наталью Зубаревич, генерального директора компании HeadHunter Дмитрия Сергиенкова и демографа Алексея Ракшу.
В этом интервью Мая Нелюбина подробно обсудила с гостями, почему в России возник дефицит рабочей силы и к каким проблемам в экономике может привести кадровый голод. Сколько еще будут расти зарплаты и могут ли мигранты помочь исправить ситуацию на рынке труда. А также поговорили о демографическом кризисе, его последствиях и о том, почему дальнейший подъем пенсионного возраста неизбежен. И еще узнали о перспективах бизнеса HeadHunter — за счет чего компания планирует расти дальше.
Смотрите выпуск и делитесь своими мыслями в комментариях.
Приключения Марка Твена на фондовом рынке
Марк Твен — гениальный писатель, чьи произведения стали классикой мировой литературы. Но немногие знают, что Твен был еще и неудачливым инвестором, потерявшим состояние на своих вложениях. Посмотрим на его ошибки и постараемся их не повторять.
🖨 Вот такие стартапы
Писатель с энтузиазмом вкладывал гонорары от своих книг в различные проекты, часто сомнительные. Например, Твен инвестировал в разработку новой автоматической машины для печати, которая должна была перевернуть газетный рынок. Однако изобретатель долго отказывался выпускать продукт, ссылаясь на необходимость доработок. Так прошло 14 лет. Когда машина вышла в продажу, увы, технология уже устарела и продукт проигрывал более простым и дешевым аналогам, которые успели занять нишу. С перерасчетом на инфляцию Марк Твен потерял на инвестиции в этот стартап около 4 млн долларов.
👀 Торги вслепую
Твен был уверен, что у него получится быстро разбогатеть на фондовом рынке, но он не был готов изучать компании, бумаги которых покупал. Писатель активно играл на бирже, однако его инвестиционные решения часто основывались на слухах, советах брокеров и собственной интуиции, которая, увы, подводила. Причем Твену кругом не везло: он неудачно вкладывал деньги в одни компании, отказываясь от потенциально выгодных инвестиций в другие.
Однажды писатель купил акции Орегонской трансконтинентальной железной дороги за 78 долларов за бумагу. Какое-то время они росли, но на рынке образовался и лопнул пузырь. Твен зафиксировал убыток: 12 долларов за акцию.
Известный ученый Александр Белл предлагал Твену вложиться в разработку аппарата для удаленной передачи речи. Но писатель уже не верил в «революционные» продукты и от сделки отказался. Впоследствии Белл успешно изобрел первый телефон, а основанная им компания Bell Company стала прародителем известного во всем мире коммуникационного гиганта AT&T.
📝 Что в итоге?
История финансовых неудач Марка Твена — это напоминание о том, что даже самые талантливые люди могут быть уязвимы перед собственными иллюзиями и незнанием законов рынка. К инвестициям нужно подходить ответственно, предварительно оценив и изучив компании, в которые вы вкладываете деньги.
#фанфакт
Годовая инфляция в России замедлилась до 8,6%
На что стоит обратить внимание сегодня
Компании
• Novabev Group: последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов за первое полугодие 2024 года (12,5 рубля на акцию). Дивдоходность выплаты — 1,9%.
• НОВАТЭК: последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов за первое полугодие 2024 года (35,5 рубля на акцию). Дивдоходность выплаты — 3,6%.
• Селигдар: последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов за первое полугодие 2024 года (4 рубля на акцию). Дивдоходность выплаты — 7%.
Валютные курсы (ЦБ РФ)
USD/RUB: 96,95 (+0,87%).
EUR/RUB: 106,42 (+0,69%).
CNY/RUB: 13,69 (+0,78%).
Товарно-сырьевой рынок (9:30)
Urals: 72,79 (+0,27%).
Brent: 76,77 (+0,56%).
Золото: 2 616,09 (+0,32%).
Газ: 2,636 (-0,90%).
Что еще
• Инфляция в России в годовом выражении снизилась до 8,6%. С начала 2024 года рост цен составил 5,87%. При этом за неделю (с 1 по 7 октября) был зафиксирован рост цен на 0,14% по сравнению с инфляцией 0,19% неделей ранее.
