117917
Рассказываем о фондовом рынке и личных финансах. Официальный канал сервиса для инвестиций РБК Quote
🚩 В период высоких ставок растет риск дефолтов, в такое время работа представителя владельцев облигаций (ПВО) становится особенно важной. Про этого участника рынка можно сказать по аналогии с системным администратором в любом офисе: когда все работает, про него никто не вспоминает, но как только что-то ломается, то первым делом за помощью идут к нему.
Также и с ПВО: инвесторы зачастую заходят на его страничку раскрытия, когда уже все случилось, хотя там задолго до дефолта бывают очевидные «подсказки», что у эмитента не все в порядке — достаточно следить за запросами, направленными от ПВО к эмитенту, его ответами или их отсутствием.
Юрисконсульт ЮЛКМ Наталья Черкасова в колонке для «РБК Инвестиций» рассказала
💱 что делает представитель владельцев облигаций для того, чтобы «все работало», то есть эмитент выполнял обязательства по долгу,
💱 на какие красные флаги обращает внимание,
💱 когда и как включает аварийные огни,
💱 что делают ПВО при дефолте и почему не всегда просуживают долг;
💱 какие проблемы возникают при проведении общего собрания владельцев облигаций (ОСВО),
💱 чего ожидают ПВО для улучшения своей работы.
💱 Пока дефолт не грянет 👉 как работают представители владельцев облигаций
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
📚 Читайте интересные материалы за неделю в каналах наших коллег:
🗣 РБК. Новости. Главное. Что Трамп сказал в интервью Time про Россию, Украину и процесс урегулирования
/channel/rbc_news/116883
🏙 РБК Pro. Эра корпораций. Почему на Западе вымирает малый бизнес
/channel/rbc_pro/4220
₿ РБК Крипто. Биткоин вновь обошел серебро и стал 6-м по величине торгуемым активом в мире
/channel/RBCCrypto/19001
🏗 РБК Недвижимость. Ставки аренды элитных квартир на 60% превысили бюджет реального спроса
/channel/realty_rbc/4018
🍾 РБК Life. Мужчина заработал на дом благодаря бутылкам
/channel/rbc_life/9502
🧠 Дело в тебе. Поиск нестандартных решений в бизнесе — три полезных методики
/channel/trends_education/1526
🚗 AUTONEWS. В Шанхае открылся международный автосалон. Все новинки по хэштегу #Шанхай2025
/channel/anrbc/10775
🤓 РБК Тренды. Чему учиться в 2025 году: переобучение и цифровая зрелость
/channel/rbc_trends/10636
💄РБК Стиль. Топ-100: «РБК Стиль» составил список лучших косметических брендов России
/channel/rbcstyle/4135
🍷 РБК Вино. Что привезти из Смоленска: шесть интересных гастросувениров
/channel/rbc_wine/2397
🏀 РБК Спорт. Майку Коби Брайанта с дебютного сезона НБА продали за рекордные $7 млн
/channel/rbc_sport/26185
Папка со всеми Telegram-каналами РБК
/channel/addlist/JWdvnvk5xHk0YjRi
🏠 2024 год стал прорывным для сегмента закрытых паевых инвестиционных фондов (ЗПИФов): объем активов вырос на ₽3,6 трлн — до ₽14,6 трлн, число пайщиков удвоилось. Главным драйвером среди них стали рыночные ЗПИФы недвижимости, через которые частные инвесторы могут заработать на аренде и росте цен без покупки квартиры, коммерческой недвижимости или земли.
Старший аналитик по паевым фондам «Эйлер Аналитические Технологии» Елена Бакланова рассказала о сути, доходности, плюсах и минусах таких фондов:
✔️ Доходность: в среднем 18,4% годовых — за счёт дивидендов и роста стоимости пая
✔️ Минимальный порог входа: от ₽1 тыс.
