СОЛОДИН LIVE

11 августа 2023 12:12

#macro #CHINA

👆 Это что вообще происходит? 🤷‍♂️ Новые кредиты в Китае только что упали на 88% м/м.

⚡️ Всего 346 миллиардов юаней в июле — самый низкий показатель с 2009 года.

❓ Просто сезонность? Или что-то ещё? 👇

СОЛОДИН LIVE

11 августа 2023 09:57

#macro #USA

⚡️ Индекс потребительских цен в США ​​в июле ускоряется до 3,2% г/г с 3% в июне против ожидаемых 3,3%

👉 Это первое ускорение после 12 месяцев снижения.

👉 Базовый индекс потребительских цен замедлился до 4,7% в годовом исчислении с 4,8% в июне, как и ожидалось.

👉 Расходы на жилье составили около 90% прироста июльского индекса потребительских цен.

🔴 Реакция рынка по сути была сдержанно негативной - минус 50 пунктов по S&P500

СОЛОДИН LIVE

11 августа 2023 08:31

#macro #USA

☝️США опубликовали свежие цифры своего бюджета, показывающие дефицит в 221 миллиард долларов только в июле!

👉 При доходах в размере 276 миллиардов долларов США в прошлом месяце потратили огромные 497 миллиардов долларов.

🤯 Общая сумма процентов по долгу США с начала года составляет 726 миллиардов долларов.

🤷‍♂️ Излишне говорить, что проблема с расходами усугубляется...

СОЛОДИН LIVE

10 августа 2023 14:34

#macro #USA

⚡️ Индекс покупок через ипотечные кредиты развернулся вниз и вернулся к тестированию своего февральского минимума.

👉 Это иллюстрирует проблему в этом секторе, которая связана с высокой ставкой ипотечной - народ её не тянет похоже 🤷‍♂️

P.S.
Мне тут предъявляют в чате, что я слишком много плохих новостей публикую 🤣 Ну ссорян 🤷‍♂️ Я их не придумываю - какие есть 🤷‍♂️😂

СОЛОДИН LIVE

10 августа 2023 14:09

#macro #USA

👆 Походу core inflation rate ещё не скоро упадёт. Зацените данные:

📍 Новый исторический максимум арендной платы за квартиру в Нью-Йорке в июле…

👉 Средняя арендная плата на Манхэттене достигла 4400 долларов (+2,3% по сравнению с июнем);

👉 Средняя арендная плата в Бруклине подскочила на 11% до 3950 долларов;

👉 Средняя арендная плата в Северо-Западном Квинсе выросла на 1,9% до 3641 доллара.

СОЛОДИН LIVE

09 августа 2023 12:42

#markets #SPX

☝️ Если грубо сравнить график чистой ликвидности ФРС (белый) на график SPX (фиолетовый), то цена сейчас должна быть в районе 3600 пунктов.

СОЛОДИН LIVE

09 августа 2023 11:35

#macro #USA #banks

⚡️ Новые данные ФРС показывают, что общее количество счетов кредитных карт по-прежнему быстро растет.

👉 Впервые в истории в США будет открыто более 600 миллионов счетов кредитных карт.

👉 Это примерно 2,3 счета кредитной карты НА КАЖДОГО взрослого человека в США! 🤯

👉 Средний американец сейчас имеет долг по кредитной карте в размере 7300$.

👉 Владельцы кредитных карт имеют в совокупности 3,6 триллиона долларов кредита!

❓ Ставка по этим долгам обычно превышает 20% годовых. Как будут решать эту проблему в случае массовой просрочки? Это ведь реальная проблема для банков США? 👇

P.S.
Не забудьте ещё про 32,6 трлн$ федерального долга, а также 17,1 трлн$ долгов домохозяйств и 12 трлн$ ипотечного долга...

СОЛОДИН LIVE

09 августа 2023 09:56

#macro #banks

⚡️ Спрос на банковские займы катастрофически падает как в США, так и в Европе!

❓ Сможет ли экономика прожить без банковского кредита? Смогут ли банки прожить без своего основного дохода? 😂👇

Какой сценарий более вероятен?

1️⃣ Такой голод ликвидности приведёт к рецессии, после чего ставки упадут и всё восстановится

2️⃣ Будет долго стабилизироваться ситуация, пока не произойдёт мягкая посадка экономики. Потом ставки ослабнут

3️⃣ Хрен поймёшь тут эту вашу макроэкономику 🤪 - дремучий лес!