• По итогам 9 месяцев 2024 года доходы федерального бюджета РФ достигли 26,3 трлн рублей (+33,2% год к году), а расходы — 26,1 трлн рублей (+23,3%). Таким образом, профицит бюджета с начала года составил около 169 млрд рублей. Прибавили обе составляющие доходной части: ненефтегазовых доходов собрано 18 трлн рублей (+27%), а нефтегазовые сборы на фоне подорожавшей за год нефти выросли до 8,3 трлн рублей (+48%). Между тем последний раз доходы федерального бюджета за 9 месяцев превышали расходы в 2022 году. Тем не менее в Минфине ожидают, что в последнем квартале 2024 года ситуация изменится и небольшой промежуточный профицит по итогам всего года сменится заметным дефицитом.
• Президент России Владимир Путин подписал распоряжение, позволяющее банку ВТБ проводить сделки со своими акциями, принадлежащими инвесторам из недружественных государств, и с акциями дочерних компаний. Ранее, в августе 2022 года, глава государства запретил сделки с долями банков и компаний топливно-энергетического комплекса, принадлежащими акционерам из недружественных стран. Однако в 5-м пункте этого документа сказано, что сделки и операции, запрещенные в соответствии с ним, могут быть совершены на основании специального решения президента.
• Российские власти прикрыли лазейку с использованием акций отечественных компаний на счетах С. Теперь открывать лицевые счета данного типа для депозитариев, которые учитывают права иностранцев на акции российских компаний, и проводить с ними операции будут регистраторы, ведущие соответствующий реестр ценных бумаг. Временный порядок будет действовать до конца 2025 года.
#новости
🚘 Разыгрываем автомобиль среди участников Толк-2024!
Хорошая новость для всех, кто собирается поучаствовать в нашем инвестиционном онлайн-интенсиве Толк! В рамках мероприятия мы не только дадим участникам новые знания о финансах, но и разыграем призы от наших партнеров, среди которых Jaecoo, сервис Авто в Т-Банке, Путешествия в Т-Банке, Яндекс, Positive Technologies, Аэрофлот, Циан, Whoosh, Henderson, Группа Астра, группа компаний Мать и дитя.
❗️ Например, среди гостей мы разыграем новенький Jaecoo J8 Supreme от сервиса Авто в Т-Банке! Jaecoo — постоянный партнер сервиса Т-Банка по покупке автомобилей. Модель J8 обладает современным дизайном, интеллектуальной ходовой системой, повышенным уровнем комфорта и безопасности.
Все, кто купил билеты на Толк, уже участвуют в розыгрыше 😉 Для тех, кто еще только задумывается об участии, самое время действовать!
Не упускайте возможность научиться новому и получить призы с Толком. Кроме возможности выиграть автомобиль, вас ждет розыгрыш 10 млн рублей и много подарков от партнеров. Среди них:
• сертификат на 300 000 рублей от Путешествий в Т-Банке;
• по 50 тысяч миль трем счастливчикам от Аэрофлота;
• две игровые приставки Sony PlayStation от Positive Technologies;
• сертификаты на поездки и мерч от Whoosh;
• умный телевизор и станции от Яндекса;
• подарочные карты и бонусы от Henderson;
• наушники Bose QuietComfort 45 и ноутбук Aquarius от Группы Астра;
• 10 зарядных станций 3 в 1 от Циана.
Скорее регистрируйтесь!
🛴 Whoosh: с операционкой все хорошо, но долги ставят палки в колеса
Кикшеринговая компания опубликовала операционные результаты за девять месяцев 2024 года.
Динамика роста поездок совпадает с результатами за первые полгода. Компания продолжила наращивать базу клиентов, количество поездок на пользователя, а также расширять географию присутствия.
Whoosh планирует продолжить инвестиции в собственный флот, а также сконцентрироваться на операционной эффективности бизнеса, что должно нивелировать увеличение расходов на содержание и обслуживание парка. Однако, отметим, высокие процентные ставки негативно сказываются на финансовых результатах компании.
Мы сохраняем позитивный взгляд на акции Whoosh. Но пересматриваем наш таргет в 272 рубля на фоне давления на акции долговых обязательств компании при высоких ставках.
#отчет
Что значит для инвестора дробление акций Русагро?
Агрохолдинг объявил о старте дробления акций российской компании ПАО Группа Русагро. Бумаги изменят номинальную стоимость с 30 рублей до 2,5 рубля. Номинальная стоимость акций указана в уставном капитале компании. От цены на бирже она не зависит и может сильно от нее отличаться. Это не тот сплит, перед которым останавливаются торги и после которого меняется количество бумаг в портфеле и их цена.
