headlines MACRO

06 ноября 2024 19:00

⚠️ Релиз U.S. FED interest rate decision состоится через 24 часа

headlines MACRO

06 ноября 2024 08:59

На долю 10 крупнейших компаний в S&P 500 теперь приходится рекордные 37% от капитализации индекса. Этот показатель превышает пиковый уровень, наблюдавшийся во время "пузыря доткомов" 2000 года, на 10%.

За последнее десятилетие концентрация рынка увеличилась более чем в 2 раза. Более того, капитализация топ-10 крупнейших компаний сейчас составляет $18,7 трлн.

Другими словами, капитализация топ-10 компаний США на $1 трлн больше, чем у всего европейского фондового рынка.

Настоящее безумие.

x.com

headlines MACRO

06 ноября 2024 05:07

Вероятность победы Трампа на Polymarket* достигла 95%.

polymarket.com
* платформа для прогнозирования будущих событий

headlines MACRO

06 ноября 2024 04:25

Результаты рынков в ночь выборов:

1. Dow Jones: +1.28%
2. S&P 500: +1.14%
3. Nasdaq 100: +1.11%
4. Russell 2000: +2.53%
5. Биткоин: +7.61%
6. VIX: -5,50%
7. Доходность 10-летних облигаций достигла 4.45% впервые с 1 июня.

На фондовых рынках приближаются новые исторические максимумы.

x.com

headlines MACRO

05 ноября 2024 06:59

Заседание ФРС на этой неделе состоится после выборов президента США.

Несмотря на то, что выборы не окажут немедленного влияния на решение ФРС, налоговая, торговая и иммиграционная политика следующей администрации будет играть важную роль в экономике в ближайшие годы.

Вероятно, Пауэлл будет не готов комментировать последствия выборов в США для ДКП на ноябрьском заседании FOMC.

marketwatch.com

headlines MACRO

05 ноября 2024 04:59

Дональд Трамп:

Если победит Камала, через 3 дня начнется экономическая депрессия, подобная той, которая была в 1929 году.

Если выиграю я, через 3 дня у вас будет лучшая работа, самые большие зарплаты и самое светлое экономическое будущее, которое когда-либо видел мир.

x.com

headlines MACRO

04 ноября 2024 06:59

На этой неделе ЦБ стран, на долю которых приходится более трети мировой экономики, объявят о своих решения по процентным ставкам.

Ожидается, что ФРС, Банк Англии и остальные ЦБ снизят ставки, в то время как ставка Банка Австралии останется неизменной.

finance.yahoo.com

headlines MACRO

04 ноября 2024 05:00

Календарь событий, связанных с ФРС:

Пн (04.11):
21:00 - 3-year note auction

Вт (05.11):
18:00 - US, ISM non.-man PMI
21:00 - 10-year note auction

Ср (06.11):
21:00 - 30-year bond auction

Чт (07.11):
21:00 - решение по процентной ставке ФРС
22:00 - FOMC statement
22:30 - пресс-конференция FOMC

Пт (08.11):
19:00 - выступление Michelle Bowman

headlines MACRO

03 ноября 2024 06:59

headlines F:

С 2021 по 2023 объёмы операций RRP значительно росли, превысив $2.5 трлн, что обусловлено избытком ликвидности и необходимостью удержания ставок на стабильном уровне.

К текущему моменту объем RRP сократился до $155 млрд - минимум с 2021 года. Обычно ликвидность перетекает из RRP в Treasuries США, снижая их доходность. Однако доходность гособлигаций безоткатно растет с момента первого снижения ставки ФРС.

headlines F.

headlines MACRO

02 ноября 2024 15:38

UBS (О долларе):

● Укрепление доллара не будет столь сильным и продолжительным, как в 2018-2019.
● Рынок уже прайсит победу Трампа (шанс на тотализаторах = 60%).
● Доллар сегодня намного дороже чем в июне 2018 (на 10-15%)

UBS Investment research, 28.10.2024.

headlines MACRO

01 ноября 2024 18:11

Безработица в США осталась без изменений на уровне 4.1%, в соответствии с ожиданиями.

Средняя почасовая з/п увеличилась на 0.4% MoM и на 4.0% YoY, что выше ожиданий в 0.3% и в соответствии с ожиданиями соответственно.

headlines F.

headlines MACRO

01 ноября 2024 13:36

⚠️ U.S. Unemployment Rate:

▫ 4.1% (ожидалось 4.1%)
▫ пред. значение: 4.1%

headlines MACRO

01 ноября 2024 13:16

⚠️ U.S. Nonfarm Payrolls через 15 минут

▫ ожидается: +106K

headlines MACRO

01 ноября 2024 07:00

⚠️ Релиз U.S. Nonfarm Payrolls состоится сегодня в 15:30 (моск. время)

headlines MACRO

01 ноября 2024 05:59

У инвестора сейчас есть 2 варианта:

1) Сидеть в кэше и смотреть, как его состояние разрушается из-за обесценивания валюты.

2) Принять на себя огромный риск, купить акции по завышенной цене и попытаться угнаться за инфляцией.

Что же делать инвестору?

x.com
* К сожалению, сидеть в кэше уже не так безопасно, как раньше, из-за дефицита и вышедшим из-под контроля государственным расходам.

headlines MACRO

06 ноября 2024 12:00

⚖️ Вероятность снижения ставки на 0.25% в ноябре 2024:

95.2%* ➡️ 97.5%

cmegroup.com
* неделю назад

headlines MACRO

06 ноября 2024 07:59

Это один из самых перекупленных рынков в истории.