СОЛОДИН LIVE

08 августа 2023 20:55

#USA #market

👆 Обычно, в предвыборный год рынок себя ведёт так (сезонность рассчитана с 1927 года).

❓ Ну что, в боковичок уйдём до ноября? Или всё таки падать будем сильно? 👇

СОЛОДИН LIVE

08 августа 2023 20:01

#markets #shortsqueeze

👆 Самые убыточные ставки медведей в июле.

⚡️ Согласно данным Goldman Sachs, июльский рост привёл к тому, что хедж-фонды закрыли так называемые короткие позиции и сократили риск самыми быстрыми темпами за последние годы!

👉 Сильное покрытие коротких позиций обеспечивает ещё один попутный ветер для акций, которые этим летом выросли на оптимизме в отношении того, что сильная экономика может выдержать более высокие процентные ставки.

🟢 Когда ралли застаёт продавцов коротких позиций врасплох, они могут быть вынуждены выкупить акции по высокой цене, чтобы ограничить дальнейшие потери, создавая дополнительный спрос, который может привести к ещё большему росту цен. Это называется SHORT SQUEEZE

👉 По данным S3 Partners, в июле короткие продавцы акций США и Канады понесли убытки на коротких продажах в размере $5,175 млрд. Каждый сектор был убыточным для коротких продавцов в июле.

Миллиардер Карл Айкан заявил в пятницу, что его фирма свернёт ставки на то, что фондовый рынок рухнет, что привело к большим потерям. Акции его фирмы Icahn Enterprises упали на 53% в этом году.

🟢 Несколько крупных банков в последние недели опубликовали более радужные рыночные прогнозы, а JPMorgan Chase в пятницу заявил, что больше не ожидает рецессии в 2023 году. Всё это способствовало паническому покрытию коротких позиций.

Я подготовил для подписчиков списки компаний, в которых могут произойти следующие массивные покрытия коротких позиций:

📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (подписка)

СОЛОДИН LIVE

08 августа 2023 18:14

#macro #USA

⚡️ ТОЛЬКО за последний год цены на офисные здания упали почти на 30%!

👉 Очевидно, что рынок недвижимости ощущают влияние более высоких процентных ставок.

❓ Вопрос: выживут ли REITs, которые специализируются на коммерческой недвиге? Ведь у них залоговые стоимости падают, а процентная ставка по кредиту высокая 🤷‍♂️ Шортить или уже поздняк? 👇

СОЛОДИН LIVE

08 августа 2023 17:00

#жизнь

Немного свою суровую ленту со страшными графиками разбавлю позитивом.

Лето в Андорре великолепное. В меру жаркое, но чуть зашёл в тень - прохлада. Река, которая бежит по всему городу - увлажняет и охлаждает. Повсюду лес и зелень.

Приезжайте к нам летом! Кстати, по статистике август самый посещаемый туристами месяц. Испанцы и французы бегут из своего пекла к нам - где можно почилить с винишком в ласковом климате 👍

СОЛОДИН LIVE

08 августа 2023 11:36

#macro #TLT

⚡️ Одним из ключевых событий этой недели станут аукционы казначейских облигаций на сумму 103 миллиарда долларов, которые начнутся сегодня.

❓ Главный вопрос: достаточно ли на рынке покупателей? Если нет - доходность ещё подрастёт и для #TLT это может быть негативом 👇

СОЛОДИН LIVE

08 августа 2023 01:27

#macro #USA #ипотека

⚡️ Ставка по 30-летней ипотеке в США на 23-летнем максимуме!

👉 Основная причина - рост доходности по облигациям. Правительство продолжает активно занимать и тем самым спрос поднимает доходность.

❓ Как долго это может продолжаться? Что будет с рынком недвижимости? 👇

СОЛОДИН LIVE

07 августа 2023 16:46

#macro

👆 Есть определенная корреляция между глубиной инверсии кривой доходности (спред 10 леток/2 леток) и тяжестью последующей за этой инверсией рецессией.

⚡️ Чем больше инверсия - тем тяжелей рецессия!

🔴 Сейчас у нас инверсия сопоставима с уровнем кризиса 1980 года.

СОЛОДИН LIVE

11 августа 2023 10:47

#AI #ИИ

Генеративный ИИ развивается очень быстро. Как вам девушка? 😂☝️

Я думаю уже к 2025 году половина нового порно будет сгенерировано ИИ...

