6857
Канал Вячеслава Бердникова, CFA об инвестициях и управлении личными финансами📚 По вопросам @slavikyes. Рекламу не размещаю
▪️Спрос на танкеры растет по всему миру.
Причем верфи его удовлетворить не успевают, так что на закупках все чаще фигурируют корабли, сменившие владельцев. Всего десять крупнейших игроков нефтеперевозок с начала года приобрели 90 б/у танкеров на сумму в $3,7 млрд.
Больше всего потратила международная Scorpio Tankers с офисом в Монако, которая получила 17 судов общей стоимостью $829 млн со средним возрастом в три года.
Но наиболее интересный покупатель в лице индийской Gatik Ship Management разместился на втором месте. Индийцы заплатили $641 млн за 19 танкеров, при этом общий парк компании превысил отметку в 63 корабля, что особенно интересно, учитывая что компании всего два года. Gatik активно связывают с серыми перевозками российской нефти и даже отобрали международную страховку, правда, компанию это особенно не смущает.
Реакция в акциях Совкомфлота на отчёт чем-то похожа на реакцию на отчёт Мосбиржи. Сначала распродали, затем выкуп и новые максимумы.
Да в отличие от биржи ставки фрахта менее определенная вещь, но девал несмотря на все ай-йа-йай продолжается, а фишка валютная. Да и ставки стабилизируются в летний, циклически низкий сезон.
https://scf-group.com/media/press_releases/item121929.html
Читать полностью…
#FLOT #Отчетность
🖨 Совкомфлот: МСФО за 1п2023
Выручка — $1.2 млрд
Чистая прибыль — $0.5 млрд
👁 Замечено ранее Шпионом РЦБ Премиум
#RENI
В продолжении темы, некоторые цифры по сделке
Райффайзена Life:
- Занимает 15-е место в РФ по страхованию жизни. Имеет высокую долю накопительного страхования жизни – наиболее прибыльный вид страхования для страховщиков, доходы по которому растянуты на много лет вперед
- По итогам 2022 года на балансе было ~25 млрд руб активов (у Ренессанса ~92 млрд руб) – после сделки прирост у Ренессанса относительно 2023 H1 составит ~25%
- Премии за страхование жизни по итогам 2022 года составили 3.4 млрд руб (у Ренессанса – ~49.9 млрд руб) – прирост составит ~7%
- Инвестиционный портфель ~20 млрд руб, у Ренессанса 148 млрд руб (на конец 2022 г.) – прирост относительно 2023 H1 у Ренессанса составит ~12%
Потенциально очень выгодная сделка для Ренессанса, учитывая, что выкуп иностранных компаний на текущем рынке практически всегда проходит с глубоким дисконтом к рынку
Ренессанс продолжает рост за счёт M&A и в этом случае покупает иностранцев и возможно с дисконтом
Читать полностью…
Соскучились по ставкам на девальвацию?
Встречайте, забытый бенефициар девальвации - Совкомфлот, который вроде как до конца месяца отчитается за полгода.
https://dzen.ru/media/id/5a4237e8799d9dda05ec3cfd/sovkomflot-zabytyi-beneficiar-devalvacii-64e6168e26b31e380a08cb89
Отчёт даже лучше чем я ожидал, хоть и 2 квартал хуже первого, но динамика сильная, цели подтверждаются
Читать полностью…
🇷🇺#RENI #отчетность
ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ “РЕНЕССАНС СТРАХОВАНИЕ” ЗА I ПОЛУГОДИЕ 2023 Г. ПО МСФО СОСТАВИЛА 7 МЛРД РУБ. — ТАСС
из них 4,3 млрд рублей будет направлено на выплаты промежуточных дивидендов #дивиденд
Друзья посоветовали к просмотру видео Максима Орловского двухнедельной давности.
Забавно смотреть как Орловский, несмотря на наличие у него намного большей информации, чем у большинства частных инвесторов ошибся в своих предположениях по поводу валюты и действий правительства и ЦБ.
Вместо закрытия каналов вывода капитала и недопущения ослабления рубля, рубль отпустили, а затем мощно и экстренно подняли ставку. Жаль они там это интервью не смотрели, может такой волатильности последствий для экономики от принятых решений не было бы.
Для ленивых:
Максим в видео говорит об ожидании неослабления рубля в августе, возможном введении мер на вывод капитал (снижение максимальной суммы перевода рублей за границу), интересе к рублёвым инструментам (акции и облигации) и хорошей точке для продажи валютных инструментов.
В фаворитах: финансовый сектор и нефтегаз.
Металлурги не очень интересны с учётом рисков.
Яндекс брать не рекомендует.
https://youtu.be/i2GJhGyWa1I
Интерфакс вчера написал о том, что ЦБ обсуждает возвращение к контролю за движением капитала, на чем рубль подрос.