На Московской бирже сейчас торгуются расписки компании, которые дают право на владение иностранными акциями кипрского холдинга ROS AGRO plc. При этом одна акция сейчас соответствует пяти распискам. Русагро дробит акции именно российской компании, а не кипрского холдинга. Это нужно, чтобы затем бумаги легче было распределить между держателями расписок в рамках процесса принудительной редомициляции.
Аналитики Т-Инвестиций считают, что сплит не окажет фундаментального влияния на котировки расписок. Мы сохраняем таргет 1 500 рублей за бумагу на горизонте года. Ожидаем приостановку торгов бумагами в декабре, а затем решения по дивидендам после завершения переезда в феврале-марте 2025-го.
#новости
Экспорт сжиженного природного газа из РФ за 9 месяцев 2024 года вырос почти на 5%
На что стоит обратить внимание сегодня
Компании
• Сбербанк: публикация финансовых результатов по РПБУ за сентябрь и девять месяцев 2024 года.
Валютные курсы (ЦБ РФ)
USD/RUB: 96,11 (+0,04%).
EUR/RUB: 105,69 (+0,36%).
CNY/RUB: 13,58 (+0,20%).
Товарно-сырьевой рынок (9:30)
Urals: 72,69 (+0,05%).
Brent: 77,28 (+0,10%).
Золото: 2 615,77 (-0,24%).
Газ: 2,738 (-0,29%).
Что еще
• Экспорт российского сжиженного природного газа (СПГ) в январе — сентябре вырос почти на 5% год к году, до 24,4 млн тонн. При этом НОВАТЭК — крупнейший независимый производитель природного газа в России — активно перенаправляет экспорт своего СПГ из Европы в Азию, пока открыта навигация по Севморпути.
• Мосбиржа предложила ограничить торги акциями вне торговой площадки в течение года с момента IPO. Ограничения на внебиржевые торги для таких бумаг будут способствовать их ликвидности.
• Банк России намерен повысить прозрачность рынка IPO для роста доверия к нему со стороны частных инвесторов. Регулятор предлагает включать в проспект эмиссии прогнозы компании на 12 месяцев, а также публично раскрывать аналитические отчеты. Кроме этого, ЦБ РФ считает необходимым повысить ответственность организаторов IPO за их результаты и создать единые стандарты для документации, касающейся первичных публичных размещений.
• Чистый приток средств в розничные паевые инвестиционные фонды в сентябре 2024 года достиг рекордных 67 млрд рублей. При этом на фоне роста ключевой ставки основной интерес сохранялся к фондам денежного рынка, которые показали приток 69,4 млрд рублей, что на 25% выше показателя августа. Одновременно с этим инвесторы продолжили выводить средства из фондов акций (минус 5,3 млрд рублей), а также из фондов смешанного типа (минус 5,8 млрд рублей), но более медленными темпами, чем в предыдущие месяцы. Полноценный возврат интереса к фондам акций и облигаций ожидается лишь при смягчении монетарной политики Банка России, считают эксперты.
#новости
💫 Новый конкурс для подписчиков Т-Инвестиций
Разгадывайте кроссворды и получайте акции ТКС Холдинга. Условия просты:
• Нужно быть подписчиком телеграм-канала Т-Инвестиций;
• Разгадайте все слова кроссворда;
• Ответы принимаем в комментариях к этому посту;
• Нужно написать все ответы в одном сообщении;
• Отредактированные ответы не учитываются;
• Победителем станет седьмой ответивший правильно на все вопросы.
🪙Итак, вопросы:
1. Иногда акции дробят — это сплит. А есть еще обратный сплит, что это?
2. Бывает горит красным, а бывает — зеленым. Можно найти в соборах, магазинах и в нашем Терминале.
3. Когда-то давно долговые бумаги были бумажными. При выплате дохода по ним, загаданное слово отрывали или отрезали.
4. Говорят, что молчание — это оно и есть. Хранить его можно дома в слитках, а можно на брокерском счете. Из него делают украшения, а иногда и зубы.
5. Важный показатель для инвестора, который принял участие в IPO.
Итоги первого розыгрыша подведем через неделю, юридические условия тут. Дерзайте!👇
👆 Узнали у Ирины Ахмадуллиной из шоу «Деньги не спят», о чем она расскажет всем, кто успеет зарегистрироваться на Толк-2024.
🎁 А вот бонус от Ирины: при покупке билетов на Толк по промокоду AKHMADULLINA вы сможете получить скидку 35% на тарифы Gold и Platinum. Просто введите промокод при оформлении билета — и цена уменьшится.
До встречи на Толке!