✔️ Налоговые льготы
✔️ Высокие комиссии: 5%+
✔️ Невысокая ликвидность — из 36 фондов торгуются на бирже 26
✔️ Арбитраж — дисконт доходит до 10–36% к реальной стоимости активов
✔️ Доля недвижимости в фонде может быть меньше 50%, несмотря на название, но при этом показывать высокую доходность
Подробный и критический обзор ЗПИФов недвижимости, сегмент которых может еще больше вырасти в 2025 году, для тех, кто ищет дополнительные инструменты для диверсификации 👇
💱 Копилка для инвесторов в недвижимость 💱 сколько можно заработать на ЗПИФах
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
🟡Апрель был месяцем рубля — доллар продолжил снижение и с начала года потерял почти 19% стоимости. В пользу национальной валюты сложились все звезды:
⭐️ Падение доллара к мировым валютам;
⭐️ Интерес иностранцев к рублевым активам;
⭐️ Низкий спрос на валюту для импорта;
⭐️ Бюджетные операции Минфина и ЦБ;
⭐️ Сохранение высоких процентных ставок.
Но эксперты предупреждают: в дальнейшем такой комбинации факторов может уже не быть. «РБК Инвестиции» поговорили с аналитиками и узнали, что будет происходить на валютном рынке в мае. В конце материала бонус: таргеты по доллару, евро и юаню на май.
«Звезды сошлись» для рубля в апреле💱Что будет с долларом в мае 2025-го
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
ЦБ по-прежнему осторожен и явных надежд на скорое смягчение политики не дает. Высокая ставка — это «многократно проверенное в самых разных условиях, разными странами весьма эффективное лекарство», заявила Эльвира Набиуллина. Но аргументы в пользу того, что политика смягчается, есть — по крайней мере, в том, что сейчас ЦБ не анонсирует дальнейших ужесточений.
РБК спросил экспертов, когда можно ждать перехода к снижению ставки, при каких условиях это произойдет и насколько решительными могут быть «врачи с Неглинной»
👏 Пора становиться лучше — в финансовом смысле
Финуслуги подскажут, как увеличить накопления: для новых пользователей доступен вклад под 30% «Надежный промо» от Домрф.
Онлайн-оформление — без лишних хлопот по ссылке до 15 июня.
Реклама, ПАО "Московская биржа", ИНН 7702077840 erid:F7NfYUJCUneRHyrXUK9e
⏺Совет директоров «Роснефти» рекомендовал дивиденды по итогам 2024 года в размере ₽14,68 на акцию. Доходность — 3,1%.
Последний день покупки акций компании под дивиденды — 17 июля. Окончательное решение по дивидендам примут акционеры компании на общем собрании 30 июня.
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
💲ЦБ понизил официальный курс доллара на 20 копеек, евро — на 35 копеек
Официальный курс валют на выходные и понедельник, 28 апреля:
🔻 доллар — ₽82,65 (-₽0,20);
🔻 евро — ₽94,36 (-₽0,35);
🔻 юань — ₽11,35 (-₽0,05).
По курсу ЦБ проходят расчеты по ряду инструментов, в том числе по замещающим облигациям и фьючерсам на доллар и евро.
Выгодные курсы в обменниках и прогнозы по рублю 👉 ЦБ понизил официальный курс доллара и евро
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
⏺Индекс Мосбиржи поднялся выше 3000 пунктов
В 16:47 мск бенчмарк вырос на 1,92%, до 3001,07 пункта. В предыдущий раз выше 3000 пунктов рынок был на вечерней сессии 22 апреля.
К 16:52 мск индекс откатился к 2991,5 пункта (+1,6%).
Данные: TradingView
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
Набиуллина сравнила ключевую ставку с лекарством и заявила, что «назначенный курс надо довести до конца, чтобы избежать рецидивов».
«Жёсткая кредитно-денежная политика, высокая ключевая ставка — многократно проверенное в разных странах средство борьбы с инфляцией. Это рецептурный препарат, который с успехом применяют центральные банки во многих странах. Промедление или недостаточная дозировка может усугубить состояние пациента»
❗️Набиуллина: об устойчивости укрепления курса рубля говорить преждевременно
Пост дополняется.