А к 2027 году мы уже придём к генерированию целых фильмов и сериалов ИИ...

❓ Получается это не только технологическая революция, но и культурная? 🤷‍♂️👇

СОЛОДИН LIVE

11 августа 2023 09:45

#flows

⚡️ Фонды денежного рынка получили почти 1трлн$ с марта этого года.

👉 Профи тарят под высокую безрисковую ставку

СОЛОДИН LIVE

10 августа 2023 17:48

#BABA

Хотели хорошую новость? Вот вам пжалста 😂👇

⚡️ AliBaba отчёт лучше ожиданий. Реакция рынка +6,5%

СОЛОДИН LIVE

10 августа 2023 14:25

#macro #USA

⚡️ Отношение оптовых запасов к продажам снова выросло в июне и вернулось к мартовскому уровню…

❗️До пандемии сопоставимое соотношение было только во время мирового финансового кризиса 2008 года.

СОЛОДИН LIVE

09 августа 2023 17:01

#ПрямойЭфир #СолодинLIVE #макро

Сегодня пробежимся по макро - надеюсь будет очень полезным для Вас выпуск. Я готовился )))

Начало в 18-30 мск:
📌 ССЫЛКА НА ЭФИР

СОЛОДИН LIVE

09 августа 2023 11:54

#macro #USA

В последнем посте мне тут навтыкали 🤣 Придётся развернуть суть мысли.

Давайте я ещё пару слов скажу про реальную инфляцию в США и способность населения поддерживать своё потребление на прежнем уровне.

Вы видели данные про сбережения? Они в три раза ниже допандемического уровня - люди расчехляют кубышку похоже.

Только что публиковал данные по кредитным картам - это просто уже становится опасно, когда долг со ставкой более 20% растёт такими темпами. Выглядит это как шаг отчаяния - берут уже самые плохие кредиты для поддержания уровня жизни 🤷‍♂️

И вот вам ещё один график ☝️

⚡️ Если вычесть проценты по ипотечным кредитам, проценты по личным расходам (personal interest expense) растут быстрее, чем когда-либо в истории!!!

Ну хз, скорее всего это закончится эпическим крахом 🤷‍♂️

🤣 Меня тут армогедонщиком кличат - ну ок, я видимо дурак. Ну объясните тогда как мне "правильно" трактовать все эти данные? 🤷‍♂️👇

СОЛОДИН LIVE

09 августа 2023 10:34

#usa #china

⚡️США запретят некоторые инвестиции в Китай

👉 США намерены запретить частные и венчурные инвестиции в некоторые китайские технологические компании в соответствии с указом, который администрация Байдена опубликует в среду, что увеличит усилия Вашингтона по предотвращению развития Пекином своих передовых технологий.

❗️ Ожидается, что указ будет охватывать прямые инвестиции в три технологических сектора: полупроводники, квантовые вычисления и искусственный интеллект. Но пока это не касается инвестиций в китайские акции на фондовых рынках.

⚡️ Инвесторы, нарушающие эти правила, могут быть оштрафованы и принуждены отказаться от своих долей, сообщают люди, знакомые с приказом.

☝️ (Демократия такая демократичная) 😂

👉 Ожидается, что новые нормы будут применяться к будущим сделкам и не будут охватывать портфельные инвестиции в китайские акции и облигации.

👉 Ожидается, что технически правила будут также применяться к инвестициям в других противников, таких как Россия, но ожидается, что они практически повлияют только на инвестиции США в Китай.

👉 Администрация Байдена в прошлом году уже ограничила экспорт передовых полупроводников и оборудования для производства микросхем в Китай, США также усилили контроль за китайскими инвестициями в американские технологические компании.

👉 В то время как представители администрации Байдена назвали эти шаги целенаправленными усилиями по защите национальной безопасности США, официальные лица в Пекине заявляют, что они направлены на то, чтобы подорвать экономический рост и развитие Китая.

👉 США также подталкивают своих союзников в Европе и Азии к аналогичным шагам по ограничению инвестиций в Китай, надеясь помешать фирмам просто перенаправлять деньги, например, через Лондон или Токио. Весной после лоббирования со стороны Америки «Большая семерка» согласилась с тем, что контроль за движением капитала «может быть важным дополнением к существующим инструментам целенаправленного контроля над экспортом и ввозимыми инвестициями». Европейская комиссия предложила блоку из 27 членов ввести ограничения на инвестиции за границу.