Р/Е 10 крупнейших компаний S&P 500 в среднем составляет 49x, что почти в два раза выше, чем Р/Е самого S&P 500, который составляет 26x.

В то же время капитализация топ-10 компаний составляет 37% от общей рыночной капитализации S&P 500, что является рекордом.

x.com

headlines MACRO

06 ноября 2024 04:59

GS (реакция рынка на результаты выборов):

● Трамп и полная победа республиканцев: вероятность 25%, S&P 500 +3%

● Трамп и разделённое правительство: вероятность 30%, S&P 500 +1.5%

● Харрис и полная победа демократов: вероятность 5%, S&P 500 -3%

● Харрис и разделённое правительство: вероятность 40%, S&P 500 -1.5%

x.com

headlines MACRO

05 ноября 2024 07:59

GS (November FOMC Preview):

● Данные по занятости за сентябрь позволили ФРС немного расслабиться по поводу обоих сторон двойного мандата, по сравнению с предыдущим периодом в этом году.

● В связи с этим снижение ставки на ноябрьском заседании должно быть бесспорным.

● Мы не ожидаем существенных изменений в заявлении FOMC или значимых прогнозов относительно плана действий на предстоящие заседания.

Goldman Sachs, 03.11.2024

headlines MACRO

05 ноября 2024 05:59

Индекс PMI от ISM в октябре снизился еще больше - с 47.2 до 46.5 пунктов. Данные оказались существенно ниже ожиданий в 47.6.

Производство в США сокращалось в течение 22 из последних 23 месяцев, что является вторым по продолжительности спадом в истории.

Между тем, индекс цен на продукцию вырос до 54.8 с 48.3 в сентябре, что стало 9 месяцем роста из последних 10.

Производственный сектор находится в состоянии стагфляции.

x.com

headlines MACRO

04 ноября 2024 07:59

JP Morgan:

● ФРС остановит цикл снижения ставки, в случае победы Трампа на выборах.

● Планы Трампа по расширению стимулов фискальной политики окажут повышательное давление на инфляцию.

● В случае победы Харрис, ФРС продолжит плавное сокращение ставки в соответствии со своим прогнозом.

businessinsider.com

headlines MACRO

04 ноября 2024 05:59

Стартует важная неделя для рынков:

● 20 ЦБ по всему миру объявят о своих решения по ДКП, включая ФРС, BoE и RBA.
● Во вторник состоятся выборы президента США.

headlines F.

headlines MACRO

04 ноября 2024 04:59

Welcome to FED week!

headlines MACRO

03 ноября 2024 05:59

RRP (Reverse Repurchase Agreement) или обратное репо — это инструмент ФРС, с помощью которого она поддерживает контроль над краткосрочными процентными ставками и управляет ликвидностью на финансовых рынках.

В рамках операции обратного репо ФРС продаёт государственные ценные бумаги финансовым учреждениям с обязательством выкупить их обратно на следующий день по более высокой цене. Разница между ценой продажи и выкупа представляет собой процентную ставку, которую ФРС выплачивает этим учреждениям.

Цели и функции RRP:

● Контроль над процентными ставками
● Управление ликвидностью
● Стабильность денежного рынка

headlines F.
#справка

headlines MACRO

02 ноября 2024 05:55

Вчерашний отчет по рынку труда за октябрь - подделка.

"Фейковый" отчет, вышедший менее чем за неделю перед выборами, был искажен ураганами и забастовкой на заводе Boeing. На самом деле экономика США добавила около 150'000 рабочих мест, примерно столько же, сколько в последние месяцы.

Штаб Трампа уже назвал доклад "катастрофой" и заявил, что это свидетельство того, насколько плохо Харрис, нынешний вице-президент, управляет экономикой.

marketwatch.com

headlines MACRO

01 ноября 2024 17:58

Данные NFP показали самое низкое значение с декабря 2020 года.

Октябрьский отчет свидетельствует об охлаждении рынка труда по сравнению с сентябрем, что связанно в основном с ураганами и забастовками. Поэтому маловероятно, что данный релиз заставит ФРС отказаться от снижения ставки на 0.25% на следующей неделе.

cnbc.com

headlines MACRO

01 ноября 2024 13:36

⚠️ U.S. Nonfarm Payrolls:

▫ +12K (ожидалось +106K)
▫ пред. значение: +223K
▫ пред. пересм. с +254K на +223K

headlines MACRO

01 ноября 2024 13:16

⚠️ U.S. Unemployment Rate через 15 минут

▫ ожидается: 4.1%

headlines MACRO

01 ноября 2024 06:59

Mohamed El-Erian:

Я подозреваю, что в целом это не то, на что рассчитывала ФРС, когда в прошлом месяце внезапно решила увеличить темпы снижения ставки с 0.25% до 50%.

Согласно вчерашним данным, базовая инфляция PCE в сентябре составила 0.3%, что является максимальным значением с апреля прошлого года (2.7% YoY, 2.1% YoY в базовом).

Распределение роста цен также привлечет внимание ФРС, как и значительный рост реальных потребительских расходов на 0.4%.

Тем не менее, не все данные указывают на одно направление. Квартальная оценка индекса стоимости рабочей силы (еще одна серия данных, за которой пристально следит ФРС) показала наименьший прирост с середины 2021 года - 0.8 %.

x.com

headlines MACRO

17 октября 2024 07:29

Raphael Bostic:
(16.10.2024)

В этом году он ожидаю только одно снижение ставки ФРС на 0.25%.

forexlive.com