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
⏺ЦБ внес несколько изменений в среднесрочный прогноз
💱Прогноз по средней ключевой ставке в 2025 году изменился с 19-22% до 19,5-21,5%, что предполагает прогноз ставки до конца года в диапазоне 18,8-21,8% .
💱Ожидания по темпам роста импорта выросли с 0-0,2% до 1-1%
💱Прогноз по темпу роста экспорта изменился с 0,5-1,5% до 1-1%.
💱Банк России также понизил прогноз по цене на нефть для налогообложения с $65 до $60 за баррель.
В тоже время, регулятор сохранил уровень ожидаемой инфляции на конец 2025 года без изменений, на уровне 7-8%.
Фото: Банк России
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
❗️ЦБ изменил сигнал в релизе по ставке. На этот раз он не содержит формулировок о возможности повышения. Более того, регулятор понизил ожидания по среднему значению ставки. Ранее этот коридор предполагал на 2025 год 19-22%, а теперь:
«Дальнейшие решения по ключевой ставке будут приниматься в зависимости от скорости и устойчивости снижения инфляции и инфляционных ожиданий. В рамках базового сценария это предполагает среднюю ключевую ставку в диапазоне 19,5–21,5% годовых в 2025 году и 13,0–14,0% годовых в 2026 году»
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
📺 Узнаём новую ключевую ставку в прямом эфире!
Оставит ли ЦБ снова 21%? Каких последствий ждать и сбудется ли вообще прогноз большинства экспертов?
🏠 «Эталон» опубликовал операционные результаты за первый квартал
— Застройщик продал 192 тыс. кв. м стоимостью ₽37,4 млрд.
— Денежные поступления составили ₽18,1 млрд.
— Средняя цена квадратного метра была на уровне ₽194,6 тыс.
— Компания ввела в эксплуатацию 73,2 тыс. кв. м недвижимости.
📊 В ходе торгов на Мосбирже расписки растут на 0,19%, до ₽63,36. Сейчас бумаги компании доступны для покупки только квалифицированным инвесторам.
В «БКС Мир инвестициях» считают, что «Эталон» показывает относительно стабильные продажи в текущих условиях, если сравнивать их с рекордным первым полугодием 2024 года.
«Мы считаем объем реализации в натуральном выражении, выросший на 2% г/г и на 22% к/к, достаточно высоким. Хотя в денежном выражении продажи сократились в годовом сопоставлении (-9%), они увеличились в квартальном (+22%), что выглядит обнадеживающе в непростой рыночной ситуации. Доля ипотеки продолжает снижаться, а это означает прирост, соответственно, доли реализации по программам рассрочки, которые считаются более рискованными», — прокомментировала старший аналитик «Синары» Мария Лукина.
💰Большой дивидендный сезон подходит к кульминационной точке — на этой неделе рекомендации по выплатам дали гиганты рынка
👀 На этой неделе позади осталось сразу несколько дивидендных отсечек, поэтому в нашей таблице число компаний, рекомендовавших дивиденды, не изменилось (21 эмитент). Из важного — с датами отсечек и годовыми собраниями, на которых будет рассмотрен вопрос о дивидендах, наконец-то определились Мосбиржа и Novabev.
🏦 Сбербанк
Сбербанк по итогам 2024 года может выплатить рекордную сумму дивидендов — ₽786,9 млрд, или ₽34,84 на обыкновенную и привилегированную акцию. Дивполитика «Сбера» предусматривает выплату 50% от чистой прибыли по МСФО. А по итогам 2024 года банк получил рекордную прибыль — ₽1,58 трлн.
Между тем эксперты разошлись в прогнозах потенциальных дивидендов за 2025 год. Так, в «Цифра брокере» ожидают снижения чистой прибыли и поэтому полагают, что дивиденды «Сбера» будут меньше, чем за 2024 год — ₽33,2 на акцию. А вот в Альфа-Банке, напротив, ждут увеличения чистой прибыли в пределах 5% и, соответственно, роста дивидендов до ₽36,4 на оба типа акций.