🤞 Как же хочется верить, что эта экономическая война двух мировых гегемонов с ядерным оружием не станет настоящей, "горячей" войной - этого наш шарик уже может не пережить...

СОЛОДИН LIVE

09 августа 2023 08:30

#CHINA #HongKong

☝️ Чот китайским девелоперам совсем поплохело в Гонконге?😱

СОЛОДИН LIVE

08 августа 2023 20:17

#macro #USA

👆 Всё больше параметров входят в "зону рецессии". На текущий момент мы наблюдаем как падение продаж, так и падение запасов - но продажи пока падают быстрее - это начальная фаза рецессии.

СОЛОДИН LIVE

08 августа 2023 18:41

#earnings

👆 Сегодня отчитываются после закрытия рынка.

❓ Кто играет лотереи сегодня на отчёте и в каких акциях?👇

СОЛОДИН LIVE

08 августа 2023 17:43

#инфляция #авто #USA

☝️ Средний чек на новый автомобиль в США.

☝️ Я хз как они считают инфляцию🤷‍♂️ Цены на новые тачки выросли с доковидных времён на 50%, жильё в среднем на 80%. Цены на продукты вообще более чем в два раза!

❓Какие нахрен 8% инфляция?🤷‍♂️

СОЛОДИН LIVE

08 августа 2023 13:47

#PLTR

⚡️ Palantir Technologies опубликовал результаты за второй квартал.

🔴 Реакция рынка -3,5% на премаркете

👉 Компания показала прибыльность по GAAP третий квартал подряд и по-прежнему рассчитывает оставаться прибыльной на основе GAAP в будущем.

👉 Годовой рост выручки составил 13%, а хедлайнером стал довольно сильный рост коммерческой выручки в США, составивший 20%. Рост доходов от правительства США также выражался двузначными числами и составил 10% по сравнению с прошлым годом.

👉 Наиболее обнадёживающим является тот факт, что рост государственных доходов за пределами США фактически опередил рост государственных доходов в США, составив за квартал невероятные 31% (но в абсолютных цифрах это пока очень скромная выручка).

❓ Почему упали?

🔴 Темпы роста выручки замедляются и с топовых темпов в 30% скатились на 13%.

🔴 Воздействие разрекламированного ИИ на рынок пока минимальное.

🔴 Основной двигатель роста PLTR — коммерческий бизнес в США — замедлился до 20% в годовом исчислении с 26% в первом квартале. Ну и выручка от госзаказа скатилась с 22% до 10%...

🤣 Ну и интересный факт - совет директоров PLTR утвердил выкуп акций на 1 миллиард долларов. Это моментально переводит компанию из разряда "быстрорастущих" в "компанию со стабильным рынком" - а это уже батенька извольте другие мультипликаторы применять 🤷‍♂️😂 В итоге Д - дорого!

❓ Как Вы оцениваете отчёт? 👇

СОЛОДИН LIVE

08 августа 2023 10:05

#macro #Англия

⚡️ Банкротства в Англии и Уэльсе близки к пику финансового кризиса 2008 года!

👉 Инфляция сохраняется высокой (около 8%, но уже снижается), а рынок жилья находится под давлением, так как многие ипотечные кредиты подлежат погашению в короткие сроки.

❓ Похоже на стагфляционный сценарий? 👇

СОЛОДИН LIVE

07 августа 2023 18:03

#paypal #PYPL

⚡️ PayPal запускает свой стейблкоин

👉 Платёжная компания PayPal в понедельник заявила, что запускает свой стейблкоин в долларах США, чтобы стимулировать внедрение цифровых валют для платежей и переводов.

По данным компании, стейблкоин, известный как PayPal USD, обеспечен депозитами в долларах США и краткосрочными казначейскими облигациями США.

Токен будет выпущен компанией Paxos Trust Company, которая также поддерживает стейблкоин Binance USD.

🟢 Инвесторам PayPal эта новость, очевидно, понравилась. +2%.

СОЛОДИН LIVE

07 августа 2023 14:49

#AI #ИИ

👆 HSBC запустил индекс на основе ИИ, который использует сервисы машинного обучения AWS для анализа и изучения данных в тысячи раз быстрее, чем люди, что позволяет индексу автоматически адаптировать свой подход по мере изменения динамики рынка и появления новой информации.

❓ Будете вкладываться в подобные ETF? 👇