И вот риторический вопрос, как вы думаете, если большой капитал увидел риск того, что сейчас закроют окно для вывода денег, что случится? Конечно все побегут быстро выводить деньги -> продавать рубль покупать доллар.
Открыл сегодня топ Пульса по доходности и увидел в нем своего ученика, который в 2019 году проходил обучение на курсе "Разумные инвестиции", а сегодня в 2023 году делает иксы, обновляя максимумы портфеля.
Рад, что обучение для него далось не зря и он за это время сделал ряд важных и больших шагов в инвестициях.
Предлагаю и вам подписаться на канал /channel/the_real_MOEX_wolf и The_Buy_Side в пульсе. Иногда бывают интересные мысли и идеи.
Также задумался о возобновлении обучения инвестициям раз в 2023 году это всё ещё актуально.
P.S.: те кто захейтил пост наверное думают что это реклама, но нет это реальный человек и путь его был тернист, в том числе с потерей значительной части средств 24 февраля 2022 года. Про успешный успех никто рассказывать не будет, скорее про принципы инвестиций, которые реально помогают принимать обоснованные решения и чувствовать себя немного более спокойно и понятно, а не как в казино.
Интерфакс как всегда узнает позднее шпиенов Блумберга, видимо весь секрет в том, что в блумберге за информацию что-то платят
Читать полностью…
Пошли вербальные интервенции - якобы обсуждаются меры ограничения движения капитала. Где и кто обсуждает непонятно, но валютчиков напугали.
Хорошо, в этот раз пока без реальных действий в виде повышения ставки.
P.S.: пока ограничений не будет с валюты снимут только спекулянтов, а кто-то возможно наоборот поспешит вывести деньги чем обвалит рубль
P.S.: наверное на моём канале обсуждаются😂
P.S.2 Появилось чуть больше подробностей, но согласно им разговоры были до повышения ставки, то есть выбрано было именно повышение ставки а не принудительная продажа валютной выручки
Итак, ставка 12 процентов, ожидания по инфляция в 2024 году 4 процента, а значит тогда в 2024 ставка будет не выше 8%.
Реакция рынка - бесценна. Акции в рост, валюта тоже.
Напугать валюту одной ставкой не получится. Что будет дальше? Берём поп-корн и следим за валютой. Пока валюта растёт, а ожидания по инфляции 4 процента акции экспортеров продолжают быть лучшим выбором
В чем был смысл заседания и решения кроме как высадить спекулей не очень понятно.
ТМК наконец выдал разрывной отчёт, правда для тех кто умел прикинуть исходя из статистики отчёт не был супер неожиданным.
Странная конечно компания, несколько раз развела акционеров как лохов обманула миноров. Сначала рассказывая про оферту как последнюю возможность и отсутствие дивов в будущем, затем рассказывая что вы не так все поняли, у компании все плохо и мы вообще отчёт отзываем.
В общем поучаствовать в ралли было круто, но сейчас джуса уже нет. Ждём новые идеи и отдачу от текущих.
Скорректированная прибыль на акцию 18 рублей, а ставки на танкеры перестают снижаться https://lenta.ru/news/2023/08/28/ne_snizh/?utm_source=yxnews&utm_medium=desktop
Читать полностью…
Важно что компания подтверждает намерение придерживаться дивполитике, неопределенность здесь снижается
Читать полностью…
Отчёт хороший, в случае корректировки прибыли на неденеженые курсовые разницы получаем более 7,5 рублей дивидендов за полгода и вполне реально 15 рублей за год
Читать полностью…
🇷🇺#RENI
UNIQA SELLS RUSSIAN RAIFEISSEN LIFE STAKE TO RENAISSANCE LIFE
Uniqa продает российскую долю Райффайзена Life Ренесанс страхованию
Так нейросеть видит идею в акциях Совкомфлота
Читать полностью…
#MOEX #Отчетность
🖨Мосбиржа: отчетность по МСФО за 2кв2023
Комиссионные доходы — 11.93 млрд руб
Процентные доходы — 8.76 млрд руб
Чистая прибыль — 12.11 млрд руб
На разбор отчёта потребуется больше времени, однако первые долгожданные дивиденды это супер позитив для акции и инвесторов.
Из-за отсутствия дивидендов акции были неликвидными и сильно волатильными, что даже Тинькофф инвестиции не давал на них плечо. Часть людей вообще думала что так как дивидендов нет, то это скорее всего расписки
Теперь с учётом наличия дивидендов думаю акционеров у компании поприбавится, ликвидность вырастет, а цена будет стабильнее.
Для меня честно ликвидность была большим ограничением в Ренстрахе чтобы набрать позицию и спокойно её держать.
Упоминал идею в Ренессансе ещё в июле, с тех пор акции хорошо подросли, но сохраняют потенциал.