⛽️ «Роснефть»
«Роснефть» после рекордной промежуточной выплаты (₽36,47) анонсировала финальные дивиденды за 2024 год в размере ₽14,68 на бумагу. По текущей цене эта выплата предполагает дивдоходность 3,05%.
Таким образом, общий размер дивидендов компании за 2024 год может составить ₽51,15 на акцию — меньше, чем по итогам 2023 года, когда акционеры получили ₽59,78 на акцию. По текущим ценам такая выплата дает доходность 10,7%. Как отмечают в «Т-Инвестициях», это ниже, чем ожидается от остальных российских нефтяников (14-15%).
Больше информации по дивидендам можно найти здесь ➡️ Дивидендный календарь — 2025
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
❗️Путин на встрече с Уиткоффом подтвердил готовность российской стороны к переговорам с Украиной без предварительных условий. Об этом сообщил Песков, его слова передаёт «РИА Новости».
🐚 Самые важные новости — в телеграм-канале РБК
🔵 Налоговая кампания — важный период для инвестора. И она идет прямо сейчас — до 30 апреля нужно отчитаться перед налоговой за доход прошлого года и одновременно с этим есть возможность повлиять на свою чистую прибыль от инвестиций.
Правильная и своевременная подача декларации 3-НДФЛ позволяет:
💱 получить налоговые вычеты (например, за ИИС или убытки);
💱 избежать штрафов и пеней;
💱 корректно рассчитать налоги с дивидендов, купонов и прибыли от продажи активов.
Что такое 3-НДФЛ и как инвестору сохранить и приумножить капитал с помощью грамотного налогового учета, вы найдете в текстах «РБК Инвестиций» о налогах:
💱 3-НДФЛ: что это, где взять и как заполнить декларацию
💱 Штраф за несвоевременную сдачу НДФЛ — что надо знать физлицам и компаниям
💱 Заполнение 3-НДФЛ по иностранным дивидендам, валюте и золоту: инструкция
💱 Российские брокеры по-разному списали НДФЛ с иностранных дивидендов
💱 Государство вернет деньги за фитнес и ипотеку. Все налоговые вычеты
💱 Мало кто знает, что налог на вклады можно снизить. Инструкция от эксперта
💱 Как оформить налоговый вычет по ПДС: инструкция для возврата денег
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
💱 Навострили ушки и…
Смотрим «Рынки.Итоги недели» с Элиной Тихоновой, конечно же. Что делать инвесторам, учитывая старую-новую ставку и сигнал ЦБ, обсудим уже через несколько минут. Подключайтесь в 21:05 и пишите вопросы в наш бот!
Где смотреть эфир:
📺 Наш сайт или Telegram
📺 Rutube
📺 YouTube
📺 VK Видео
💱 Задать вопрос
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
🏦 Ситибанк отменил комиссию за хранение полученной от Euroclear валюты
«РБК Инвестиции» ранее выяснили, что российский Ситибанк начал возвращать своим клиентам денежные выплаты от заблокированных активов в виде купонов, дивидендов и погашений по облигациям. На этом фоне кредитная организация отменила комиссию за хранение долларов и евро на сумму от 10 тыс. единиц в случае, если валюта поступила от бельгийского депозитария Euroclear. За валютные остатки до 10 тыс. единиц банк плату не удерживает.
Обнуление комиссий будет действовать для клиентов с тарифами CitiOne и Citigold до 1 июня 2025 года. После этого вознаграждение банка за хранение средств будет взиматься в соответствии со стандартными тарифами, если на счетах в долларах или евро среднемесячный остаток будет превышать 10 тыс. в иностранной валюте.