Сегодня ожидаю сильную отчётность Реника за полугодие, а далее вопрос оценки - это вопрос прогноза будущих результатов и дивидендов, если есть хорошие планы роста вместе с щедрыми дивидендами, то акции могут стоить дороже.
Набиуллина наносит Сегеже тройной удар
Итак преследуя цель укрепить рубль ЦБ РФ поднял ставку до 12%.
Таким образом, ЦБ РФ нанес тройной удар по Сегеже:
1) Компания имеет большой долг и значительный рост процентной ставки может усложнить рефинансирование долга и приведет к росту процентных расходов, которые уже превышают операционную прибыль и приводят к чистому убытку
2) Слабый рубль - рецепт выживания Сегежи, однако правительство и ЦБ показывают что рубль в ближайшее время не ослабнет выше 100 рублей за доллар, а может даже укрепиться
3) Повышение процентных ставок приведет к сокращению спроса на продукцию Сегежи, в том числе в строительстве, где процентная ставка играет достаточно высокую роль.
По итогам 7ми месяцев согласно статистике РЖД лесные грузы показывают отрицательную динамику, таким образом мы видим, что у компаний отрасли все достаточно плохо.
В итоге вхожу в шорт Сегежи, которая при негативном сценарии роста ставок и укреплении курса может обанкротиться без допэмиссии от АФК Система.
Собственно, то о чем я писал вчера подтверждает опытный проф участник рынка
Читать полностью…
❗️🇷🇺#RUB #fx #интервенции
ВЛАСТИ ОБСУЖДАЮТ С ЭКСПОРТЕРАМИ МЕРЫ ПО СТАБИЛИЗАЦИИ РУБЛЯ. ИЗУЧАЕТСЯ ВОЗМОЖНОСТЬ ВОЗВРАТА ОБЯЗАТЕЛЬНОЙ ПРОДАЖИ ВАЛЮТНОЙ ВЫРУЧКИ — ИФ
Профильные ведомства и Банк России обсуждают с компаниями-экспортерами меры по стабилизации курса рубля, рассматривая в том числе возврат нормы по обязательной продаже валютной выручки (вплоть до 90% от нее), сообщили "Интерфаксу" три источника, участвующих в обсуждении.
14 августа прошла встреча крупных экспортеров с руководством правительства, ЦБ, Минфина, Минэкономразвития и Минэнерго. Целью был поиск мер для стабилизации ситуации с курсом рубля. На этой встрече представители министерств и регулятора попросили компании активизировать продажу валюты в рынок, а также отчитаться об объемах этих продаж.
Дальнейшие размышления по итогам решения ЦБ.
1. Поднять ставку на 350 б.п. достаточно жесткое решение и не совсем понятно почему именно оно было принято, тем более что разведка Блумберга сообщает что ограничения движения капитала обсуждали ещё до решения по ставке.
2. Так как решение было жёстким, то все таки в правительстве настроены жёстко в отношении курса доллара 100+ рублей. А значит держать валютные идеи выглядит не очень хорошей мыслью.
3. Несмотря на это из-за ожиданий на ограничение движения капитала, капитал может задвигаться и дальше ослаблять рубль, что приведет к необходимости принять ещё одно жесткое решение, возможно сочетающее и повышение ставки тоже о чем все таки сегодня упомянул ЦБ.
4. Рубль будет почти наверняка крепче к выборам президента в следующем году, а значит опять же всякие валютные идеи не выглядят супер интересно.
5. Акции пока не сильно реагируют на все происходящее, так как кроме того что краткосрочная ставка теперь 12% ничего непонятно. Дальнейший рост ставок может понизить рынок.
6. Почему растет Газпром? Известно только главному манипулятору российского фондового рынка по мнению ЦБ РФ, я бы предположил, что у роста украинских бондов и акций Газпрома одни корни, но уверенности нет. Много слышу вокруг да около мол Газпром дешев и не вырос, поэтому закупают Газпром далеко не только профи-инсайдеры, а в том числе читатели и поклонники главного манипулятора российского рынка.
Дискуссия приветствуется.
С такими решениями ЦБ расклад на рынке особо не меняется. Единственный вопрос. Реально ли ждать в 2024 году инфляцию 4%?
И реально ли ждать что решение ЦБ прекратит рост валюты?
Наверное нет, а значит скорее всего придется делать доп решения до выборов.
Специально для фанатов 2stocks собрали папку с самыми крутыми спикерами из инвесттусовки, которые имеют массу выступлений за плечами, в том числе на 2stocks, когда то и я там провел вебинар.
Вебинары иногда не выдерживают наплыва людей, которые хотят их послушать. А на живые выступления приезжают люди с самых далеких точек страны.
Один клик и ты подписан. Мегаважная папка:
/channel/addlist/iUvy5H4OnCo1N2Ji