В середине апреля клиентам Ситибанка начали приходить выплаты по замороженным активам без предварительного получения лицензии от Euroclear. Это идет вразрез с устоявшейся практикой разблокировки, когда получение разрешения от бельгийского депозитария всегда было обязательным требованием. Некоторые юристы допускают, что это может быть связано со сворачиванием бизнеса Citi в России.
https://www.rbc.ru/quote/news/article/680b7fd69a79479f4ac04fe2
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
📺 Такого решения от ЦБ ожидали многие, но всё-таки что-то изменилось…
Подробнее о риторике регулятора и реакции рынка на старую-новую ставку рассказал Евгений Жорнист, руководитель дирекции по работе с инструментами с фиксированной доходностью УК «Альфа-Капитал» в рубрике #АльфаКапиталОбъясняет💱
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
❗️На встрече со спецпредставителем президента США Стивом Уиткоффом обсуждалась возможность возобновления прямых переговоров России и Украины, сообщил помощник президента Юрий Ушаков.
Читать полностью…
Набсовет Мосбиржи определился с датами закрытия реестра по дивидендам и общего собрания акционеров
Отсечка назначена на 10 июля. Соответственно последним днем покупки акций площадки под дивиденды станет 9 июля. Окончательное решение по дивидендам примут акционеры компании на общем собрании 23 июня.
Ранее набсовет Мосбиржи рекомендовал направить на дивиденды за 2024 год ₽26,11 на акцию
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
❗️Набиуллина: вероятность повышения ставки в 2025 году снизилась по сравнению с мартом
Об этом глава Банка России Эльвира Набиуллина заявила в ходе пресс-конференции по итогам заседания по денежно-кредитной политике.
🗣«Если вы посмотрите на наш прогноз ключевой ставки в этом году, вы увидите, что возможны и понижение ставки, и повышение ставки. Хотя по сравнению с предыдущим заседанием совета директоров, мы считаем, что вероятность повышения ставки снизилась»., — сказала Набиуллина.
Новый прогноз ЦБ предполагает, что в 2025 году средняя ключевая ставка будет на уровне 19,5–21,5%. В февральском прогнозе было 19-22%.
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
❕ ЦБ: снижение цены отсечения по нефти в рамках бюджетного правила — это дезинфляционный фактор
Об этом глава Банка России Эльвира Набиуллина заявила в ходе пресс-конференции по итогам заседания по денежно-кредитной политике.
🗣«Наш базовый сценарий по-прежнему предполагает возврат к бюджетному правилу с этого года, что означает дезинфляционный вклад со стороны бюджета. С учетом складывающейся конъюнктуры на мировых рынках, Минфин отмечает, что может потребоваться корректировка бюджетного правила. Если цена отсечения по нефти будет снижена, то это может быть дополнительным дезинфляционным фактором, — сказала Набиуллина.
Она считает, что еще более важным является тот факт, что пересмотр бюджетного правила повысит долгосрочную устойчивость бюджетной политики в сценарии с менее благоприятными условиями на мировом рынке энергоносителей. Глава ЦБ подчеркнула, что существенная корректировка бюджетной политики всегда учитывается регулятором при проведении денежно-кредитной политики.
Сейчас цена отсечения в рамках бюджетного правила установлена на уровне $60 за баррель. Министр финансов Антон Силуанов говорил, что на фоне торговых войн в мире и потенциального сокращения доходов России существующая конструкция бюджетного правила больше «не отвечает вызовам времени». Источники рассказали РБК, что среди вариантов, который обсуждают власти, есть снижение цены отсечения до $50 за баррель.
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
🛍 ЦБ сохранил ставку на уровне 21%, но это не так важно. Главное, что он смягчил сигнал — в пресс-релизе нет каких-либо указаний на дальнейшую динамику ставки (ранее допускалось ее повышение). Это существенное изменение за долгие месяцы, пока ставка держится на высоком уровне.
Почему регулятор принял такое решение и как оно отразится на курсе рубля, акциях и облигациях — читайте в разборе «РБК Инвестиций».
Почему ЦБ сохранил ставку 21%💱И как это повлияет на рубль и инвестиции
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
⏺Индекс Мосбиржи растерял часть роста после решения ЦБ
Если на 13:29 мск индекс Мосбиржи находился у 2973,9 пункта, то уже в следующую минуту он достиг на минимуме 2964,83 пункта.
📊 По состоянию на 13:37 мск индекс Мосбиржи растет на 0,65% к закрытию предыдущего торгового дня, до 2963,54 пункта. До решения по ставке индекс прибавлял около 1,2% на фоне новостей по геополитике.
Данные: TradingView
Подробнее 💱Индекс Мосбиржи растерял часть роста после решения ЦБ сохранить ставку
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
⚡️ Банк России оставил ключевую ставку без изменений на уровне 21%
🔹Регулятор сохраняет ставку на уровне 21% четвертый раз подряд, она по-прежнему находится на историческом максимуме.
«Текущее инфляционное давление, в том числе устойчивое, продолжает снижаться, хотя и остается высоким. Рост внутреннего спроса по-прежнему значительно опережает возможности расширения предложения товаров и услуг. Вместе с тем, по оперативным данным, экономика начала постепенно возвращаться к траектории сбалансированного роста», — говорится в пресс-релизе ЦБ.
🔹 Такого решения ожидало большинство участников консенсус-прогноза РБК — 26 из 30 опрошенных экспертов. Еще четверо ожидали снижения ставки.
🔹 При этом многие эксперты прогнозировали смягчения риторики регулятора — до нейтральной
🔹ЦБ опубликует резюме обсуждения ключевой ставки и комментарий к среднесрочному прогнозу 12 мая.
🔹Следующее заседание ЦБ по ключевой ставке состоится 6 июня 2025 года.
Изображение: РБК
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
🇮🇳 Акции, облигации и валюта Индии упали из-за эскалации конфликта с Пакистаном
Индекс Индийской фондовой биржи NSE Nifty 50 (NSEI) упал в моменте на 1,5% . Это стало самым значительным падением с 7 апреля, подсчитал Bloomberg. Индекс S&P BSE Sensex (BSESN), включающий высоколиквидные акции 30 крупнейших компаний, обращающиеся на Бомбейской фондовой бирже, также терял 1,5%.
Индийские акции показали худшие результаты в Азии в пятницу. Курс рупии и облигации также снизились, что указывает на растущее беспокойство трейдеров по поводу дальнейшего усиления напряженности в отношениях между двумя странами, обладающими ядерным оружием.
Ранее они закрыли границу и начали готовиться к военным действиям после теракта 22 апреля в Кашмире, жертвами которого стали индийские туристы. Власти Индии приняли ряд жестких мер в отношении Пакистана, включая высылку дипломатов и приостановку действия договора о разделе вод реки Инд.
Индийские фондовые рынки до сих пор в значительной степени игнорировали нападение на Кашмир, пишет Reuters со ссылкой на валютного трейдера одного из банков. Теперь же ситуация изменилась, и это не сулит ничего хорошего для рупии в ближайшей перспективе, считает трейдер.
Подробнее 💱 Акции и облигации Индии упали из-за эскалации конфликта с Пакистаном
💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»
🖋🖋🖊Настроения на рынке госдолга улучшились за несколько часов до решения ЦБ по ставке. Индекс ОФЗ (RGBI) в первый час торгов на Мосбирже поднялся выше 109 пунктов, чего не было с начала апреля.
Руководитель направления аналитики «Альфа-Инвестиций» Василий Карпунин поясняет, что RGBI получает поддержку от комплекса факторов:
💱с одной стороны ожидание того, что ЦБ сменит умеренно жесткий сигнал на нейтральный в ходе сегодняшнего заседания;
💱с другой — инвесторы надеются на прогресс в переговорном процессе, поскольку геополитический фактор крайне важен.
«Если ЦБ действительно начнет смягчать риторику, то это окажет значимую поддержку индексу ОФЗ, особенно если недельная инфляция и инфляционные ожидания населения/бизнеса продолжат снижаться. Вполне вероятно, что в таком сценарии (и при стабильном внешнем геополитическом фоне) индекс ОФЗ в мае вернется к тем уровням, которые были в конце марта — 112-113 пунктов», — добавляет Карпунин.